Sau hai ngày tăng mạnh mẽ, thị trường chứng khoán Mỹ đã bắt đầu phiên giao dịch ngày thứ tư không mấy khả quan khi các chỉ số chính đều chìm trong sắc đỏ. Chỉ số Dow Jones đã giảm tới gần 300 điểm, S&P 500 và Nasdaq cũng không quá khả quan khi mất hơn 1% giá trị.

Bảng Anh tiếp tục chìm sâu, hiện giảm gần 200 pip xuống 1.1300.

Lợi suất tăng đang là nhân tố chính hỗ trợ USD. Lợi suất các kỳ hạn đang tăng khoảng 5-9bp.

Câu hỏi tiếp theo sẽ là liệu việc cắt giảm này là theo đường cơ sở hiện tại của hạn ngạch hay sản xuất thực tế. Có thể đó là hạn ngạch và nó có khả năng được định giá vào thị trường, nhưng cũng có khả năng nó được bán đấu giá sản xuất. Sự khác biệt khá đang kể khi ở ngưỡng 800 nghìn thùng/ngày.

Cũng có một số suy đoán rằng Ả Rập Saudi có thể thông báo cắt giảm tự nguyện ngoài OPEC sau cuộc họp.

Dầu WTI đang ở ngưỡng 87.12 USD.

Phát biểu từ bà Maechler, thành viên Hội đồng Thống đốc Ngân hàng Trung ương Thụy Sĩ (SNB):

• Lạm phát lan rộng là lý do tại sao chúng ta phải thắt chặt chính sách tiền tệ nhằm giảm lạm phát.
• SNB có thể sẽ tăng lãi suất một lần nữa.

• Cán cân thương mại Canada tháng tám thặng dư 1.52 tỷ, thấp hơn nhiều so với con số 3.45 tỷ dự kiến
• Trước đó ghi nhận thặng dư 4.05 tỷ (sửa đổi thành thặng dư 2.37 tỷ)

Thông tin chi tiết:

• Xuất khẩu đạt 65.38 tỷ, thấp hơn so với 68.25 tỷ trước đó
• Nhập khẩu đạt 63.86 tỷ, giảm so với 64.20 tỷ trước đó
• Xuất khẩu -2.9%, nhập khẩu -1.7%
• Xuất khẩu giảm ở 7 trong số 11 nhóm sản phẩm, dẫn đầu là năng lượng khi -6.0%
• Đây cũng là tháng thứ hai xuất khẩu và nhập khẩu giảm, điều này cho thấy sự suy thoái kinh tế. Một phần tốt trong số này là giá năng lượng giảm nhưng hàng tiêu dùng cũng giảm 3,7%

• Cán cân thương mại quốc tế của Mỹ tháng 8 thâm hụt 67,4 tỷ đô la, ít hơn so với ước tính thâm hụt 67.7 tỷ đô la được đưa ra
• Con số tại tháng trước sửa đổi thành thâm hụt 70.5 tỷ đô la từ mức thâm hụt 70.6 tỷ đô la được báo cáo trước đó
• Cán cân thương mại hàng hóa thâm hụt 87.28 tỷ đô la
• Xuất khẩu đạt 258.9 tỷ đô la, giảm 0,7 tỷ so với tháng 7
• Nhập khẩu đạt 326.3 tỷ đô la, thấp hơn 3.7 tỷ đô la so với tháng 7

Bất chấp việc Nga ngừng xuất khẩu khí đốt sang nước này trong 4 ngày, Ý vẫn tiếp tục xuất khẩu nhờ thị trường nội địa dồi dào và mức giá hấp dẫn hơn so với các nước láng giềng.

Hợp đồng tháng trước của Ý đã thanh toán vào thứ Ba ở mức 156,50 EUR / MWh so sánh với 159,78 EUR / MWh đối với CEGH của Áo và 161,95 EUR / MWh đối với giá TTF tương đương.

Nếu không có khí đốt của Nga, Ý sẽ cần tối đa hóa lượng LNG nhập khẩu tại ba nhà ga của mình - vốn đã hoạt động gần hết công suất - và phụ thuộc nhiều vào nhập khẩu từ Bắc Âu thông qua đường ống Transitgas ở Thụy Sĩ.

• Dữ liệu việc làm ADP tháng 9 của Hoa Kỳ +208 nghìn
• Dự kiến: +200 nghìn
• Trước đó: +132 nghin (điều chỉnh: +185 nghìn)
• Thanh toán hàng năm lên tới 7.8%

Giá dầu biến động xung quanh các tin tức liên quan đến OPEC+.

Dầu Brent hiện đang giao dịch ở mức 93.29 USD trong khi dầu WTI biến động quanh 86.4 USD.

Dẫn đầu về nguồn cung trong tháng 9 vẫn là ngô - 2,3 triệu tấn. Thị phần lúa mì trong tháng 9 là 2 triệu tấn, nhiều hơn 1,2 triệu tấn so với tháng 8, nhưng thấp hơn 57% so với cùng kỳ năm ngoái.
Tổng cộng, gần 8 triệu tấn ngô và 3,4 triệu tấn lúa mì đã được xuất khẩu từ Ukraine kể từ đầu cuộc chiến.
Vị trí thứ ba về khối lượng vận chuyển là hạt cải dầu - 887 nghìn tấn, cao hơn 42,4% so với tháng 8 và 1% so với cùng kì năm ngoái.
Chỉ số dầu hướng dương giao tháng 9 so với tháng 8 tăng 46% và đạt 569.000 tấn. Và con số này nhiều hơn gấp đôi so với năm ngoái.
Toàm cảnh về lượng nông sản đã xuất khẩu của Ukraine, tính theo phần trăm trong tháng 9: 32,9% được trồng bằng ngô, 27,76% - lúa mì, 2,96% - hạt hướng dương, 8,25% - dầu hướng dương, 5,69% - bột, lúa mạch - 5,79%, hạt cải dầu - 12,77%, đậu nành - 3,5%, dầu đậu nành - 0,37%.
Hợp đồng kì hạn lúa mì -0.66%

Bộ trưởng Năng lượng UAE có mặt tại trụ sở OPEC. UAE là nước mới nhất lên tiếng ủng hộ đề nghị cắt giảm hạn mức khai thác mà Saudi và Nga đề xuất.

Khi được hỏi về kỳ vọng vào phản ứng của Mỹ đối với thông tin OPEC+ cắt giảm hạn mức khai thác, bộ trưởng Năng lượng UAE cho biết: OPEC+ là một tổ chức "kỹ thuật", hàm ý rằng OPEC+ quyết định dựa trên số liệu của thị trường.

NGUỒN TIN TỪ CÁC ĐẠI BIỂU OPEC+ CHO BIẾT NHÓM SẼ THẢO LUẬN PHƯƠNG ÁN CẮT GIẢM 1.8 TRIỆU THÙNG/NGÀY HẠN MỨC SẢN LƯỢNG.
Giá dầu WTI hiện đang giảm 0.45% sau khi tăng liên tục hơn 3% mỗi phiên trong hai phiên đầu tuần.

Trong hình 2 là bộ trưởng Năng lượng Nigeria có mặt tại trụ sở OPEC tại Vienna. Nigeria là một trong vài nước OPEC không thể tận dụng mức giá dầu thô cao trong nửa năm qua để tăng doanh thu do nạn ăn cắp dầu trong nước.

Chỉ số thị trường thế chấp của Mỹ giảm 14.2% xuống 218.7 trong tuần trước, mức thấp nhất kể từ năm 1997

• Số đơn thế chấp: -14.2% (Trước đó -3.7%)
• Lãi suất thế chấp 30 năm: 6.75% (Trước đó 6.52%)

Không phải là tín hiệu lạc quan. Tuy nhiên, trong thời đại 'dữ liệu xấu cho phép Fed xoay trục sớm hơn'  thì dữ liệu xấu sẽ tốt cho thị trường.

Thị trường chứng khoán châu Âu đang chịu áp lực sau khi tăng mạnh trong phiên giao dịch hôm qua với luồng tin tức mới khá hạn chế hướng đến dữ liệu quan trọng của Mỹ, EuroStoxx 50 -1.1%.

Các HĐTL cũng chịu áp lực tương tự trước những số liệu quan trọng cần được theo dõi để tìm kiếm những tín hiệu xung quanh 'trục xoay' chính sách của Fed.

USD đã được hưởng lợi từ sự phục hồi của lợi suất với DXY tiến gần 111.00 gây bất lợi cho những đồng tiền khác.

Trái phiếu cơ bản bị áp lực trên diện rộng với lợi suất TPCP Anh tụt giảm sau khi tăng trước đó. Lợi suất  Hoa Kỳ ổn định hơn mặc dù đường cong vẫn còn biến động trái chiều.

Quyết định của OPEC về việc cắt giảm sản lượng dầu sắp được công bố.

Sắp tới, các dữ liệu nổi bật bao gồm PMI chính thức, ISM dịch vụ của Hoa Kỳ, ADP, OPEC, bài phát biểu từ Fed Bostic.

Ngân hàng trung ương Tây Ban Nha ước tính nền kinh tế nước này sẽ tăng trưởng 0.1% trong quý 3 so với quý trước do tiêu dùng tư nhân giảm khi cú sốc năng lượng ở châu Âu ảnh hưởng đến các hộ gia đình.

"Việc tăng giá năng lượng, dần dần lan sang tỷ trọng hàng hóa và dịch vụ ngày càng tăng, đã làm giảm sức mua của các hộ gia đình".

Ngân hàng trung ương cho biết họ cũng dự kiến tăng trưởng sẽ chậm lại "rất đáng kể" trong nửa cuối năm nay và quý đầu tiên năm sau, dẫn đến tốc độ tăng trưởng 1.4% vào năm 2023, giảm so với mức 2.8% dự kiến trước đó.

Thủ tướng Anh Truss hiện đang phát biểu tại hội nghị Tory Party, khơi lên hy vọng về một số biến động đối với GBP. Nhưng điều đó dường như không xảy ra.

Một số phát biểu đáng chú ý của Thủ tướng Anh Truss:

• Tăng trưởng kinh tế hiện đang không đủ mạnh ở Anh
• Các ưu tiên của tôi là tăng trưởng và phát triển kinh tế
• Chúng ta cần cạnh tranh quốc tế về thuế.
• Chúng tôi sẽ hiện thực hóa lời hứa liên quan đến Brexit.

UAE có khả năng sẽ ủng hộ việc cắt giảm sản lượng dầu đáng kể do Ả Rập Xê-út và Nga đề xuất tại cuộc họp Opec + hôm nay nhằm giáng một đòn vào nỗ lực của Hoa Kỳ trong việc cố gắng ngăn chặn thỏa thuận.

"UAE đã tham gia cuộc họp bất chấp nỗ lực ngăn cản vào phút cuối của Mỹ và các cường quốc phương Tây khác. Quốc gia vùng Vịnh này là một trong những thành viên có ảnh hưởng nhất của Opec+ bên cạnh Ả Rập Xê Út và Nga."

Mỹ và các cường quốc phương Tây khác - những nước phản đối nỗ lực tăng giá dầu đã liên lạc với UAE. Nhà Trắng tin rằng việc cắt giảm sản lượng dầu là không cần thiết và có thể gây nguy hiểm cho nền kinh tế thế giới khi phải vật lộn với một cuộc khủng hoảng năng lượng do Nga xâm lược Ukraine. "

Trong tháng qua, đồng đô la Mỹ đã có những đà tăng mạnh. Các nhà kinh tế tại Standard Chartered kỳ vọng DXY sẽ đạt 116.50-117.00 trong ba tháng và đạt đỉnh trong vòng 6-12 tháng.

“Sức mạnh của USD trong ngắn hạn có thể được thúc đẩy bởi (i) khả năng Fed tăng lãi suất với tốc độ nhanh hơn so với các ngân hàng trung ương lớn khác, điều này có thể tiếp tục nới rộng chênh lệch lãi suất, hỗ trợ cho USD, (ii) những lo ngại liên quan đến vấn đề tăng trưởng toàn cầu đang ngày càng lơn có khả năng thúc đẩy nhu cầu của đồng tiền trú ẩn an toàn, và (iii) những lo ngại về địa chính trị gia tăng, đặc biệt là ở châu Âu và Trung Đông.”

“Trong vòng 6-12 tháng, chúng tôi kỳ vọng USD sẽ đạt đỉnh. Theo đánh giá của chúng tôi, (i) chúng tôi kỳ vọng lạm phát của Mỹ sẽ dần dần giảm xuống trong năm 2023, điều này sẽ tạo điều kiện cho Fed có thời gian để làm chậm hoặc thậm chí tạm dừng việc tăng lãi suất, (ii) các đợt tăng lãi suất từ ​​các ngân hàng trung ương lớn khác cho đến năm 2023 sẽ thu hẹp lãi suất với Mỹ, (iii) dòng vốn có khả năng rút khỏi Mỹ do tăng trưởng chậm hơn và nền kinh tế tăng trưởng mạnh ở châu Á, và (iv) kìm hãm bất ổn địa chính trị xung quanh châu Âu và cải thiện tăng trưởng của Trung Quốc có thể làm giảm nhu cầu của đồng tiền trú ẩn.”

• Nền kinh tế Ý đã tăng trưởng 5.0% trong quý 2 so với cùng kỳ năm 2021, điều chỉnh tăng từ ước tính trước đó là 4.7% được đưa ra vào tháng trước.
• Việc điều chỉnh tăng trưởng hàng năm làm tăng "tăng trưởng có được" trong quý 3 từ 3.5% lên 3.6%.
• Điều này có nghĩa là ngay cả khi không có tăng trưởng hàng quý trong thời gian còn lại của năm, GDP cả năm vẫn sẽ tăng 3.6% so với năm 2021.

Khoảng 700,000 tấn lúa mì đã không được thông quan do thuế nhập khẩu tăng mạnh khiến khoảng 80% các nhà máy sản xuất bánh mì, mì ống và các hàng hóa khác chịu ảnh hưởng nặng nề. Giá lúa mì tăng hơn 10% trong 2 tuần qua.

Hợp đồng kỳ hạn lúa mỳ tháng 12 ZWEZ22 -0.25%.

USD/CAD tăng khoảng 47 pip kể từ đầu phiên Âu lên mức cao nhất trong ngày 1.3570, hướng đến 1.3600 trong ngày sau khi trượt dốc vào ngày hôm qua.

• PMI Dịch vụ S&P tháng 9 của Anh: 50.0, dự kiến đạt 49.2
• Trước đó: 49.2

Hoạt động kinh doanh của Vương quốc Anh đã suy giảm mạnh nhất trong tháng 9 kể từ đầu năm 2021. 

Dự báo của Barchart về sản lượng ngô là 14.8 tỷ giạ với năng suất là 178.8 giạ/mẫu. Ước tính năng suất tháng 10 của Barchart đối với ngô cao hơn 6.3 giạ/mẫu so với báo cáo mới nhất của USDA. Sản lượng đậu tương được dự báo đạt 4.8 tỷ giạ với năng suất 52.9 giạ/mẫu, cao hơn 2,4 giạ/mẫu so với báo cáo mới nhất của USDA.
__________________
Hợp đồng kỳ hạn Ngô tháng 12: ZCEZ22-0.29%
Hợp đồng kỳ hạn Đậu tương tháng 11: ZSEX22 -0.54%

Xuất khẩu quặng sắt của Brazil tăng 8.7% trong tháng 9 so với cùng kỳ năm ngoái, đạt tổng cộng 36.295 triệu tấn, thấp hơn cùng kỳ 2 năm trước (37.47 triệu tấn). Quặng sắt chiếm 74% lượng khoáng sản xuất khẩu của đất nước vào năm ngoái, với doanh thu hơn 48 tỷ USD.
____________________
Hợp đồng kỳ hạn quặng sắt tháng 11: FEFX22 +1.22%

Alcoa Corp, đơn vị sản xuất nhôm lớn nhất của Mỹ, yêu cầu sàn giao dịch kim loại London không thêm các kim loại có nguồn gốc từ Nga vào các sản phẩm giao dịch. 

Nhôm của Nga hiện không bị trừng phạt ở Mỹ và châu Âu, mặc dù một số người mua châu Âu đang cân nhắc dừng mua kim loại này trong đó Norsk Hydro đã dừng mua kim loại từ Nga và Novelis Inc. đã loại  các nhà thầu của Nga khỏi một cuộc đấu thầu quan trọng cho các hợp đồng cung cấp cho các nhà máy ở châu Âu vào năm tới.
Nhôm của Nga nhập khẩu vào Mỹ vẫn giữ nguyên sản lượng từ trước chiến tranh. Giám đốc điều hành của Rio Tinto cho biết  dòng chảy nhôm từ Nga đang khiến các nhà khai thác tại  Bắc Mỹ e ngại trong việc cạnh tranh.
_____________________
Hợp đồng kỳ hạn nhôm LME: LALZ 🟢+5.79%

Giá vàng giảm hơn $9 xuống mức thấp nhất trong ngày $1,714.62/oz vào đầu phiên Âu do USD cải thiện trở lại. Tính đến hiện tại vàng đã đánh mất $12.58 trong ngày.

• PMI dịch vụ S&P tháng 9 của Eurozone: 48.8, dự kiến đạt 48.9
• Trước đó: 48.9

Kinh tế trưởng kinh doanh tại S&P Global cho biết: “Bất kỳ hy vọng nào về việc khu vực đồng euro tránh được suy thoái càng bị tiêu tan do sự sụt giảm nghiêm trọng trong hoạt động kinh doanh báo cáo bởi PMI”, "Cuộc khảo sát không chỉ cho thấy suy thoái kinh tế ngày càng tồi tệ, mà bức tranh lạm phát cũng xấu đi, có nghĩa là khả năng các nhà hoạch định chính sách đối mặt với nguy cơ 'hạ cánh cứng' ngày càng tăng khi họ tìm cách kiềm chế lạm phát."

GBP/USD nhanh chóng suy yếu hơn 60 pip kể từ đầu phiên Âu, chạm mức thấp nhất trong ngày ở 1.1405 sau khi chạm đỉnh 2 tuần vào hôm qua.

Chỉ số DXY tiếp tục tăng nhẹ lên mức cao nhất trong ngày ở 110.77 khiến nhiều đồng tiền chính khác gặp trở ngại.

• PMI dịch vụ S&P tháng 9 của Đức: 45, dự kiến đạt 45.4
• Tháng trước: 45.4

Phó giám đốc kinh tế S&P Global cho biết: “Cùng với sự sụt giảm liên tục trong sản lượng sản xuất, hoạt động dịch vụ cũng gặp khó khăn cho thấy nền kinh tế Đức suy yếu trong quý 3”.

Chỉ số DXY bất ngờ tăng đáng kể lên 110.67 - mức cao nhất trong ngày vào đầu phiên Âu khi tâm lý risk off quay trở lại.

• PMI dịch vụ S&P tháng 9 của Ý: 48.8, dự kiến đạt 49
• Tháng trước: 50.5

Ngành dịch vụ của Ý suy yếu trong tháng 9 sau khi báo cáo mức tăng trưởng khiêm tốn vào tháng trước, nguyên nhân đến từ chi phí tăng cao và sự bất ổn ảnh hưởng đến nhu cầu của khách hàng.

• PMI Dịch vụ S&P tháng 9 của Pháp: 52.9, dự kiến đạt 53
• Tháng trước: 53

Hoạt động trong lĩnh vực dịch vụ của Pháp giảm nhẹ so với dự báo ban đầu song không quá đáng lo ngại.

Theo S&P Global: "Sự gia tăng nhẹ trong tăng trưởng hoạt động dịch vụ của Pháp ở tháng 9 không làm dấy lên hy vọng rằng đây là bước khởi đầu cho sự cải thiện bền vững".

Chứng khoán mở cửa trong sắc đỏ sau phiên giao dịch châu Âu 'mạnh mẽ' nhất trong 6 tháng qua, HĐTL chứng khoán Mỹ cũng suy yếu sau 2 ngày HĐTL S&P 500 chạm mức cao nhất kể từ tháng 3/2020. Cổ phiếu châu Âu và Mỹ đồng loạt mất giá trước kỳ vọng các ngân hàng trung ương sẽ giảm tốc độ tăng lãi suất. Hành động này phản ánh triển vọng bấp bênh về chính sách tiền tệ trong khi các nhà đầu tư xem xét lại bình luận của ngân hàng trung ương và dữ liệu kinh tế để tìm tín hiệu lãi suất bắt đầu đạt đỉnh.

• DAX -0.81%
• CAC -0.77%
• FTSE -1.03%
• IBEX -1.37%
• Euro Stoxx 50 - 0.87%
• STOXX 600 -0.76%

Đô la Mỹ khởi đầu phiên Âu khả quan khi tăng lên đỉnh intraday. Bảng Anh suy yếu xuống mức thấp nhất trong ngày sau khi chạm đỉnh 2 tuần vào phiên hôm qua. USD tăng giá trở lại khiến nhiều đồng tiền chính khác gặp khó khăn, đồng loạt suy yếu ngay đầu phiên Âu. 

Lo ngại suy thoái gia tăng có thể hỗ trợ cho các tài sản trú ẩn truyền thống như trái phiếu kho bạc. Theo Fidelity International, trái phiếu kho bạc đi từ con số 0 chỉ vài tháng trước đây, nay đã chiếm khoảng 2% trong quỹ thu nhập đa tài sản toàn cầu của công ty này. Lợi suất TPCP Mỹ tăng trở lại trong bối cảnh tâm lý risk on chi phối.

Giá dầu giảm nhẹ xuống $86.3/thùng sau khi tăng vọt vào thứ Ba nhờ tin tức OPEC+ xem xét cắt giảm sản lượng 2 triệu thùng/ngày - gấp đôi so với ước tính. USD cải thiện cũng khiến giá vàng chấm dứt đà tăng, trở về mức $1,712.3/oz.

Các nhà đầu tư đang hồi hộp chờ đợi cuộc họp của OPEC+ và báo cáo việc làm NFP của Hoa Kỳ

Theo bà Von der Leyen:

• EU sẵn sàng thảo luận về áp trần giá khí đốt sản xuất điện.
• EU phải có một hệ thống mua sắm năng lượng chung.
• Điều cần thiết bây giờ là chúng ta phải đi đến một hành lang thỏa thuận giá năng lượng.
• EU sẽ đẩy mạnh đàm phán với các nhà cung cấp năng lượng đáng tin cậy

PMI dịch vụ S&P tháng 9 đạt 48.5 điểm, dự kiến 49.8.

Tháng trước: 50.6

Sau 3 ngày cải thiện liên tục đầy ấn tượng, chứng khoán châu Âu mở cửa trong sắc đỏ vào phiên thứ Tư hôm nay.

• DAX -0.48%
• CAC -0.56%
• FTSE -0.46%
• IBEX -0.50%
• Euro Stoxx 50 -0.57%
• STOXX 600 -0.42%

Số liệu Hải quan cho thấy nhập khẩu dầu thô từ Kazakhstan của Hoa Kỳ đã giảm 2/3 kể từ tháng 2 vì các sự cố ngừng hoạt động của đường ống và nhà ga cũng như tình trạng tắc nghẽn xuất khẩu tại cảng của Nga.
____________________________________
Hợp đồng kỳ hạn dầu thô WTI tháng 11: CLEX22 🟢 +0.03%

PMI giảm xuống từ 58.6 trong tháng 8 xuống 55.1 trong tháng 9. Hoạt động trong lĩnh vực dịch vụ của Thụy Điển suy giảm vào tháng 9.