• Ước tính CPI: + 8.1%  y/y (so với +8.5% trước đó)
• Ước tính CPI lõi: + 6.1% y/y (so với + 5.9% trước đó)

Hầu hết các nhà phân tích đều có các ước tính khá giống nhau.

Thị trường đang định giá 88% lãi suất sẽ tăng 75 bps vào tuần tới. Dữ liệu lạm phát sẽ ảnh hưởng đáng kể đến quyết định này. 

Thị trường đang tìm kiếm dấu hiệu cho thấy lạm phát đã đạt đỉnh khi hàng loạt ngân hàng trung ương đang trong chu kỳ thắt chặt.

Mọi sự chú ý đang đổ dồn vào dữ liệu CPI của Mỹ khi không có quá nhiều điều thực sự quan trọng ở châu Âu ngày hôm nay.

Đồng đô la giảm trong phiên giao dịch hôm qua nhưng đã ổn định phần nào trong phiên giao dịch Mỹ sau khi mất điểm sớm ở phiên châu Á và châu Âu. Traders vẫn đang chờ sự kiện công bố CPI Mỹ ngày hôm nay.

Chứng khoán tiếp tục lạc quan từ tuần trước khi chứng khoán châu Âu và Phố Wall tăng điểm. Đây là một tháng tốt đối với chứng khoán Mỹ với chỉ số Dow tăng gần 3% và S&P 500, Nasdaq đều tăng gần 4% cho đến nay. Nhưng báo cáo lạm phát hôm nay có thể là một bước ngoặt và thị trường cần phải cảnh giác với quyết định của Fed vào tuần tới.

Lịch kinh tế châu Âu hôm nay:

• 13h: Số liệu CPI tháng 8 chinh thức của Đức 
• 13h: Thay đổi bảng lương tháng 8 của Vương quốc Anh
• 13h: Tỷ lệ thất nghiệp ILO tháng 7 của Vương quốc Anh
• 13h: Thu nhập hàng tuần trung bình tháng 7 của Vương quốc Anh
• 13h30: Giá sản xuất và nhập khẩu tháng 8 của Thụy Sĩ 
• 14h: Số liệu CPI chính thức tháng 8 của Tây Ban Nha 
• 16h: Khảo sát điều kiện hiện tại và triển vọng ZEW tháng 9 của Đức
• 17h: Chỉ số lạc quan NFIB của doanh nghiệp nhỏ tháng 8 của Hoa Kỳ

Số liệu lạm phát của Hoa Kỳ sẽ được công bố lúc 19h30 tối nay.

Theo Credit Suiise dự báo:

• Kỳ vọng lạm phát sẽ giảm 0.2% MoM - lần giảm CPI đầu tiên trong hai năm. Giá xăng dầu giảm mạnh trong tháng sẽ là nguyên nhân chính cho điều này. Lạm phát so với cùng kỳ năm trước có khả năng giảm 7.9% - tháng giảm thứ hai liên tiếp.
• Đối với thực phẩm và năng lượng, kỳ vọng CPI lõi sẽ giảm xuống 0.2%.
• Kỳ vọng việc giá các hàng hóa cốt lõi giảm sẽ giúp hạ chỉ số chung xuống
• Giá bán buôn xe đã qua sử dụng đã giảm trong vài tháng qua, cho thấy giá bán lẻ có thể sẽ giảm, và sự sụt giảm này có thể sẽ vượt qua mức tăng của giá xe mới. Ngoài ra, doanh số bán lẻ hàng may mặc yếu và tỷ lệ hàng tồn kho trên doanh thu cao đã tạo ra áp lực giảm giá bán lẻ.
• Lạm phát dịch vụ cốt lõi sẽ tiếp tục tăng, đặc biệt là trong lĩnh vực nhà ở do tiền lương tăng mạnh.
• Tuy nhiên, giá dịch vụ du lịch sẽ tiếp tục giảm vì dữ liệu ngành về giá vé máy bay, khách sạn và thuê xe ô tô đã công bố đều giảm.

Ý nghĩa của dự báo đối với FOMC: Dù dự báo này thấp hơn một chút so với dự kiến trước đó nhưng có lẽ không đủ để thay đổi thái độ diều hâu của Fed khi dữ liệu việc làm và ISM tốt hơn dự kiến. Các quan chức Fed đã rất cởi mở về việc tăng lãi suất 50bp hoặc 75bp. Hầu hết thị trường đang định giá khả năng lãi suất tăng 75 bps.  

Theo S&P Global:

• Không chỉ kỳ vọng Trung Quốc và Ấn Độ tham gia vào liên minh áp trần giá dầu Nga với G7, Mỹ hy vọng mức trần giá sẽ mở rộng chiết khấu đối với dầu thô của Nga trên thị trường toàn cầu, tạo cho các nhà lọc dầu châu Á thêm đòn bẩy để đàm phán giảm giá về nguồn cung với Nga.
• G7 dường như đang quan tâm đến việc Nga chuyển hướng dòng chảy dầu nhiều hơn sang châu Á thay vì đáp trả châu Âu bằng cách ngừng sản xuất. Với việc xuất khẩu năng lượng thường đóng góp hơn một nửa ngân sách chính phủ của Nga, Mỹ tin rằng ông Putin sẽ không dừng nguồn cung mà nên cân nhắc giảm giá nhiều hơn cho dầu của mình.
• Trợ lý Bộ trưởng Tài chính Mỹ về Tội phạm tài chính và tài trợ cho khủng bố Elizabeth Rosenberg cho biết: “Giá trần lớn hơn chi phí sản xuất cận biên của Nga tạo động cơ kinh tế rõ ràng để Nga tiếp tục sản xuất và bán dầu."

Biểu đồ ngày của dầu:

Theo Ngoại trưởng Hoa Kỳ Blinken:

• “Những gì chúng tôi đã thấy từ phản ứng của Iran đối với đề xuất do Liên minh châu Âu đưa ra trong tuần trước hoặc trước đó nữa rõ ràng là một bước lùi và khiến triển vọng cho một thỏa thuận trong ngắn hạn khó có thể xảy ra”.
• Không thể đưa ra thời gian cụ thể cho việc tái ký một thỏa thuận hạt nhân với Iran khi Iran “không sẵn sàng hoặc không thể đáp ứng những điều cần thiết để đạt được thỏa thuận”.
• “Họ tiếp tục cố gắng đưa các vấn đề không liên quan vào cuộc đàm phán khiến cho một thỏa thuận ít có khả năng xảy ra hơn”

Cập nhật giá dầu:

Các cặp tiền chính chưa biến động mạnh trước thềm báo cáo CPI Mỹ.

Chứng khoán châu Á tăng cùng cổ phiếu Mỹ trong đêm, nhờ sự lạc quan rằng lạm phát của Mỹ đang có dấu hiệu chạm đỉnh. Ngoài ra, thị trường cũng đang kỳ vọng lần tăng lãi suất 75bp trong cuộc họp FOMC tuần sau sẽ là lần cuối tăng lãi suất mạnh như vậy

Về mặt dữ liệu, ta đã nhận được dữ liệu lạm phát PPI tháng 8 của Nhật Bản, chỉ số PPI cho tháng 8. Các số liệu đều đang tăng so với tháng trước và so với cùng kỳ năm ngoái. Đồng yên giảm không giúp gì cho các doanh nghiệp  Nhật Bản.

Các quan chức BoJ chưa có can thiệp nào. USDJPY giảm nhẹ 27pip xuống 142.54.

Thông tin đến từ các nhà phân tích của ANZ:

• ĐỊnh giá thị trường đang về gần với giọng điệu của RBA khi kỳ vọng tăng lãi suất đang hạ nhiệt
• Chỉ số thiên vị RBA của ANZ không giảm sau tuyên bố của cuộc họp tuần trước. Đặc biệt là tuyên bố RBA vẫn có một số yếu tố diều hâu để bù đắp cho việc loại bỏ 'bình thường hóa'. Định giá thị trường vẫn đang mạnh hơn các động thái của RBA.

• Công cụ cho vay trung hạn MLF dự kiến được điều chỉnh vào thứ năm tuần này (ngày 15/9)
• Lãi suất cho vay cơ bản LPR sẽ được điều chỉnh vào thứ ba tuần sau (ngày 20/9)

PBOC đặt tỷ giá tham chiếu USD/CNY cho ngày hôm nay ở mức 6.8928 (giảm so với ước tính là 6.9080)

Khảo sát kinh doanh của Ngân hàng Quốc gia Úc cho tháng 8

Niềm tin kinh doanh: 10 (trước đó ở mức 7)

Điều kiện kinh doanh: 20 (trước đó ở mức 19)

Nhà kinh tế trưởng Alan Oster của Tập đoàn NAB cho biết:

• “Dữ liệu chính thức về doanh số bán lẻ trong tháng 7 cho thấy chi tiêu vẫn mạnh mẽ"
• "Sự tự tin đã tăng trở lại vào tháng 8"
• "Tăng trưởng chi phí mua hàng và chi phí lao động vẫn rất mạnh.”
•  “Về giá cả, có rất ít thay đổi khi giá bán lẻ tăng với tốc độ rất nhanh 3.3% theo quý. Giá dịch vụ giải trí & cá nhân tăng trưởng cũng không thay đổi ở mức rất cao 2%. Điều này cho thấy các công ty đang tiếp tục tăng giá cho người tiêu dùng, gây ra lạm phát mạnh mẽ khác Lạm phát Lạm phát được định nghĩa là một thước đo định lượng về tốc độ mà mức giá trung bình của hàng hóa và dịch vụ trong một nền kinh tế hoặc quốc gia tăng lên trong một khoảng thời gian. Đó là sự gia tăng của mức giá chung mà một loại tiền tệ nhất định có hiệu quả mua ít hơn so với các giai đoạn trước. Lạm phát bắt nguồn từ việc tạo ra tiền tổng thể. Số tiền này được đo bằng mức tổng cung tiền của một loại tiền cụ thể, ví dụ như đô la Mỹ, đồng tiền này không ngừng tăng lên. Tuy nhiên, cung tiền tăng không có nghĩa là có lạm phát. Điều dẫn đến lạm phát là cung tiền tăng nhanh hơn so với của cải tạo ra (đo bằng GDP). Do đó, điều này tạo ra áp lực của cầu đối với nguồn cung không tăng với cùng tốc độ. Khi đó, chỉ số giá tiêu dùng sẽ tăng lên, tạo ra lạm phát. nước theo mặt bằng giá chung. Khi làm như vậy, điều này có thể giúp xác định quốc gia có chi phí sinh hoạt đắt đỏ nhất. cũng bị tác động. Tỷ lệ lạm phát quá cao sẽ đẩy lãi suất lên cao, có tác động làm mất giá đồng tiền ngoại hối. Ngược lại, lạm phát quá thấp (hoặc giảm phát) đẩy lãi suất xuống, có tác động làm tăng giá tiền tệ trên thị trường ngoại hối. Lạm phát được định nghĩa là một thước đo định lượng về tốc độ mà mức giá trung bình của hàng hóa và dịch vụ trong một nền kinh tế hoặc quốc gia tăng lên trong một khoảng thời gian. Đó là sự gia tăng của mức giá chung mà một loại tiền tệ nhất định có hiệu quả mua ít hơn so với các giai đoạn trước. Lạm phát bắt nguồn từ việc tạo ra tiền tổng thể. Số tiền này được đo bằng mức tổng cung tiền của một loại tiền cụ thể, ví dụ như đô la Mỹ, đồng tiền này không ngừng tăng lên. Tuy nhiên, cung tiền tăng không có nghĩa là có lạm phát. Điều dẫn đến lạm phát là cung tiền tăng nhanh hơn so với của cải tạo ra (đo bằng GDP). Do đó, điều này tạo ra áp lực của cầu đối với nguồn cung không tăng với cùng tốc độ. Khi đó, chỉ số giá tiêu dùng sẽ tăng lên, tạo ra lạm phát. nước theo mặt bằng giá chung. Khi làm như vậy, điều này có thể giúp xác định quốc gia có chi phí sinh hoạt đắt đỏ nhất. cũng bị tác động. Tỷ lệ lạm phát quá cao sẽ đẩy lãi suất lên cao, có tác động làm mất giá đồng tiền ngoại hối. Ngược lại, lạm phát quá thấp (hoặc giảm phát) đẩy lãi suất xuống, có tác động làm tăng giá tiền tệ trên thị trường ngoại hối. Đọc kết quả Học kỳ này cho Quý 3. 
•  “Nhìn chung, cuộc khảo sát chỉ ra rằng nhu cầu vẫn mạnh đến tháng 8. Chúng tôi tiếp tục dự báo rằng lạm phát và lãi suất tăng cuối cùng sẽ đè nặng lên ngân sách hộ gia đình nhiều hơn về mặt vật chất, làm chậm tốc độ tăng tiêu dùng và do đó, giúp giảm bớt áp lực lạm phát. Tuy nhiên, cho đến nay, có vẻ như điều này vẫn chưa được giữ vững. "

Ngân hàng Trung ương Hàn Quốc lo ngại về sự sụt giảm nhanh chóng của đồng won. Không chỉ riêng Hàn Quốc, sức mạnh của đồng đô la Mỹ đang là nỗi lo lắng đối với các ngân hàng trung ương trên toàn cầu.

KRW tiếp tục giảm nhẹ, sau mức tăng ngày hôm qua do sự suy yếu của đồng đô la. 

Báo cáo CPI của Hoa Kỳ sẽ được công bố vào 19h30 hôm nay theo giờ Việt Nam.

Soc Gen dự báo:

CPI giảm 0.1%m/m

• Do giá xăng dầu giảm mạnh
• Tỷ lệ lạm phát đạt đỉnh 9.1% vào tháng 6, giảm xuống 8.5% vào tháng 7 và sẽ tăng 8.1% vào tháng 8. Chúng tôi kỳ vọng chỉ số giá tiêu dùng CPI sẽ giảm xuống dưới 7% vào cuối năm, nhưng sự không chắc chắn về giá năng lượng có thể làm thay đổi dự báo đó. 

CPI lõi là 0.4%m/m

• Dự báo được dựa trên chi phí nhà ở tăng 0.6%, nhưng đã được bù lại bởi giá quần áo, phương tiện đi lại và phương tiện công cộng suy yếu
• Chúng tôi dự đoán giá ô tô sẽ giảm trong những quý sắp tới. 

Cuộc khảo sát hàng tháng của Westpac cho thấy mức tăng trong tháng 9, đạt mức 84.4 (trước đó vào tháng 8 là 81.2). Tuy nhiên, dữ liệu đó vẫn đang ở mức rất thấp. 

Morgan Stanley cắt giảm dự báo giá dầu Brent cho quý 3 xuống 98 USD/thùng (trước đó là 110 USD)

Đồng thời, ngân hàng cho biết dòng chảy dầu từ Nga sẽ giảm đi đáng kể

Các chỉ số chứng khoán Mỹ tăng điểm khi giới đầu tư tạm quên đi nỗi lo suy thoái. Thị trường tăng trở lại sau khi bị bán tháo từ giữa tháng 8 do lo ngại chính sách tiền tệ thắt chặt và kinh tế trì trệ tại châu Âu và Trung Quốc. Pha hồi phục này chủ yếu đến từ việc thị trường đã bị quá bán rất sâu trước lo ngại lạm phát và Fed mạnh tay thắt chặt. Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ cũng đồng loạt tăng.

• Chỉ số Dow Jones tăng 0.71%
• Chỉ số S&P 500 tăng 1.06%
• Chỉ số Nasdaq tăng 1.20%

Trên thị trường tiền tệ, Đô la Mỹ tiếp tục giảm trong bối cảnh lạm phát đầu cơ gần đạt đỉnh ngay cả khi Fed giữ quan điểm diều hâu. Tất cả các đồng tiền chính của các nước G-10 đều tăng giá so với USD ngoại trừ Yên Nhật. Bên cạnh đó, tâm lý thị trường tiếp tục cải thiện khi Ukraine đã tái chiếm một số thành phố trước đây nằm dưới sự kiểm soát của Nga mang lại niềm tin cho sự hồi phục nền kinh tế châu Âu. Đồng euro tăng mạnh sau khi Chủ tịch Bundesbank ra tín hiệu ủng hộ các đợt tăng lãi suất tiếp theo ở châu Âu.

• DXY -0.61%
• EURUSD +0.77%
• GBPUSD +0.81%
• AUDUSD +0.63%
• NZDUSD +0.55%
• USDJPY +0.14%
• USDCHF -0.71%
• USDCAD -0.27%

Vàng hồi phục, ở mức $1.724.74/oz. Giá dầu tăng mạnh, WTI chốt phiên hôm qua tăng 1.14% ở mức $87.78/thùng còn Brent ở mức $94.00/thùng. Hợp đồng tương lai khí đốt tăng 3.16%, sau khi giảm mạnh vào thứ Hai tuần trước.

Theo lịch kinh tế, báo cáo CPI của Mỹ sẽ được công bố vào 19h30 ngày hôm nay. Số liệu này có thể sẽ ảnh hưởng đến quyết định tăng lãi suất trong cuộc họp FOMC vào ngày 21 tháng 9.

ANZ Roy Morgan khảo sát hàng tuần về tâm lý người tiêu dùng Úc đang ở mức 85.6

• Trước đó: 86.1

ANZ nhận xét:

• Niềm tin giảm 0.5% so với tuần trước, ngay cả khi lãi suất tăng 50bp.
• Nhìn chung tâm lý người tiêu dùng vẫn còn rất bi quan.
• Lạm phát hộ gia đình giảm xuống còn 5.3%.

Theo Bloomberg:

• Kinh nghiệm quá khứ cho thấy rằng sự hỗ trợ của Hoa Kỳ là rất quan trọng để xoay chuyển tình thế của một cuộc tấn công tiền tệ. Các nhà kinh tế cho biết Nhật Bản rất e ngại can thiệp vào thị trường vì lo động thái này có thể phản tác dụng, dẫn đến một làn sóng short yên.
• Harumi Taguchi, kinh tế trưởng tại S&P Global Market Intelligence, cho biết: “Thực tế, tôi không nghĩ Nhật Bản sẽ can thiệp.“ Lý do lớn nhất đằng sau việc đồng yên yếu là do Fed tiếp tục tăng lãi suất. Trừ khi điều đó thay đổi, tôi không thấy sự can thiệp có tác dung.”

PPI Nhật Bản tháng 8 năm 2022: 

+ 0.2% m/m

• Dự kiến là 0.4%

+ 9.0% so với cùng kỳ năm trước

• Dự kiến là 8.9%

• Hơn 90.000 công nhân tại các tuyến đường sắt vận chuyển hàng hóa của Hoa Kỳ có thể đình công nếu các công ty đường sắt không đạt được thỏa thuận mức lương và đãi ngộ tốt hơn với các công đoàn vào thứ Sáu, ngày 16 tháng 9
• 30% vận chuyển hàng hóa của Mỹ có thể tạm dừng, điều đó có thể dẫn đến một tác động kinh tế lên tới 2 tỷ đô la mỗi ngày.
• Cuộc đình công đường sắt của Hoa Kỳ có thể sẽ kích hoạt một đợt lạm phát giá lương thực khác

Tuy nhiên, nhà kinh tế trưởng Jan Hatzius của Goldman Sachs không tỏ ra lo lắng:

• "Tôi không nghĩ đây là sự kiện con thiên nga đen"
• "Tôi không nghĩ rằng nó sẽ có tác động lớn đến giá thực phẩm trong thời gian gần đây"

Chỉ số giá lương thực tháng 8 của New Zealand + 1.1% m/m (trước đó + 2,1%)

Cuộc họp tiếp theo của Ngân hàng Dự trữ New Zealand là ngày 5 tháng 10. 

Theo BofA:

• "USDJPY 144 là mức cao nhất kể từ đầu những năm 1980. Thống đốc BoJ Kuroda một lần nữa ôn hòa tại Jackson Hole, góp phần vào động thái mới nhất. BoJ vẫn là ngân hàng trung ương ôn hòa duy nhất trong nhóm G10."
• "Nhật Bản cũng là nền kinh tế G10 duy nhất có lạm phát cơ bản vẫn ở mức dưới 2%. Bộ Tài chính đã bày tỏ lo ngại về sự suy yếu của JPY, nhưng vẫn chưa có cuộc đàm phán can thiệp nào. Chúng tôi cho rằng USDJPY hiện đã đi quá xa cơ bản, nhưng đừng dại bắt dao rơi."

• Lợi suất cao nhất Lợi tức Một lợi tức thể hiện thu nhập được tạo ra bởi một khoản đầu tư hoặc chứng khoán trong một khoảng thời gian nhất định. Lợi tức thường được hiển thị theo tỷ lệ phần trăm và ở dạng lãi suất hoặc cổ tức nhận được từ nó. Do đó, lợi tức áp dụng cho các tỷ lệ hoàn vốn đã nêu khác nhau đối với cổ phiếu, các công cụ thu nhập cố định như trái phiếu và các loại sản phẩm đầu tư khác. tổng lợi tức của chủ sở hữu hoặc một phần thu nhập. Phân tích lợi suất là một trong nhiều số liệu được các nhà phân tích và nhà đầu tư sử dụng và phản ánh một phần nhỏ của tổng lợi nhuận của việc nắm giữ một chứng khoán. Ví dụ: lợi tức cao hơn cho phép chủ sở hữu thu hồi vốn đầu tư của mình sớm hơn và do đó giảm thiểu rủi ro. Nói cách khác, lợi nhuận cao có thể là do giá trị thị trường của chứng khoán giảm do rủi ro cao hơn. Mức lợi suất cũng bị ảnh hưởng bởi kỳ vọng lạm phát. Lo ngại về mức độ lạm phát cao hơn trong tương lai cho thấy các nhà đầu tư sẽ yêu cầu lợi tức cao hoặc giá thấp hơn so với phiếu giảm giá ngày hôm nay. Mối quan hệ giữa lợi tức và thời gian đáo hạn của các công cụ có mức độ tín dụng tương tự, được mô tả bằng đường cong lợi tức. Các công cụ trong khoảng thời gian dài hơn thường có lợi suất cao hơn so với các công cụ có thời hạn ngắn. Rủi ro vỡ nợ càng nhiều, lợi tức càng cao trong hầu hết các trường hợp vì các công ty phát hành cần cung cấp cho các nhà đầu tư một số khoản bồi thường cho rủi ro. Lợi tức đại diện cho thu nhập được tạo ra bởi một khoản đầu tư hoặc chứng khoán trong một khoảng thời gian nhất định. Lợi tức thường được hiển thị theo tỷ lệ phần trăm và ở dạng lãi suất hoặc cổ tức nhận được từ nó. Do đó, lợi tức áp dụng cho các tỷ lệ hoàn vốn đã nêu khác nhau đối với cổ phiếu, các công cụ thu nhập cố định như trái phiếu và các loại sản phẩm đầu tư khác. tổng lợi tức của chủ sở hữu hoặc một phần thu nhập. Phân tích lợi suất là một trong nhiều số liệu được các nhà phân tích và nhà đầu tư sử dụng và phản ánh một phần nhỏ của tổng lợi nhuận của việc nắm giữ một chứng khoán. Ví dụ: lợi tức cao hơn cho phép chủ sở hữu thu hồi vốn đầu tư của mình sớm hơn và do đó giảm thiểu rủi ro. Nói cách khác, lợi nhuận cao có thể là do giá trị thị trường của chứng khoán giảm do rủi ro cao hơn. Mức lợi suất cũng bị ảnh hưởng bởi kỳ vọng lạm phát. Lo ngại về mức độ lạm phát cao hơn trong tương lai cho thấy các nhà đầu tư sẽ yêu cầu lợi tức cao hoặc giá thấp hơn so với phiếu giảm giá ngày hôm nay. Mối quan hệ giữa lợi tức và thời gian đáo hạn của các công cụ có mức độ tín dụng tương tự, được mô tả bằng đường cong lợi tức. Các công cụ trong khoảng thời gian dài hơn thường có lợi suất cao hơn so với các công cụ có thời hạn ngắn. Rủi ro vỡ nợ càng nhiều, lợi tức càng cao trong hầu hết các trường hợp vì các công ty phát hành cần cung cấp cho các nhà đầu tư một số khoản bồi thường cho rủi ro.Đọc thuật ngữ này3,330%
• Nhu cầu trong nước cao hơn kỳ vọng
• Nhu cầu nước ngoài thấp hơn nhiều kỳ vọng
• Người bán còn kẹt rất nhiều hàng

MUFG Research kỳ vọng USDJPY sẽ tiếp tục tăng cao.

Ngân hàng khuyến nghị long USDJPY tại 140.00 với mục tiêu 146.00 (mức cao nhất tuần trước là 144.99) và stop loss 136,50

Theo MUFG, “chúng tôi vẫn chưa tin rằng các nhà hoạch định chính sách Nhật Bản sẽ nói được làm được, nên sẽ duy trì quan điểm long USDJPY, dù vấn đề rủi ro không còn thuận lợi như trước.”

• Kỳ vọng lạm phát 1 năm giảm xuống 5.75%, mức thấp nhất trong 10 tháng, từ 6.2%
• Kỳ vọng lạm phát 3 năm xuống mức thấp nhất trong gần 2 năm ở mức 2.8% so với 3.2% vào tháng 7

Lợi suất đấu thầu trước đó là 3.202%.

Nasdaq đã tăng 4.1% trong tuần trước và tiếp tục tăng 1.1% ngày hôm nay. Bên cạnh đó, S&P 500 cũng tăng 1.1%. 

Khẩu vị rủi ro của thị trường đang khá tích cực nhưng tất cả đều sẽ bị ảnh hưởng bởi CPI của ngày mai. Thị trường kỳ vọng lạm phát sẽ giảm từ 8.5% xuống 8.1% so với cùng kỳ năm trước nhưng CPI lõi sẽ tăng từ 5.9% lên 6.1% .

Về mặt kỹ thuật, S&P 500 đang nỗ lực để quay trở lại mức 4,200 nhưng cần phải kiểm tra lại đường MA 200 - nơi chỉ số đình trệ vào tháng trước.

Sau khi suy yếu mạnh vào đầu phiên Âu, chỉ số DXY đã cho thấy tín hiệu tích cực hơn.

USD phần nào cải thiện từ mức đáy 107.83 trong ngày lên mức 108.19 ở hiện tại. Chỉ riêng hôm nay USD đã giảm 0.70%.

Hiện mọi sự chú ý của thị trường đang đổ dồn vào dữ liệu lạm phát quan trọng trong tuần để có thêm manh mối về tốc độ tăng lãi suất của Fed.

Credit Agricole CIB Research định giá 85% khả năng BOE tăng lãi suất thêm 75 bp trong cuộc họp tới (đã hoãn sang ngày 22/9 do Nữ hoàng Anh qua đời) và kỳ vọng lãi suất sẽ đạt đỉnh ở mức 4.25% trong năm tới.

"Chúng tôi cho rằng Ủy ban Chính sách Tiền tệ sẽ cố gắng đáp ứng và thậm chí vượt quá kỳ vọng tăng lãi suất của thị trường. Chúng tôi lo ngại rằng các nhà hoạch định chính sách có thể vẫn bị chia rẽ trong vấn đề tăng lãi suất mạnh hơn hơn nữa.", CACIB lưu ý.

Hiện GBP/USD giao dịch ở 1.1702 - mức cao nhất trong gần 2 tuần qua.

Đồng tiền điện tử lớn nhất đang có một ngày đầu tuần tích cực khi liên tục cải thiện, tăng gần 3% trong ngày.

BTC/USD hiện giao dịch ở mức $22,455 - cao nhất kể từ đầu tháng 9 đến nay. 

Sắc xanh bao trùm lên các chỉ số chứng khoán chính ngay khi mở cửa, đánh dấu ngày thứ 4 tăng liên tiếp. Cả S&P 500 và Nasdaq 100 đều tăng ít nhất 1%, củng cố đà tăng tuần trước. Khẩu vị rủi ro được cải thiện trong khi các nhà đầu tư chờ đợi dữ liệu lạm phát Mỹ công bố vào ngày mai để có thêm manh mối về tốc độ tăng lãi suất của Fed. Trader hiện kỳ vọng hoàn toàn vào một đợt tăng lãi suất quy mô lớn vào tuần tới, sau hai lần tăng 75bp trước đó của Fed.

• S&P 500 +1.11%
• Nasdaq +1.24%
• Dow Jones +0.90%

Đô la Mỹ tiếp tục giảm trong bối cảnh lạm phát đầu cơ gần đạt đỉnh ngay cả khi Fed giữ vững luận điệu diều hâu. Tất cả các đồng tiền chính của các nước G-10 đều tăng giá so với USD ngoại trừ Yên Nhật. Thống đốc Fed Waller tuần trước đã bày tỏ sự ủng hộ đối với một đợt tăng lãi suất 'đáng kể', đồng thời Chủ tịch Fed St. Louis cũng nghiêng về đợt tăng lãi suất lần thứ ba. Đồng euro tăng mạnh nhất trong 6 tháng sau khi Chủ tịch Bundesbank ra tín hiệu ủng hộ các đợt tăng lãi suất tiếp theo ở châu Âu.

• DXY -0.66%
• EUR/USD +0.76%
• GBP/USD +0.93%
• AUD/USD +0.58%
• NZD/USD +0.76%
• USD/JPY chưa ghi nhận biến động
• USD/CHF -0.78%
• USD/CAD -0.33%

Thị trường hàng hóa cũng được hưởng lợi nhờ USD. Dầu thô và kim loại công nghiệp tăng giá khi USD giảm chống lại những lo ngại về nhu cầu. Dầu WTI tăng $1.72, tương đương 2%, lên mức $88.5/thùng. Dầu Brent tăng $1.69, tương đương 4.14%, lên mức $92.84/thùng. Vàng cũng đã có một ngày thăng hoa khi liên tục tăng, hiện giao dịch ở giá %1,727/oz. Trước đó giá vàng đã chạm mức cao nhất tháng 9. 

Sau nhiều ngày 'lạc trôi', BTC cũng đã có thể tìm lại sức sống, kéo dài đà tăng 6 ngày liên tiếp. Bitcoin hiện có giá $22,368 - mức cao được thấy lần cuối vào ngày 19/8. Ngược lại, ETH giảm 1.59% trong ngày xuống mức $1,738.7.

Trong khi đó, các thị trường cũng phải hiểu rõ tác động của cuộc phản công của Ukraine, sau khi các lực lượng của họ tiếp tục tiến công nhanh chóng ở khu vực Kharkiv, khai thác sự rút lui của hệ thống phòng thủ Nga.

• Lợi suất kỳ hạn 2 năm giảm 3.9 bp xuống 3.531%,
• Lợi suất kỳ hạn 5 năm giảm 4.7 bp xuống 3.398%,
• Lợi suất kỳ hạn 10 năm giảm 3.6 bp xuống 3.285%.
• Lợi suất kỳ hạn 30 năm giảm 1.6 bp xuống 3.440%.

Nga tuyên bố sẽ giành lại thế chủ động trong cuộc tấn công Ukraine sau khi đánh vào các nhà máy điện gây mất điện trên khắp miền đông bắc Ukraine. Trước đó, một cuộc tiến công chớp nhoáng của lực lượng Kyiv đã đảo ngược lợi ích của Moscow.

Bộ Tổng tham mưu Ukraine cho biết hơn 30 khu định cư đã hứng chịu các cuộc không kích và tên lửa của Nga trong ngày qua. Kharkiv, một trong ít nhất hai nhà máy điện bị tên lửa tấn công, đã được khôi phục điện nhưng lại sập điện một lần nữa vào cuối ngày thứ Hai sau khi bị pháo kích liên tục.

Phát ngôn viên của Tổng thống Vladimir Putin cho biết Nga sẽ không dừng lại cho đến khi chiến thắng trong cuộc xâm lược quốc gia láng giềng, hiện đã ở tuần thứ 29. Tuy nhiên, những tổn thất đánh dấu một bước lùi chiến lược lớn và bất ngờ ở Ukraine, có khả năng tạo ra bước ngoặt cho cuộc xung đột.

Vàng đã có một ngày đầu tuần hết sức khả quan khi tăng hơn $13/oz, chạm $1,730/oz - mức giá cao nhất kể từ đầu tháng 9 đến nay.

Đà tăng trong phiên Âu của XAU/USD tiếp tục được củng cố, kéo dài không ngừng.

USD/CHF hiện giao dịch ở 0.9534 - mức thấp được thấy lần cuối vào ngày 21/8. Áp lực bán trên diện rộng của USD phần nào giúp CHF cải thiện.

Cặp USD/CHF đã suy yếu khoảng 65 pip, tương đương -0.66%, trong ngày hôm nay.

Dữ liệu về các chuyến bay, phòng vé, khách sạn và nhu cầu xăng dầu cho thấy nhiều điều thú vị về người tiêu dùng Mỹ.

Bất chấp việc các sân bay gặp nhiều khó khăn vào đầu mùa hè, con số vẫn thấp hơn mức năm 2019 - vấn đề chủ yếu đến từ nhân viên và vé đặt quá nhiều. Nhưng trong vài tuần lễ, các chuyến bay và khách sạn cơ bản đã 'trở lại bình thường'.

Số liệu ngành khách sạn nhấn mạnh ngày 3/9 là lần đầu tiên công suất trở lại mức cao của 2019. 

Chính quyền Biden đã có kế hoạch vào tháng tới nhằm hạn chế hơn nữa các lô hàng chất bán dẫn sử dụng cho trí tuệ nhân tạo (AI) và sản xuất chip từ Mỹ đến Trung Quốc.

Bộ Thương mại Hoa Kỳ dự định công bố các quy định mới dựa trên các hạn chế được thông báo trong thư đầu năm nay cho ba công ty Hoa Kỳ - KLA Corp, Lam Research Corp, và Applied Materials Inc.

Một vài nguồn tin cho biết các quy định có thể sẽ bao gồm các hành động bổ sung chống lại Trung Quốc. Các hạn chế cũng có thể được thay đổi và các quy tắc sẽ công bố muộn hơn dự kiến. Các quy tắc này khả năng sẽ áp đặt yêu cầu về giấy phép đối với những chuyến hàng đến Trung Quốc của sản phẩm có chứa chip nhắm mục tiêu.

Ngày đầu tuần, đô la đã chịu áp lực bán trên diện rộng, GBP/USD có động lực tăng giá và leo lên mức cao nhất kể từ cuối tháng 8 tại 1.1700.

Phe bò nỗ lực kéo dài đà tăng của thứ Sáu tuần trước, dù vẫn còn nhiều khó khăn song GBP/USD đã cố gắng tạo ra những tín hiệu tăng giá ban đầu khi vượt lên trên đường DMA 10 tại 1.1568.

Tâm lý nhà đầu tư cải thiện được cho là nguyên nhân chính giúp bảng Anh tăng nhưng vẫn đang nỗ lực tìm kiếm hỗ trợ để đẩy nhanh quá trình phục hồi. Các mốc kỹ thuật vẫn còn khá mong manh khi chỉ báo xung lượng vẫn đang ở mức tiêu cực và stochastic đang tiến đến vùng quá mua.

Các quan chức lớn từ FED và ECB liên tục bày tỏ quan điểm ủng hộ các đợt tăng lãi suất tiếp theo nhằm đưa lạm phát về mức mục tiêu đã đề ra. Thành viên Hội đồng Thống đốc Ngân hàng Trung ương châu Âu ECB đưa ra nhận định rằng mức tăng 75 bp là hoàn toàn hợp lý và cần thiết. Hai quan chức khác từ FED, Waller và George cũng bày tỏ quan điểm ủng hộ tiếp tục tăng lãi suất trong thời gian tới. Những bình luận trên đã phần nào giúp đồng euro hồi phục và gây áp lực lên đồng bạc xanh. 

• EUR hiện tăng hơn 1%, ở mức 1.01462, USD giảm 0.80% ở mức 108.096
• Cổ phiếu châu Âu tăng cao; HĐTL S&P 500 tăng gần 0.5%
• Lợi suất kỳ hạn 10 năm của Mỹ giảm 3.4 bps xuống 3.287%
• Vàng tăng 0.8% lên 1.729,13 USD
• Dầu thô WTI tăng 0.6% lên 87.32 USD
• Bitcoin tăng 4.8% lên $22.310

Dữ liệu CPI của Hoa Kỳ vào ngày mai sẽ là thông tin quan trọng có thể gây tác động lớn đến thị trường. 

Thị trường đang không có nhiều thông tin gây biến động lớn, chứng khoán Âu duy trì sắc xanh, các chỉ số chính tăng hơn 1%. Cùng lúc đó, đồng Euro cũng đang chiếm ưu thế, tăng 1.10%, ở mức 1.01542.