Thị trường đang chứng kiến một đợt bùng nổ mới của các memecoin, giúp cho Dogecoin (DOGE) và Shiba Inu (SHIB) lọt vào top 10 tiền điện tử có vốn hóa lớn nhất thị trường, đồng thời khiến Cardano (ADA) bị loại khỏi danh sách này

Trong vài tuần qua, các memecoin đã có một đợt tăng giá mạnh mẽ. Shiba Inu (SHIB) đã vượt qua Cardano (ADA) để giành vị trí thứ 10 trên bảng xếp hạng tiền điện tử theo vốn hóa thị trường. Không chỉ SHIB, nhiều memecoin khác như Pepe (PEPE), Dogwifhat (WIF) cũng liên tục lập đỉnh cao mới. 

So với đợt bùng nổ memecoin năm 2021, lần này, cuộc chơi đang được dẫn dắt bởi các memecoin thế hệ mới, hầu hết chỉ mới xuất hiện trong khoảng 1 năm. Pepe, WIF, Book of Meme (BOME) và các memecoin khác tăng hơn 10% đều chỉ mới xuất hiện trong năm qua. 

Với Cardano, từ mức đỉnh mọi thời đại là $3.10, đồng tiền này hiện chỉ còn được giao dịch ở mức $0.45, giảm hơn 80%. Trong khi Bitcoin (BTC) và các altcoin khác đã phục hồi và thậm chí thiết lập đỉnh cao mới, thì Cardano, giống như Ripple (XRP), dường như đang bị kẹt dưới đáy.

Cập nhật thị trường chứng khoán cho đến thời điểm hiện tại:

• Chỉ số Eurostoxx giảm 0.7%
• Chỉ số DAX của Đức giảm 0.7%
• Chỉ số CAC 40 của Pháp giảm 0.8%
• Chỉ số FTSE của Anh giảm 0.3%
• HĐTL S&P 500 giảm 0.6%
• HĐTL Nasdaq giảm 0.6%
• HĐTL Dow Jones giảm 0.5%

Đà bán tháo trái phiếu hôm qua chắc chắn đã khiến các nhà đầu tư thận trọng hơn. Nhưng bất chấp nhịp điều chỉnh trong hai ngày qua, hiệu suất của thị trường chứng khoán trong tháng 5 không quá tệ. Tính đến thời điểm hiện tại, S&P 500 vẫn tăng hơn 5% trong tháng và Nasdaq đã đóng cửa ở mức đỉnh kỷ lục vào ngày hôm qua. Thậm chí cả Dow Jones cũng vẫn tăng 2.7% trong tháng sau những đợt giảm trong một tuần qua.

Ở châu Âu, Chỉ số CAC 40 và FTSE có nhịp điều chỉnh tương đối sau khi chạm mức đỉnh kỷ lục vào đầu tháng này. Tuy nhiên, DAX vẫn đang tăng hơn 3% trong tháng này, trong khi chỉ số FTSE vẫn đang tăng nhẹ

Thời điểm cuối tháng cũng có thể là lý do khiến các nhà đầu tư muốn chốt lời một phần.

Trong khi đó, thị trường ngoại hối không bị ảnh hưởng quá nhiều và đây tiếp tục là một phiên giao dịch trầm lắng khác

Quỹ ETF Bitcoin BlackRock được báo cáo là đã vượt qua Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) và trở thành quỹ ETF Bitcoin lớn nhất thế giới.

Tính đến ngày 28 tháng 5, quỹ iShares Bitcoin Trust (IBIT) của BlackRock, đã ghi nhận khối lượng mua ròng 102,5 triệu USD, trong khi GBTC bị bán ròng 105 triệu USD.

Điều này đã đưa tổng giá trị của lượng Bitcoin mà quỹ IBIT nắm giữ tăng lên mức 19.68 tỷ USD tính đến thứ Ba, trong khi Grayscale nắm giữ 19.65 tỷ USD. 

Cả hai quỹ ETF này đều được ra mắt vào cùng một ngày trong tháng 1 và kể từ đó, quỹ ETF của BlackRock thu hút được dòng tiền mạnh mẽ nhất so với 11 quỹ ETF ra mắt cugnf thời điểm.

Dữ liệu gần đây cho thấy các quỹ của BlackRock đang mua vào ETF Bitcoin của chính tập đoàn này. Quỹ Strategic Income Opportunities Fund (BSIIX) của BlackRock đã mua 3.56 triệu USD chứng chỉ quỹ của iShares Bitcoin Trust (IBIT), trong khi Quỹ Strategic Global Bond Fund (MAWIX) đã mua 485.000 USD, theo hồ sơ của SEC ngày 28 tháng 5.

Các quỹ ETF Bitcoin trên toàn cầu hiện nắm giữ hơn một triệu Bitcoin, trị giá 68 tỷ USD, tương đương với gần 5.10% nguồn cung Bitcoin đang lưu hành.

Mọi con mắt cũng đang đổ dồn đến các quỹ ETF ETH, khi mà các nhà phân tích cho rằng các quỹ này có thể được phê duyệt sớm nhất là vào giữa tháng 6. Hiện các quỹ đang trải qua quá trình phê duyệt hồ sơ S-1, thủ tục cuối cùng cần thiết trước khi có thể bắt đầu giao dịch trên sàn.

Dữ liệu CPI Đức có phần trái chiều. Nhưng nhìn chung, lạm phát toàn quốc sẽ rơi vào khoảng từ 2.2-2.3%. Con số này ít nhiều cũng sẽ phù hợp với dự báo, nhưng trọng tâm vẫn đang là lạm phát lõi. Ngoài ra, thị trường cũng nhận được một số dữ liệu cho vay nhẹ nhàng hơn từ Eurozone. Lãi suất sẽ được cắt giảm trong cuộc họp tuần tới và điều này sẽ là tin tốt đối với những người đi vay.

Dữ liệu tiếp tục ủng hộ quan điểm hạ lãi suất của ECB, nhưng lại không đưa ra tín hiệu gì về lộ trình chính sách sau cuộc họp tháng 6. 

Trên thị trường FX, EURUSD giảm nhẹ, nhưng không quá đáng kể. Cặp tiền đang đi ngang kể từ giữa tháng này và kẹt dưới đỉnh tháng 4 là 1.0885. Trong khi đó, rào cản với phe bán là đường MA 100 ngày (màu đỏ) ở mức 1.0810. Vì vậy, cho đến khi EURUSD thoát khỏi xu hướng tích lũy, hành động giá hiện vẫn sẽ khá mờ nhạt. USD và lợi suất TPCP Mỹ vững đà tăng cũng đang tạo áp lực lên EUR rtong tuần.

• Cung tiền M3: +1.3% so với cùng kỳ (dự báo: 1.3%, trước đó: 0.9%)
• Các khoản cho vay hộ gia đình: +0.2% so với cùng kỳ (dự báo: 0.4%, trước đó: 0.2%)
• Các khoản cho vay đối với doanh nghiệp: +0.3% so với cùng kỳ (trước đó: 0.4%)

• 18.2 (trước đó: 17.6)

Tâm lý nhà đầu tư Thụy Sĩ ít thay đổi trong tháng 5. UBS lưu ý rằng kết quả này “phản ánh những kỳ vọng lạc quan ở mức vừa phải đến từ các nhà phân tích về nền kinh tế trong 6 tháng tới”.

Destatic cung cấp dữ liệu CPI tháng 5 tại các tiểu bang Đức, bao gồm:

• Bavaria: +2.7% so với cùng kỳ (trước đó: +2.5%)
• Brandenburg: +2.9% so với cùng kỳ (trước đó: +3%) 
• Hesse: +1.9% so với cùng kỳ (trước đó: +1.9%)
• Baden-Wuerttemberg: +2.9% so với cùng kỳ (trước đó: +3%) 
• Saxony: +3.1% so với cùng kỳ (trước đó: +2.7%) 
• North Rhine Westphalia: +2.5% so với cùng kỳ (trước đó: +2.3%) 

Nhìn chung, dữ liệu lạm phát hàng năm cao hơn so với mức được ghi nhận trong tháng 4 ở các tiểu bang Saxony, Bavaria và North Rhine Westphalia. Điều đó cho thấy ước tính phù hợp với dữ liệu lạm phát toàn quốc sẽ rơi vào khoảng từ 2.3% đến 2.4%.

Cập nhật FX: 

Hôm qua, báo cáo Niềm tin người tiêu CB dùng Mỹ tăng mạnh hơn dự báo sau 3 tháng giảm liên tiếp, so với dữ liệu từ UoM, báo cáo này phản ánh nhiều hơn về cách người tiêu dùng nhin nhận tài chính cá nhân và thị trường lao động.

Nhìn vào bức tranh toàn cảnh, những lo ngại về thị trường lao động nhen nhóm sau báo cáo NFP đã được gạt bỏ. Đây có thể là tin tốt với tăng trưởng và khẩu vị rủi ro. Giá các tài sản rủi ro đã tăng lên sau công bố báo cáo, nhưng sự phục hồi mạnh mẽ của lợi suất TPCP đã đè nặng lên tâm lý thị trường và khiến giá giảm trở lại trên diện rộng do áp lực bán tháo trái phiếu sau phiên đấu thầu trái phiếu kỳ hạn 2 và 5 năm (do lực cầu yếu).

Sự vững vàng của nền kinh tế đang gây áp lực lên thị trường trái phiếu, đặc biệt là các kỳ hạn dài hơn khi thị trường đẩy lùi kỳ vọng hạ lãi suất. Nếu nguyên nhân đằng sau đến từ kỳ vọng tăng trưởng nhiều hơn là lo ngại lạm phát cao hơn thì đây sẽ là tin tốt với các tài sản rủi ro.

Chứng khoán châu Âu điều chỉnh sau khi chạm mức cao kỷ lục vào đầu tháng này. Chỉ số CAC40 chạmđáy 3 tuần với đà tăng hàng tháng gần như bị xóa bỏ. HĐTL Mỹ tiếp tục giảm nhẹ, với S&P 500 hiện giảm 0.4%.

• 90 (dự báo: 91, trước đó: 90)

Sau khi phục hồi nhẹ vào năm ngoái, tâm lý người tiêu dùng Pháp dường như đang chững lại trong những tháng gần đây. Đáng chú ý, ssoo liệu ghi nhận tiếp tục duy trì dưới mức trung bình dài hạn là 100. Chỉ số phản ánh nỗi lo về thất nghiệp tăng nhẹ lên 27 vào tháng 5 và cũng là mức cao nhất kể từ tháng 8/2021.

JPY có nhịp hồi sau khi Hội đồng thành viên BoJ Seiji Adachi lên tiếng ủng hộ việc giảm mua trái phiếu trong một số giai đoạn để lợi suất TPCP dài hạn phản ánh đúng hơn diễn biến thị trường. Về triển vọng lãi suất, ông Adachi cho rằng BoJ nên điều chỉnh lãi suất với tốc độ vừa phải khi lạm phát cơ bản tăng dần về mức 2%.

Trước đó, quan chức BoJ Adachi cũng đã nhấn mạnh những hậu quả tiềm tàng đến từ việc điều chỉnh chính sách tiền tệ quá thường xuyên nhằm ổn định biến động ngoại hồi, đồng thời cảnh báo rằng những biến động đáng kể về lãi suất có thể làm gián đoạn nhu cầu đầu tư của hộ gia đình và doanh nghiệp. Ngoài ra, BoJ vẫn chưa có đủ niềm tin về tiến trình thúc đẩy lạm phát, do đó họ vẫn muốn duy trì các điều kiện chính sách và kinh tế một cách phù hợp.

USDJPY giao dịch quanh 157 trước giờ mở cửa phiên Âu. Trên khung D1, cặp tiền tiếp tục dao động trong kênh giá tăng cho thấy động lực tăng vẫn còn. Ngoài ra, chỉ báo RSI duy trì trên 50 cũng đang xác nhận cho đà tăng trong ngắn hạn.

Phe mua có thể hướng tới kiểm tra kháng cự của kênh giá tăng là 158, với mục tiêu tiếp theo là đỉnh 30 năm tại 160.32. Trái lại, hỗ trợ trước mắt là đương EMA 9 ngày ở mức 156.72, sau đó là mốc 156. Nếu áp lực bán gia tăng có thẻ đẩy cty giá quay lại kiểm tra hỗ trợ của kênh giá.

Đồng AUD đã tăng nhẹ trong phiên, hiện giao dịch quanh mức 0.6653 sau khi chỉ số giá tiêu dùng CPI hàng tháng cao hơn dự kiến. Dữ liệu mạnh mẽ này có thể khiến Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) xem xét việc tăng lãi suất. Biên bản cuộc họp chính sách tháng 5 của RBA cho thấy ngân hàng trung ương đã dự tính khả năng tăng lãi suất.

• Hợp đồng tương lai DAX của Đức -0.4%
• Hợp đồng tương lai FTSE của Anh -0.4%

Hợp đồng tương lai S&P 500 hiện giảm 24 điểm, tương đương 0.45%, dao động ở mức đáy trong phiên. 

Dữ liệu mới nhất do GfK công bố ngày 29 tháng 5 năm 2024

• Tâm lý người tiêu dùng GfK tháng 6 của Đức -20.9, cao hơn so với -22.5 dự kiến
• Trước đó -24.2; điều chỉnh thành -24.0

Tâm lý người tiêu dùng Đức đang phục hồi hơn nữa vào cuối quý 2. GfK lưu ý rằng "lạm phát giảm kết hợp với mức tăng lương đáng kể đang thúc đẩy sức mua của người tiêu dùng".

Nhận xét của nhà hoạch định chính sách BOJ Seiji Adachi:

• Nếu những biến động trên thị trường ngoại hối hiện tại vẫn tiếp tục, điều đó chắc chắn sẽ có tác động đến nền kinh tế, lạm phát
• Tất nhiên chúng tôi sẽ điều chỉnh chính sách tiền tệ nếu những động thái đó quá nghiêm trọng
• Hiện tại không thể khẳng định liệu biến động của đồng Yên có ảnh hưởng đến nền kinh tế hay lạm phát hay không
• Tôi không có quan điểm chắc chắn về việc liệu BoJ nên giảm lượng mua trái phiếu sớm hay muộn
• BOJ cần thời gian dài để quyết định phải làm gì với việc nắm giữ quỹ ETF

Báo cáo CPI của Đức là điểm nổi bật trong lịch kinh tế hôm nay. Lạm phát hàng năm dự kiến sẽ tăng cao hơn một chút trong tháng 5 lên 2.4%, tháng 4 là 2.2%. 

• 13h00 - Tâm lý người tiêu dùng GfK tháng 5 của Đức
• 13h45 - Niềm tin người tiêu dùng tháng 5 của Pháp
• 15h00 - Cung tiền M3 tháng 4 của Eurozone
• 15h00 - Tâm lý nhà đầu tư UBS tháng 5 của Thụy Sĩ 
• 18h00 - Đơn đăng ký vay thế chấp MBA của Hoa Kỳ trong tháng 5 tính đến ngày 24 tháng 5
• 19h00 - Số liệu CPI sơ bộ tháng 5 của Đức

Số liệu mới nhất do Văn phòng Nội các Nhật Bản công bố ngày 29 tháng 5 năm 2024:

• Chỉ số niềm tin người tiêu dùng tháng 5: 36.2, thấp hơn so với 38.3 tháng trước
• Sinh kế chung: 33.9 (giảm 2.2 so với tháng trước)
• Tăng trưởng thu nhập: 39.9 (giảm 1.2 so với tháng trước)
• Việc làm: 42.0 (giảm 2.2 so với tháng trước)
• Mức độ sẵn sàng mua hàng hoá lâu bền: 29.0 (giảm 2.8 so với tháng trước)

Đồng Yên tiếp tục suy yếu vào thứ Tư, bị ảnh hưởng bởi tâm lý ngại rủi ro. Hơn nữa, quan chức BoJ Seiji Adachi vẫn duy trì lập trường ôn hòa của mình trong bài phát biểu, có khả năng góp phần khiến JPY giảm giá và hỗ trợ cặp USD/JPY.

Đồng USD phục hồi sau nhận xét của Neel Kashkari, Chủ tịch Fed Minneapolis, ám chỉ khả năng tăng lãi suất và bày tỏ nghi ngờ về xu hướng giảm lạm phát và dự kiến ​​chỉ có hai đợt hạ lãi suất.

XAU/USD chấm dứt chuỗi ba phiên tăng liên tiếp trong bối cảnh đồng bạc xanh phục hồi. Ngoài ra, những nhận xét diều hâu từ một số quan chức Cục Dự trữ Liên bang (Fed) và dữ liệu kinh tế Mỹ mạnh hơn mong đợi đã làm giảm kỳ vọng về việc Fed hạ lãi suất vào tháng 9. Điều này đã hỗ trợ đồng USD và đè nặng lên giá vàng. Mặt khác, căng thẳng địa chính trị có thể thúc đẩy tài sản trú ẩn an toàn như vàng. Nhu cầu ngày càng tăng từ ngân hàng trung ương sẽ tiếp tục củng cố giá vàng cao hơn trong thời gian tới. 

Các nhà giao dịch vàng sẽ theo dõi báo cáo Beige Book của Fed và bài phát biểu của John Williams của Fed vào thứ Tư. Việc công bố PCE lõi sẽ là tâm điểm vào thứ Sáu, ước tính sẽ tăng 0.3% MoM và 2.8% YoY trong tháng Tư. Bất kỳ dấu hiệu lạm phát nào ở Mỹ đều có thể làm tăng khả năng trì hoãn thời điểm cắt giảm lãi suất của Fed, gây áp lực bán đối với vàng. 

Đồng USD tiếp tục đà tăng sau phiên Á. Các đồng EUR, GBP, NZD, CAD đều mất giá so với USD, trong khi cặp USD/CHF đi ngang. AUD/USD tăng nhẹ do dữ liệu lạm phát không mấy lạc quan khiến thị trường lo ngại RBA sẽ trì hoãn việc cắt giảm lãi suất. 

Đồng Yên biến động khá trầm lắng, USD/JPY tăng lên 157.40 trước khi ổn định ở mức thấp hơn 1 chút. BOJ chưa có tín hiệu can thiệp bằng ngôn từ, tuy nhiên Thống đốc Seiji Adachi có bài phát biểu đề cập đến nhiều vấn đề chính sách. Điểm nhấn của bài phát biểu là BoJ có thể tăng lãi suất nếu đồng Yên giảm mạnh đẩy lạm phát lên cao, hoặc kỳ vọng lạm phát của người dân tăng vượt mức dự kiến. Thông tin này khiến USD/JPY giảm nhẹ từ mức đỉnh.

Trung Quốc có động thái hỗ trợ thị trường bất động sản khi hai thành phố lớn là Thâm Quyến và Quảng Châu triển khai các chính sách như giảm tỷ lệ trả trước tối thiểu cho người mua nhà. Các biện pháp hỗ trợ tương tự trước đó ở các thành phố nhỏ hơn không tạo được nhiều hiệu ứng, lần này chính sách được triển khai tại các thành phố lớn.

PBOC thiết lập tỷ giá tham chiếu nhân dân tệ (CNY) ở mức yếu nhất kể từ ngày 23/1 năm nay. Bên cạnh đó, PBOC cũng bơm ròng 248 tỷ nhân dân tệ vào thị trường thông qua nghiệp vụ repo đảo ngược kỳ hạn 7 ngày - đây là con số lớn nhất trong ngày kể từ ngày 30/4.

Quỹ Tiền tệ Quốc tế (IMF) khuyến khích Trung Quốc nới lỏng chính sách hơn và nâng dự báo tăng trưởng GDP của Trung Quốc năm 2024 lên 5.0% từ 4.6% (dự báo năm 2025 tăng lên 4.5% từ 4.1%). Dự báo này dựa trên dữ liệu tăng trưởng kinh tế mạnh mẽ trong quý 1 năm 2024 và các biện pháp chính sách gần đây.

Tại Australia, chỉ số giá tiêu dùng (CPI) hàng tháng tăng nhẹ. Tiến độ giảm lạm phát bị chững lại cho thấy khả năng cao RBA sẽ giữ nguyên lãi suất trong thời gian dài hơn. Mặc dù dữ liệu CPI này không đủ để buộc RBA tăng lãi suất, nhưng nếu đà giảm lạm phát tiếp tục chững lại và phản ánh trong dữ liệu theo quý (dự kiến công bố vào ngày 31/7), thì khả năng RBA tăng lãi suất là điều không thể loại trừ. Tuy nhiên, điều này có vẻ hơi đáng báo động vì vào đầu tháng 7, người dân Australia sẽ được giảm thuế thu nhập đáng kể. Nếu số tiền này được chi tiêu thay vì tiết kiệm thì có thể sẽ tiếp tục đẩy lạm phát lên cao.

Chỉ số MSCI Châu Á Thái Bình Dương giảm phiên thứ hai liên tiếp do chứng khoán Hồng Kông, Nhật Bản và Úc đều giảm. Tình trạng bán tháo trái phiếu Úc ngày càng trầm trọng sau khi số liệu lạm phát vượt mức ước tính, trong khi đó, lợi suất TPCP Nhật Bản đạt mức đỉnh kể từ năm 2011.

Dầu tiếp tục tăng sau khi một cuộc tấn công ở Biển Đỏ làm gia tăng căng thẳng địa chính trị ở Trung Đông trước cuộc họp OPEC+ vào cuối tuần. Giá dầu WTI đã tăng trên 80 USD/thùng, trong khi HĐTL dầu Brent tăng 0.4%.

Giá vàng giảm nhẹ sau 3 phiên tăng liên tiếp, hiện ổn định quanh mức 2358 USD/oz.

• 00h45: Phó Chủ tịch FOMC Williams
• 01h00: Báo cáo Beige Book của Fed
• 06h00: Quan chức Fed Bostic

Thị trường châu Á-Thái Bình Dương phần lớn giảm điểm vào thứ Tư khi các nhà đầu tư đánh giá con số lạm phát của Úc trong tháng 4 và chờ đợi dữ liệu từ Nhật Bản.

CPI Úc trong tháng 4 đã tăng 3.6% so với cùng kỳ năm ngoái, cao hơn mức dự báo tăng 3.4% trong cuộc thăm dò của Reuters. Con số này cũng cao hơn mức 3.5% được báo cáo trong tháng 3.

Trong một bản ghi chú vào tuần trước, các nhà phân tích từ ING cho biết: “Thêm một báo cáo lạm phát tồi tệ nữa từ Úc thì chúng tôi sẽ xem xét loại bỏ dự báo RBA cắt giảm lãi suất trong quý 4 năm nay. Với hai báo cáo lạm phát nóng nữa, chúng tôi có thể xem xét dự báo tăng lãi suất.”

• S&P/ASX 200 giảm 1.28% sau công bố dữ liệu CPI, hướng tới ngày giảm thứ hai liên tiếp
• Nikkei 225 giảm 0.17% trong khi Topix giảm 0.48%. Thành viên hội đồng thống đốc BoJ Seiji Adachi cho biết nếu JPY giảm nhanh hoặc kéo dài, lạm phát có thể tăng tốc nhanh hơn dự kiến và buộc BoJ phải nhanh chóng tăng lãi suất.
• Kospi giảm 1.25% và Kosdaq giảm 0.75%.
• HangSeng giảm 1.51% trong khi Shanghai Composite tăng 0.18%. IMF nâng dự báo tăng trưởng kinh tế Trung Quốc năm 2024 lên 5% từ 4.6% trước đó. Phó Giám đốc điều hành IMF bày tỏ sự khen ngợi với những nỗ lực kích thích nền kinh tế của chính quyền Bắc Kinh.

Phó Giám đốc điều hành IMF Gita Gopinath tiếp tục bình luận từ Bắc Kinh:

• Trung Quốc nên tiếp tục cải cách kinh tế để tăng năng suất, tạo sân chơi bình đẳng cho tất cả các loại hình doanh nghiệp
• Tạo môi trường kinh doanh tốt theo định hướng thị trường và pháp luật
• Nghiên cứu của IMF cho thấy trong 15 năm, nếu cải cách tốt, GDP Trung Quốc có thể cao hơn 18%
• Tiếp tục nhận thấy cần phải định hướng lại chính sách tài khóa theo hướng tiêu dùng nhiều hơn
• Phải chờ xem chiến lược dài hạn tiềm năng mới của Trung Quốc thực sự có thể mang lại điều gì
• Tăng trưởng ở cấp độ toàn nền kinh tế sẽ đòi hỏi phải tăng cường sức mạnh của tất cả các bộ phận của nền kinh tế

Phó Giám đốc điều hành IMF Gita Gopinath phát biểu từ Bắc Kinh:

• Chúng tôi thấy có gói chính sách toàn diện hơn để giải quyết các vấn đề trong lĩnh vực bất động sản
• Các nguồn lực của chính quyền trung ương nên được triển khai để giúp đỡ người mua những ngôi nhà chưa hoàn thiện
• Chính sách kinh tế vĩ mô cần hỗ trợ nhu cầu trong nước và giảm thiểu rủi ro bên ngoài
• Chính sách nên ưu tiên hỗ trợ của trung ương cho lĩnh vực bất động sản
• Hoan nghênh các biện pháp chính sách tiền tệ được thực hiện từ năm 2024 đến nay

IMF nâng mục tiêu tăng trưởng kinh tế của Trung Quốc năm 2024 lên 5% từ 4.6% trước đó do:

• Dữ liệu GDP quý 1 tích cực của Trung Quốc
• Các biện pháp kích thích nền kinh tế gần đây của chính quyền Bắc Kinh

IMF nâng mục tiêu tăng trưởng kinh tế của Trung Quốc năm 2025 lên 4.5% từ 4.1% trước đó, tuy nhiên dự báo tăng trưởng sẽ giảm xuống 3.3% vào năm 2029, do dân số già đi và tăng trưởng năng suất chậm hơn.

• Dự kiến: 7.2528
• Giá đóng cửa trước đó: 7.2441
• PBOC bơm 250 tỷ nhân dân tệ thông qua reverse repo 7 ngày, đặt lãi suất ở mức không đổi 1.8%
• 2 tỷ nhân dân tệ reverse repo sẽ đáo hạn vào ngày hôm nay.
• Một khoản bơm ròng tương đương 248 tỷ nhân dân tệ được thông qua trong hoạt động thị trường mở trong ngày - mức cao nhất kể từ ngày 30/4

Thành viên hội đồng thống đốc BoJ Seiji Adachi cho biết:

• Việc thay đổi chính sách tiền tệ thường xuyên để ổn định biến động tỷ giá sẽ dẫn đến những thay đổi lớn về tỷ giá
• Nếu lãi suất thay đổi quá lớn, điều đó sẽ gây ra sự gián đoạn trong đầu tư của hộ gia đình và doanh nghiệp.
• Ứng phó với các động thái ngoại hối ngắn hạn bằng chính sách tiền tệ sẽ ảnh hưởng đến sự ổn định giá cả
• Nếu JPY suy yếu quá mức, kéo dài và dự kiến ​​sẽ ảnh hưởng đến việc đạt được mục tiêu lạm phát, việc ứng phó bằng chính sách tiền tệ sẽ trở thành một lựa chọn.
• Có thể cân nhắc phản ứng bằng chính sách tiền tệ nếu biến động tỷ giá hối đoái gây ra thay đổi lớn về kỳ vọng lạm phát
• Kinh tế Nhật Bản đang phục hồi vừa phải dù có một số dấu hiệu suy yếu
• Tiêu dùng nhìn chung ổn định, chủ yếu chi tiêu dịch vụ
• Nền kinh tế Nhật Bản không suy thoái nhưng cũng không ở trạng thái mạnh mẽ với nhiều bất ổn còn tồn tại
• BoJ phải duy trì các điều kiện tài chính phù hợp cho đến khi đạt được mục tiêu lạm phát
• Chưa đến giai đoạn mà chúng tôi tin rằng mục tiêu lạm phát đã đạt được một cách bền vững, vì vậy phải duy trì các điều kiện thích hợp.
• Tuyệt đối tránh tăng lãi suất quá sớm
• Nếu tập trung quá nhiều vào rủi ro giảm phát, lạm phát có thể tăng nhanh và kết quả là có thể buộc phải thắt chặt chính sách tiền tệ nhanh chóng.
• Bằng cách cố định lãi suất ở mức 0 hiện tại cho đến khi lạm phát ở mức mục tiêu trong thời gian dài, các nhà hoạch định chính sách có thể buộc phải tăng lãi suất nhanh chóng sau đó và do đó có nguy cơ gây tổn hại cho nền kinh tế.
• Điều quan trọng là phải điều chỉnh mức độ hỗ trợ tiền tệ trong một số giai đoạn, miễn là lạm phát cơ bản tiếp tục hướng tới mức 2%
• Mong muốn giảm việc mua trái phiếu của BoJ trong nhiều giai đoạn, có tính đến cung cầu thị trường trái phiếu, chức năng, tính thanh khoản
• Giảm mạnh hoạt động mua trái phiếu JGB của BoJ có thể gây thiệt hại cho nền kinh tế
• Lạm phát tiêu dùng hiện đang chậm lại nhưng có khả năng tăng tốc trở lại từ mùa hè đến mùa thu năm nay
• Nếu JPY giảm nhanh hoặc kéo dài, lạm phát có thể tăng tốc nhanh hơn dự kiến ​​và buộc BoJ phải nhanh chóng tăng lãi suất.

NZDUSD tăng lên 0.6142 sau công bố dữ liệu niềm tin kinh doanh New Zealand giảm trong tháng 5

• Niềm tin kinh doanh New Zealand tháng 5: 11.2%
• Trước đó: 14.9%

AUDUSD tăng lên 0.6653 sau khi lạm phát Úc tháng 4 tiếp tục nóng, gây áp lực lên RBA

• CPI Úc tháng 4: tăng 3.6% so với cùng kỳ năm trước
• Dự kiến: tăng 3.4% so với cùng kỳ năm trước
• Trước đó:  tăng 3.5% so với cùng kỳ năm trước
• Thước đo lạm phát cơ bản: tăng 4.1% so với cùng kỳ năm trước
• Trước đó: tăng 4.0% so với cùng kỳ năm trước
• CPI không bao gồm các mặt hàng dễ biến động và du lịch trong kỳ nghỉ: tăng 4.1% so với cùng kỳ năm trước
• Trước đó: tăng 4.1% so với cùng kỳ năm trước

• Chỉ báo sớm Westpac tháng 4: giảm 0.03% so với cùng kỳ tháng trước
• Trước đó:  giảm 0.05% so với cùng kỳ tháng trước

Westpac cho biết:

• Tốc độ tăng trưởng hàng năm trong sáu tháng đã cải thiện đôi chút lên -0.01% trong tháng 4 từ -0.08% trong tháng 3.
• Tốc độ tăng trưởng của chỉ báo sớm ổn định ở mức -0.01%.
• Lực cản tăng trưởng giảm dần nhưng động lực tăng trưởng vẫn yếu vào năm 2024.
• Tín hiệu cải thiện chủ yếu đến từ cổ phiếu, số giờ làm việc.

Quan chức Fed Mary Daly tham gia một cuộc thảo luận về AI và nền kinh tế cho biết:

• Các công nghệ mới thường tái phân bổ lao động, gây ra khoảng cách lớn giữa các công nhân.
• Không ai dự đoán được tác động của AI nên lao động và nền kinh tế

Thị trường chứng khoán Mỹ biến động trái chiều. Nasdaq Composite tăng gần 0.6% lên mức cao kỷ lục và lần đầu tiên đóng cửa trên ngưỡng 17,000, được hỗ trợ bởi mức tăng gần 7% của Nvidia. Tuy nhiên, S&P 500 chỉ tăng 0.02% và Dow Jones giảm 0.55% do sự sụt giảm của cổ phiếu Merck. Các chỉ số đang trên đà kết thúc tháng với mức tăng ấn tượng, được thúc đẩy bởi sự phấn khích về một mùa thu nhập hàng quý tốt hơn mong đợi. S&P 500 tăng 5.4% trong tháng, trong khi Dow Jones tăng 2.7%. Nasdaq Composite tăng 8.7% trong tháng 5. 

• Dow Jones: -0.55%
• S&P 500: +0.02%
• Nasdaq: +0.59%

Trên thị trường FX, USD hồi nhẹ khi dữ liệu niềm tin tiêu dùng Mỹ cao hơn dự kiến. DXY tăng 0.03% lên 104.64. CHF mạnh nhất, JPY yếu nhất trong nhóm tiền tệ chính. USDCHF đóng cửa trên đường trung bình động 200 giờ ở mức 0.9116 sau khi giảm xuống 0.9085 trong phiên Mỹ. USDJPY tăng lên mức đỉnh mới trong ngày ở 157.12. Mức đỉnh tuần trước ở 157.19 là mục tiêu chính tiếp theo. Nếu mức này bị phá vỡ, cặp tiền có thể tăng chạm 158.00. EURUSD tăng trong phiên Á và đầu phiên Âu lên 1.0888, trước khi đảo chiều giảm xuống mức trung bình động 200 giờ ở 1.0852. GBPUSD tiến sát 1.2800 trước khi giảm xuống 1.2753 trong vài giờ giao dịch cuối cùng. Trong ngày giao dịch mới, đường trung bình động 100 giờ ở 1.2737 sẽ là mục tiêu chính, theo sau là đường trung bình động 200 giờ ở 1.2718.

• DXY: +0.03%
• EURUSD -0.01%
• GBPUSD -0.05%
• AUDUSD -0.03%
• NZDUSD -0.14%
• USDJPY +0.22%
• USDCHF -0.09%
• USDCAD +0.10%

Vàng tăng hơn $10 lên $2,362. Bitcoin giảm hơn 1% xuống dưới $68,500. Ether cũng giảm hơn 1% trong ngày, đóng cửa ở dưới $3,850. Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ đồng loạt tăng. Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm tăng 7.9 bps lên 4.551%. Dầu thô WTI đã tăng gần 3% lên trên $80.00/ thùng lần đầu tiên trong tháng 5 vào thứ Ba khi thị trường tập trung vào cuộc họp quan trọng sắp tới của OPEC+.

NASDAQ đã lần đầu tiên vượt qua mốc quan trọng 17,000 điểm. Hiện tại, hợp đồng tương lai này đang giao dịch ở mức 17,001 điểm, tăng 80.46 điểm hoặc 0.48%.

So sánh với các hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ khác, NASDAQ đang dẫn đầu về mức tăng trưởng. Dow Jones giảm 144 điểm, tương đương 0.37% và S&P 500 tăng nhẹ 0.06%.

Tính đến thời điểm hiện tại của tháng 5, NASDAQ tăng 8.65%. Trong khi đó, S&P 500 tăng 5.57% và Dow Jones tăng 2.94%.

Chỉ số sản xuất của Fed Dallas: -19.4 (Trước đó: -14.5)

• Hoạt động kinh doanh tổng thể: -19.4% (Trước đó: -14.5%)
• Sản lượng sản xuất: -2.8% (Trước đó: 4.8%)
• Giá đầu vào: 20.4% (Trước đó: 11.2%)
• Đơn hàng mới: -2.2% (Trước đó: -5.3%)
• Vận chuyển: -3.0% (Trước đó: +5.0%)
• Việc làm: -5.3% (Trước đó: -0.1%)

Hoạt động dầu khí và khoan dùng khí ở Texas giảm, do đó một phần sự sụt giảm của Tổng hoạt động kinh doanh có thể phản ánh điều đó.

Sản xuất Thực phẩm:

• Những diễn biến gần đây của nền kinh tế nói chung cho thấy người tiêu dùng vẫn kiên cường trong việc chi tiêu. 
• Mặc dù Fed khó có khả năng hạ lãi suất trong thời gian tới, nhưng thị trường dường như đã thích ứng với sự trì hoãn này. Lạm phát sẽ tiếp tục giảm dần. 
• Khối lượng đơn hàng mới đã tăng lên. Hiện tại, nhu cầu mạnh mẽ hơn so với đầu năm. Chúng tôi vẫn đang vật lộn với lạm phát chi phí đối với nguyên liệu thô. 
• Chúng tôi vẫn đang cố gắng tìm những người có năng lực muốn làm việc. Vấn đề lớn nhất là sự luân chuyển của nhân viên mới. Nhân viên lâu năm thì ổn định. Giới trẻ không muốn đi làm. 

Sản xuất Giấy:

• Đơn hàng giảm khoảng 10%.

• Dow Jones Industrial Average giảm 134 điểm, tương đương 0.34%.
• S&P 500 tăng nhẹ 1 điểm, tương đương 0.02%.
• Nasdaq tăng 9.5 điểm, tương đương 0.05%.

DXY giảm nhẹ 104.090 sau khi tăng lên 104.122 nhờ báo cáo niềm tin tiêu dùng của Mỹ.

Niềm tin tiêu dùng của CB: 102.0 (Dự kiến: 96.0, Trước đó: 97.5)

• Chỉ số tình hình hiện tại: 143.1 (Trước đó: 142.9)
• Chỉ số kỳ vọng: 74.6 (Trước đó: 66.4)
• Tình trạng khó tìm việc (Trước đó: 14.9)
• Tỷ lệ người tiêu dùng kỳ vọng thu nhập tăng: từ 15.4% tháng trước.

Hợp đồng tương lai tăng, đồng USD giảm.

Phe bán USD đã nhanh chóng hành động khi New York mở cửa trở lại sau kỳ nghỉ cuối tuần dài.

Đồng bạc xanh đang ở mức thấp nhất của phiên với GBP và AUD là những đồng tiền chiến thắng lớn trong ngày thứ hai. Vàng cũng được hưởng lợi từ đà phục hồi sau sự suy yếu vào cuối tuần trước.

S&P 500 tăng 8 điểm sau khi đóng cửa phiên với mức tăng mạnh mẽ. Cổ phiếu của Nvidia tăng 3.3% lên 1100 đô la Mỹ trong phiên giao dịch trước giờ.

Một sự hỗ trợ lớn đến từ thị trường trái phiếu với lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 2 năm giảm 4.6 điểm cơ bản xuống 4.91%, đây là một dấu hiệu cho thấy thị trường đang lạc quan hơn về việc cắt giảm lãi suất.

AUD/USD 10 phút: