Một bình luận của Bộ trưởng Tài chính Hoa Kỳ Yellen:

• Yellen nói rằng Quốc hội phải có hành động về quy định tài sản kỹ thuật số.
• Yellen cùng với các cơ quan chức năng khác muốn điều chỉnh cơ chế hoạt động của thị trường tiền kỹ thuật số.

ANZ đã đưa ra một số bình luận liên quan tới chính sách tiền tệ của RBNZ:

• Chúng tôi tiếp tục kỳ vọng rằng các dấu hiệu lạm phát đang hạ nhiệt sẽ đưa RBNZ quay trở lại mức tăng 25bps.
• Chúng tôi dự báo các đợt tăng thêm 25bps vào tháng 10 và tháng 11 sẽ đưa OCR lên mức 3.5%.

Chứng khoán Mỹ tiếp tục có một phiên buồn trước lo ngại suy thoái trong môi trường chính sách tiền tệ thắt chặt.

• Chỉ số Dow Jones giảm 2.42% và lần đầu tiên đóng cửa dưới mức 30,000 điểm kể từ tháng 12/2020
• Chỉ số S&P 500 giảm 3.25%
• Chỉ số Nasdaq giảm 4.08%

Tâm điểm trên thị trường FX hôm qua là 2 cuộc họp chính sách của SNB và BoE. SNB đã bất ngờ tăng lãi suất 50bp, khiến CHF có phiên tăng có lẽ là mạnh nhất trong nhiều năm trở lại đây. BoE tăng lãi suất 25bp đúng như kỳ vọng thị trường, bước đầu khiến GBP bị đạp rất mạnh do dự báo tình hình kém khả quan tại Anh, nhưng sau đó lại quay đầu tăng một phần do vấn đề thanh khoản, phần khác do thị trường cũng đang định giá BoE thắt chặt mạnh nay. Thị trường không chỉ làm điều này với riêng BoE, mà còn cả ECB, khiến USD bị đạp tương đối mạnh. Chỉ số DXY ghi nhận mức giảm trong 48 giờ sâu nhất kể từ tháng 3/2020. Sắp tới, BoJ cũng sẽ công bố chính sách tiền tệ (không rõ thời gian), và đang có nhiều đồn đoán về việc họ sẽ điều chỉnh chính sách kiểm soát lợi suất. Tin tức này cũng đã được thị trường pricing trong phiên hôm qua.

• Chỉ số DXY giảm 1% xuống 103.81 điểm
• EURUSD +1%. Có lúc cặp tiền đã chạm 1.06, tuy nhiên đã thoái lui đóng cửa tại 1.0545
• GBPUSD +1.4%. Cặp tiền cũng đã kiểm tra thất bại 1.24, thoái lui về 1.2348, nhưng vẫn đã tăng 2.5% từ đáy
• AUDUSD +0.56%
• NZDUSD +1.17%. Cặp tiền tăng 2% từ đáy sau những dữ liệu có phần kém khả quan từ New Zealand đạp đồng kiwi khá mạnh trong phiên Á và Âu
• USDJPY -1.22%. Cặp tiền giảm 1.86% từ đỉnh khi thị trường bắt đầu tiêu hóa dòng tin từ một báo Nhật rằng BoJ có thể cân nhắc điều chỉnh chính sách. BoJ sẽ công bố chính sách trong sáng nay, muộn nhất là chiều
• USDCHF -2.82%. Đã có lúc cặp tiền giảm hơn 300 pip
• USDCAD +0.44%

Lợi suất trái phiếu giảm tại khắp các kỳ hạn trong phiên hôm qua một phần cũng đã giảm sức hấp dẫn của đồng đô la, với lợi suất 10 năm giảm về mức 3.2%. Trái phiếu được kích cầu một phần nhờ báo cáo khởi công nhà ở và giấy phép xây dựng kém khả quan tại Mỹ.

Dầu tăng trong phiên hôm qua, tạo nến rút chân sau khi Mỹ tuyên bố áp đặt thêm lệnh trừng phạt lên Iran, khiến triển vọng nguồn cung dầu ngày càng bế tắc. Dầu WTI tăng lên gần $117/thùng. Vàng cũng tăng lên $1,850/oz nhờ sự suy yếu của USD.

Trên thị trường crypto, Bitcoin tiếp tục giao dịch cực kỳ ảm đạm khi giảm 10% về mức $20,200. ETH cũng đang giảm gần 15%.

• PMI sản xuất của New zealand có mức trung bình dài hạn là 53.1
• PMI tháng 05 của nước này tăng lên 52.9 (trước đó là 51.2)

Bất kỳ động thái nào nhằm đưa giá quặng sắt xuống thấp hơn sẽ tác động đến đồng đô la Úc (AUD)

AFR đưa ra 3 phát biểu mới nhất:

• Tin đồn Trung Quốc sẽ thành lập một nhóm đơn vị trung tâm thu mua quặng sắt.
• Người ta nghi ngờ liệu Trung Quốc có thể thành lập và điều phối một tập đoàn sản xuất thép sở hữu bởi chính phủ Trung Quốc.
• Trung Quốc là một trong những nguyên nhân chính khiến giá quặng sắt biến động mạnh.

Nga mới đây đã đưa ra một số phát biểu liên quan tới vấn đề khí đốt:

• Việc Moscow cắt giảm xuất khẩu khí đốt tự nhiên sang châu Âu đã đẩy cuộc khủng hoảng năng lượng của châu lục này sang một giai đoạn mới nguy hiểm
• Tập đoàn khí đốt nhà nước khổng lồ Gazprom PJSC của Nga đã điều chỉnh việc giao hàng qua đường ống Nord Stream tới Đức trong tuần này, đổ lỗi cho việc thiếu các bộ phận tuabin bị mắc kẹt ở Canada do lệnh trừng phạt.
• Các quan chức và nhà phân tích châu Âu đã bác bỏ lời giải thích. Họ nói rằng Moscow đang vũ khí hóa khí đốt chống lại các thành viên Liên minh châu Âu đã áp đặt các lệnh trừng phạt đối với nền kinh tế Nga và cung cấp vũ khí cho Ukraine.

BoJ sẽ là sự kiện lớn ngày hôm nay, dự kiến diễn ra trong khoảng thời gian 09:30 đến 10:30 sáng

• TD dự báo một đợt tăng lãi suất 75 bps từ cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Canada vào tháng tới.
• Ngày 13 tháng 7 là cuộc họp tiếp theo. Sẽ có một Báo cáo chính sách tiền tệ cập nhật được công bố cùng với quyết định từ cuộc họp này.

Barclays Research thảo luận về kỳ vọng của họ đối với cuộc họp chính sách BoJ ngày hôm nay.

• Chúng tôi hy vọng BoJ sẽ không thay đổi chính sách tiền tệ
• Bất kỳ sự thay đổi nào về chính sách tiền tệ trong tương lai đều có thể ảnh hưởng đến khả năng tăng giá của USDJPY- Barclays cho biết thêm.

Theo các bình luận trước đó từ Visco:

• Mức chênh lệch bình thường giữa trái phiếu Đức và Ý kỳ hạn 10 năm là 100-150 bps.
• Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm của Ý ở mức 3.89% và tăng 1.72% - mức chênh lệch 217 bps.

Những lời đồn đều cho rằng Lagarde sẽ bán trái phiếu ở Đức, qua đó đưa mức lợi suất trở nên cân bằng hơn. 

Bộ trưởng Tài chính Canada Freeland cho biết:

• Ngân hàng Canada đã bắt đầu thực hiện các động thái liên quan tới chính sách tiền tệ để đưa lạm phát trở lại mục tiêu
• BOC có các công cụ để giữ cho lạm phát không vượt ngoài tầm kiểm soát
• Hạ cánh mềm không được đảm bảo do BOC, nhưng Canada đã có cơ sở để tránh suy thoái kinh tế
• Sẽ mạnh mẽ hơn thời gian tới để đưa tỷ lệ nợ trên GDP của chúng ta tiếp tục giảm trong khi thâm hụt của chúng ta tiếp tục được giảm

• EUR/USD ghi nhận mức tăng khá tốt trong phiên giao dịch ngày hôm nay.
• Cặp tiền hiện giao dịch ở ngưỡng 1.0509 (+0.65% so với mức mở cửa).
• Tuy vậy, rủi ro giảm giá vẫn thường trực ở thời điểm hiện tại. Các nhà giao dịch vẫn tỏ ra thận trọng trong việc xác định điểm mua bán hợp lý,

• USDCHF tiếp tục giảm giá trong bối cảnh Đồng bạc xanh suy yếu cũng như CHF mạnh lên sau khi SNB tăng lãi suất thêm 50 bps.
• Cặp tiền hiện đang giao dịch ở mức 0.9702 - giảm 2.35% (230 pips) so với mức mở cửa.
• Vùng từ 0.9713 đến 0.9723 sẽ là ngưỡng kháng cự USDCHF cần phải vượt qua nếu phe bò quay trở lại lấy quyền kiểm soát biến động giá.

Trái phiếu chính phủ Hoa Kỳ các kỳ hạn từ 02 năm đến 30 năm tiếp tục duy trì đà tăng thời gia qua sau khi FED tăng lãi suất lên 75 bps. Đây là mức lãi suất cơ bản lớn nhất trong một lần tăng kể từ năm 1994.

Cập nhật mức lợi suất của trái phiếu chính phủ Mỹ các kỳ hạn khác nhau:

• Trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 2 năm: 3.225% (+0.028)
• Trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 5 năm: 3.434% (+0.066)
• Trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm: 3.366% (+0.075)
• Trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 20 năm: 3.674% (+0.080)
• Trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 30 năm: 3.425% (+0.091)

• Thỏa thuận hạt nhân giữa Mỹ và Iran chính thức đi đến hồi kết sau động thái mới đây từ phía chính quyền tổng thống Joe Biden.
• Iran đang được hưởng lợi từ giá dầu cao - không có lý do gì để nước này nhượng bộ với Mỹ.
• Các biện pháp trừng phạt hôm nay nhắm vào các công ty hóa dầu và vận tải biển của Iran, cùng với hai cá nhân chưa được nêu rõ tên.

• USDJPY đã phá vỡ ngưỡng hỗ trợ MA 200 giờ trên khung H1.
• Cặp tiền hiện đang giao dịch ở mốc 132.79.
• Tin tức đến từ SNB đã tác động tới tâm lý của các nhà giao dịch ở thời điểm hiện tại, khi mà thị trường đang đánh giá BoJ sẽ bắt đầu chuyển chính sách tiền tệ từ nới lỏng về thắt chặt.

• Thị trường tiền kỹ thuật số trong phiên Bắc Mỹ ghi nhận nhiều tín hiệu kém sắc - trong bối cảnh tâm lý risk-off đang lan tỏa nhanh chóng.
• Bitcoin đã mất hơn 7% giá trị trong phiên giao dịch hôm nay về tiệm cận mức 20,000, Ethereum tiếp đà giảm 12% thời điểm hiện tại - giao dịch ở mốc 1,086.
• Chính sách tiền tệ thắt chặt của các ngân hàng trung ương trên thế giới đang có tác động tiêu cực đến toàn bộ thị trường tiền kỹ thuật số thời điểm hiện tại. Giới đầu tư đang lo ngại về một mùa đông mới trên thị trường này.

Thị trường chứng khoán Mỹ mở cửa phiên giao dịch ngày 16 tháng 06 trong tâm lý cẩn trọng từ giới đầu tư. Bối cảnh biến động về tình hình vĩ mô và thị trường tài chính toàn cầu còn nhiều điều khó đoán định ở thời điểm hiện tại khiến cho chính sách tiền tệ của các Ngân hàng trung ương càng đóng vai trò quan trọng hơn. Lạm phát và rủi ro suy thoái vẫn đang hiện hữu khiến cho tâm lý Risk-off tăng cao. Số liệu đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu tại Mỹ mới được công bố ghi nhận mức tăng cao hơn dự kiến (229 nghìn so với 215 nghìn). Đa số các trung tâm phân tích trên toàn cầu đều hạ dự báo tăng trưởng GDP kinh tế Mỹ trong 3 năm tới về mức dưới 2%.

Cập nhật các chỉ số chứng khoán chính:

• Dow Jone -2.24%
• Nasdaq -2.92%
• S&P 500 -2.27%

Cập nhật thị trường FX:

GBP và CHF là 2 đồng tiền đáng chú ý nhất trong ngày hôm nay - khi mà BoE và SNB đều công bố các mức lãi suất mới ở thời điểm hiện tại. BoE tăng lãi suất cơ bản lên 25 bps đúng với thị trường kỳ vọng trong khi đó SNB thể hiện thái độ dứt khoát hơn về vấn đề lãi suất với mức tăng 50 bps. Cả 2 đồng tiền đều tăng giá sau tin - trong đó CHF phản ứng mạnh hơn với mức tăng bất ngờ tới từ SNB.

JPY cũng là tâm điểm trong tối nay - trước khi BoJ chính thức công bố về chính sách tiền tệ thời gian tới. Hiện tại thị trường đang đánh giá BoJ có khả năng sẽ tiến hành mua trái phiếu để kiểm soát mức lợi suất của trái phiếu chính phủ Nhật Bản kỳ hạn 10 năm không vượt quá 25 bps.

Cập nhật các cặp tiền chính:

• EURUSD +0.23%
• GBPUSD +0.71%
• AUDUSD -0.44%
• NZDUSD +0.08%
• USDCHF -2.17%
• USDCAD +0.42%
• USDJPY -0.82%

Cập nhật thị trường vàng và thị trường dầu mỏ:

Giá vàng đang chịu áp lực giảm giá bất chấp việc DXY suy yếu. Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ vẫn duy trì ở mức cao và đang tăng thời điểm hiện tại. Hiện kim loại quý này giao dịch với giá 1,830 USD/ounce (-02 USD/ounce).

Giá dầu trong ngày hôm nay lao dốc gần 2.5% với cả dầu Brent và dầu WTI. Nguyên nhân chủ yếu đến từ mức tăng lãi suất mới công bố bởi FED vào ngày hôm qua. Hiện dầu Brent giao dịch ở mốc 116 USD/thùng, dầu WTI ở mốc 115 USD/thùng.

• Sau quyết định tăng lãi suất của ngân hàng trung ương Thụy Sỹ, Ngân hàng trung ương Nhật bản (BoJ) là ngân hàng trung ương duy nhất còn lại trong các nước G7 duy trì chính sách tiền tệ nới lỏng.
• USDJPY đã ghi nhận mức tăng cao kỷ lực trong 24 năm vào thứ ba tuần này.
• Sự thay đổi liên tục trong các tài sản rủi ro và nỗi lo lạm phát toàn cầu gia tăng đã thổi một luồng gió ngược vào đồng Yen - qua đó khiến cho đồng tiền này tiếp tục suy yếu trong bối cảnh nhiều ngân hàng trung ương trên thế giới buộc phải thay đổi chính sách tiền tệ để chống lại lạm phát.
  • Quyết định về chính sách tiền tệ của BOJ sẽ được đưa ra vào thứ Sáu tuần này.

• GBPUSD phản ứng khá tích cực sau công bố về số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu tại Hoa Kỳ.
• Hiện cặp tiền đang di chuyển phía trên MA 100 giờ trên khung H1.
• Mức hỗ trợ giữa 1.22038 và 1.22131 sẽ là khu vực đáng chú ý với GBPUSD thời gian tới.
• Cặp tiền đang giao dịch ở mức 1.2245 - tăng 67 pips.

• Sự thay đổi chính sách tiền tệ quá mức sẽ ảnh hưởng đến uy tín của ECB.
• Sự thay đổi quá nhanh sẽ gây nguy hiểm cho sự ổn định của thị trường tài chính.
• Tôi nghĩ rằng lộ trình tăng lãi suất có thể tiếp tục diễn ra một cách từ từ, có thể có nghĩa là mức tăng 25-50 bps sẽ là hợp lý.
• Lãi suất sẽ là công cụ chính chống lại sự phân mảnh lợi suất trái phiêu ở khu vực Eurozone thời gian tới.

• Dữ liệu sản xuất khu vực Philadelphia trong tháng 06 ghi nhận -3.3 điểm so với +5.5 điểm kỳ vọng trước đó.
• Dữ liệu tháng 05 ghi nhận mức tăng 2.6 điểm.
• Số liệu đơn đặt hàng mới -12.4 điểm so với +22.1 điểm tháng trước
• Số liệu việc làm +28.1 điểm so với +25.5 điểm tháng trước
• Triển vọng sản xuất 6 tháng -6.8 so với +2.5 tháng trước

• Dữ liệu thương mại bán buôn của Canada tháng 4 năm 2022 -0.5% so với ước tính +0.2%.
• Đây là lần giảm thứ 02 trong 03 tháng gần nhất.
• Tháng trước đã sửa đổi thành + 0.6% từ +0.3% theo báo cáo ban đầu
• Doanh số bán hàng giảm 5 trong số 7 phân ngành chính
• Doanh số bán hàng tại các cửa hàng bán buôn tạp hóa giảm 3.4% xuống 11.5 tỷ đô la trong tháng 04.
• Doanh số đối với ngành vật liệu xây dựng và vật tư -1.4%, xuống 14.0 tỷ USD trong tháng 04.
• Doanh số bán hàng trong lĩnh vực máy móc, thiết bị và vật tư +1.8%.
• Hàng tồn kho đã tăng 1.7% lên 111.5 tỷ USD vào tháng 04 - đây là mức tăng tháng thứ ba liên tiếp trong bốn tháng gần nhất.

• Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu tại Hoa Kỳ tăng lên thành 229 nghìn đơn so với 215 nghìn đơn dự báo trước đó.
• Báo cáo trước được sửa từ 229 nghìn thành 232 nghìn.

• Số liệu ghi nhận trong tháng 05 ở mức 1.549 triệu căn so với 1.701 triệu căn kỳ vọng.
• Trước đó là 1.724 triệu căn.
• Giấy phép xây dựng nhà ở mới giảm về 1.695 triệu so với 1.785 triệu kỳ vọng trước đó.

Thị trường:

• CHF mạnh nhất, AUD yếu nhất
• Thị trường chứng khoán châu Âu tiêu cực; HĐTL chỉ số S&P 500 giảm 2.2%
• Lợi suất kỳ hạn 10 năm của Mỹ tăng 18 bps lên 3.47%
• Vàng giảm 0.8% xuống 1,819.33 USD
• Dầu thô WTI giảm 1.9% xuống 113.14 USD
• Bitcoin giảm 6.8% xuống 21,018 USD

Sự bất ngờ đến từ ngân hàng trung ương trong tuần này thuộc về SNB với việc tăng lãi suất lần đầu tiên kể từ năm 2007.

Ngân hàng trung ương Thụy Sĩ cũng từ bỏ quan điểm lâu nay rằng đồng franc được “định giá cao” và nói rằng họ thậm chí có thể xem xét bán ngoại tệ nếu đồng Franc suy yếu. Sự quay đầu 180° đang chứng kiến sự tăng giá mạnh mẽ của CHF và có vẻ sẽ xảy ra mức tăng hàng ngày lớn nhất kể từ năm 2015.

USD/CHF giảm 1.5% từ 0.9950 xuống chỉ dưới 0.9800 hiện tại trong khi EUR/CHF giảm 2% từ 1.0370 xuống 1.0170 trong ngày.

Động thái bất ngờ của SNB đã làm trầm trọng thêm sự đảo chiều hậu FOMC với lợi suất trái phiếu kho bạc xóa đi đà giảm từ ngày hôm qua trong khi chứng khoán lao dốc nghiêm trọng. Lợi suất kỳ hạn 10 năm tăng 18 bps lên 3.47% trong khi các chỉ số châu Âu suy yếu và giảm từ 2% đến 3% vào thời điểm hiện tại. Tâm lý rủi ro vốn đã trên đà phục hồi khi phiên giao dịch bắt đầu nhưng quyết định của SNB đã khiến mọi thứ đảo lộn với hợp đồng tương lai của Mỹ cũng đi xuống.

Thêm nữa, BOE vừa tăng lãi suất 25 bps như dự đoán. Điều này ban đầu khiến đồng bảng Anh giảm với cặp GBP/USD giảm từ 1.2150 xuống 1.2040 trước khi tăng trở lại lên 1.2175.

Tỷ giá EUR/USD giảm 0.5% xuống 1.0390 trong khi tiền tệ hàng hóa bị tụt hậu trong bối cảnh tâm trạng rủi ro lao dốc. AUD/USD giảm 0.7% xuống 0.6950 và NZD/USD giảm 0.5% xuống 0.6255 vào thời điểm hiện tại.

USD/JPY ban đầu ổn định hơn trong khoảng 134.30 nhưng nhanh chóng giảm xuống 132.35 khi các nhà giao dịch dường như trở nên bối rối với tâm điểm BOJ vào ngày mai.

• Các nhà hoạch định chính sách của ECB lo lắng rằng căng thẳng thị trường có thể cản trở chính sách tiền tệ
• Muốn công cụ mới sẵn sàng cho cuộc họp tháng 7
• Có khả năng bù đắp việc mua trái phiếu bằng công cụ mới

Tỷ giá EUR/GBP tăng mạnh và chạm mức đỉnh hàng ngày 0.8630 trong phiên giao dịch ở châu Âu trước khi thoái lui nhẹ. Cặp tiền hiện đang dao động quanh 0.8620, tăng 0.45% trong ngày.

Ngân hàng Trung ương Anh (BOE) hôm thứ Năm thông báo đã tăng lãi suất chính sách thêm 25 điểm cơ bản lên 1.25%. Một số chuyên gia đã kỳ vọng BOE sẽ tăng lãi suất lên 50 bps. Ba nhà hoạch định chính sách đã bỏ phiếu cho mức tăng 50 bps nhưng không thể giúp đồng bảng Anh bứt phá.

Trong tuyên bố chính sách của mình, BOE cho biết họ dự kiến lạm phát Chỉ số Giá tiêu dùng (CPI) sẽ trên 9% trong vài tháng tới trước khi đạt 11% vào tháng 10. "BOE sẽ hành động mạnh mẽ để đáp lại, nếu cần".

Cặp tiền GBP/USD giảm xuống mức đáy 1.2050 sau quyết định của BOE.

Đà tăng giá trước đó đã bị chặn lại quanh đường MA 100 giờ và phe Gấu đã tận dụng thời cơ sau quyết định của BOE, đưa tỷ giá giảm từ mức 1.2150 xuống 1.2050 vào thời điểm hiện tại.

BOE vẫn ở một vị trí “tiến thoái lưỡng nan” vì vậy không thể đổ lỗi cho họ khi chỉ tăng tỷ lệ 25 bps. Trên mặt lý thuyết, việc tăng lãi suất 50 bps có thể khiến họ trở nên nghiêm túc hơn trong việc chống lạm phát nhưng tại thời điểm này với lạm phát gần hai con số, động thái này gần như không ảnh hưởng nhiều. Thay vào đó, điều này sẽ chỉ dẫn đến nhiều rủi ro suy thoái hơn.

GBP/USD lao dốc sau tin, xuống 1.2064, giảm hơn 0.9% trong ngày.

Ngân hàng Trung ương Anh (BoE) đã công bố quyết định chính sách tiền tệ của mình vào thứ Năm tuần này và tăng lãi suất lần thứ năm liên tiếp để kiềm chế lạm phát tăng vọt. Ủy ban Chính sách Tiền tệ (MPC) đã bỏ phiếu với tỷ lệ 9-0 để tăng lãi suất 25 bps lên 1.25%. Trong đó, 3 thành viên: Haskel, Mann, Saunders đã bỏ phiếu tăng lãi suất 50 bps.

• GBP/USD lao dốc sau tin, xuống 1.2064, giảm hơn 0.9% trong ngày.
• Lạm phát CPI dự kiến sẽ trên 9% trong vài tháng tới
• Lạm phát CPI tháng 10 tăng nhẹ lên trên 11%
• BOE sẽ thực hiện các hành động cần thiết để đưa lạm phát trở lại mục tiêu 2% một cách bền vững trong trung hạn
• Quy mô, tốc độ và thời gian của bất kỳ đợt tăng lãi suất nào nữa sẽ phản ánh đánh giá về triển vọng kinh tế và áp lực lạm phát
• BOE sẽ đặc biệt cảnh giác trước những dấu hiệu về áp lực lạm phát dai dẳng hơn
• BOE sẽ hành động mạnh mẽ nếu cần thiết

Thị trường đang dự đoán BOE sẽ tăng lãi suất thêm 25 bps ngày hôm nay, dựa trên những cân nhắc đối với những khó khăn kinh tế gần đây. Tuy nhiên, sau khi Fed mạnh tay hơn vào ngày hôm qua và SNB gây bất ngờ vào đầu ngày hôm nay, tôi cho rằng họ có thể đang suy nghĩ về việc đặt cược BOE tăng lãi suất mạnh hơn.

GBP/USD đã giảm xuống mức đáy 1.2058 trước đó trong phiên nhưng đã phục hồi lên 1.2165 hiện tại và đang kiểm tra đường MA 100 giờ (đường màu đỏ) ở 1.2163. Vẫn còn có ngưỡng kháng cự ngắn hạn gần 1.2200 để hạn chế đà tăng trong thời điểm hiện tại.

Điều quan trọng cần lưu ý khi đưa ra quyết định chính sách của BOE hôm nay là nước Anh đang dẫn đầu cuộc đua suy thoái giữa các nền kinh tế lớn vào thời điểm hiện tại.

Điều đó đặt BOE vào một tình thế “tiến thoái lưỡng nan” khi đề ra chính sách và tăng lãi suất bao nhiêu để chống lạm phát. Mặc dù họ là một trong những người đầu tiên hành động, nhưng cách tiếp cận dần dần của họ dường như đang khiến tình trạng tồi tệ hơn, với lạm phát ở Anh có vẻ sẽ sớm đạt mức hai con số.

Tuy nhiên, điều này không có nghĩa là chính sách tiền tệ là giải pháp duy nhất. Nhưng các nhà hoạch định chính sách đã tự làm khó mình vì sự suy thoái của nền kinh tế dường như đang hình thành nhanh hơn nhiều so với dự đoán.

Với việc Vương quốc Anh sẽ đối mặt với rủi ro suy thoái trong những tháng tới, điều này khiến ngân hàng trung ương có nhiều rủi ro hơn trong việc đưa ra chính sách không phù hợp, đặc biệt nếu họ tăng lãi suất quá mạnh. Tình huống ở đây là BOE càng diều hâu, thì càng nhanh chóng dẫn đến nguy cơ suy thoái. 

Với tình hình khó khăn như hiện tại, nếu BOE tăng lãi suất 25bps thì sẽ chẳng có ích gì trong việc phòng tránh lạm phát. Ngược lại, nếu BOE tăng lãi suất 50 bps trở lên sẽ chỉ khuấy động cuộc tranh luận về rủi ro suy thoái.

Cho dù họ quyết định đi theo cách nào, tôi nghĩ rằng đồng bảng Anh vẫn sẽ sụt giảm trong dài hạn.

Lợi suất kỳ hạn 10 năm tăng 12 bps lên 3.44% hiện tại.

Thị trường đã đảo chiều vào thứ Năm sau khi “thở phào nhẹ nhõm” bởi quyết định của Fed ngày hôm qua.

Đồng Dollar tăng cao hơn khi lợi suất tăng vọt, trong khi chứng khoán lao dốc với tâm lý risk-off, hỗ trợ bởi quyết định tăng lãi suất của SNB. Lợi suất kỳ hạn 2 năm của Mỹ hiện cũng tăng 15 bps lên 3.37%.

Trong một cuộc phỏng vấn với Bloomberg TV, Giám đốc điều hành Changpeng Zhao “CZ” của Binance Holdings Ltd. nhắc lại rằng Binance vẫn muốn thực hiện khoản đầu tư 200 triệu đô la, mặc dù ông không đưa ra bất kỳ chi tiết nào về việc các điều khoản sẽ thay đổi như thế nào.

“Các điều khoản đã thay đổi một chút, nhưng tôi tin rằng điều này vẫn còn trong các cuộc thảo luận,” Zhao nói và lưu ý rằng cam kết đầu tư vào Forbes của Binance là một phần của chiến lược lớn hơn để đầu tư vào các phương tiện truyền thông truyền thống.

Binance cũng đã cam kết đóng góp khoảng 500 triệu đô la cho thương vụ mua lại Twitter Inc. trị giá 44 tỷ đô la của Elon Musk, mặc dù có rất nhiều lời bàn tán rằng thỏa thuận này sẽ không xảy ra trong những tuần gần đây. Ông Musk đã phàn nàn về việc các bot spam tràn lan đang thống trị mạng xã hội và đặt ra nghi ngờ về việc liệu cơ sở người dùng của Twitter có lớn như công ty tuyên bố hay không.

“Thỏa thuận trên Twitter, tôi không biết điều gì đang xảy ra ở đó nhưng chúng tôi vẫn hy vọng điều đó sẽ thành công”, Zhao nói thêm. “Anh ấy đang dẫn đầu, chúng tôi đang theo sau. Nếu nó đi đúng với thỏa thuận thì chúng tôi cam kết, nếu anh ấy không làm như vậy, thì chúng tôi sẽ kết thúc."

Trưởng đoàn đàm phán của Nga hôm thứ Năm cho biết Nga sẵn sàng tổ chức các cuộc đàm phán hòa bình với Ukraine nhưng nói thêm rằng họ vẫn chưa nhận được phản hồi về đề xuất từ Kyiv, như Reuters đưa tin.

Cặp AUD/USD đã chứng kiến sự sụt giảm trong ngày từ mức đỉnh tuần xuống mức 0.6965 hiện tại. Tỷ giảm hơn 0.5% trong ngày.

Các số liệu về việc làm trái chiều của Úc, cùng với sự xuất hiện của phe Bò đồng Dollar Mỹ mới, là những yếu tố chính gây áp lực đối với cặp AUD/USD. 

Ngoài ra, một làn sóng nhà đầu tư ngại rủi ro đã giúp USD đảo ngược đà giảm sau FOMC đêm qua. Fed hôm qua đã dự báo tốc độ tăng trưởng kinh tế sẽ chậm lại và tỷ lệ thất nghiệp gia tăng trong những tháng tới. Trong bối cảnh chuỗi cung ứng toàn cầu bị gián đoạn do chiến tranh Nga-Ukraine và sự bùng phát COVID-19 ở Trung Quốc, triển vọng u ám càng làm gia tăng lo ngại suy thoái.

Có vẻ thị trường đang có một niềm tin rằng BoJ sẽ bỏ, hoặc nới lỏng chính sách kiểm soát lợi suất của mình, hoặc có vẻ JPY đang hưởng lợi cùng CHF sau khi SNB bất ngờ tăng lãi suất.

Hiện tại USDJPY đang giảm 1% xuống 132.39. Trong 2 phiên gần đây, cặp tiền đã giảm khoảng 2.4%.

Theo ông Luis de Guindos, kỳ vọng lạm phát Eurozone đang trong tầm kiểm soát.

Ngoài ra, ông cũng cho biết tình trạng phân mảnh không chỉ đơn thuần là về chênh lệch lợi suất, mà ảnh hưởng tới cả khả năng đi vay của hộ gia đình. Nếu lạm phát hạ nhiệt, lợi suất cũng sẽ ổn định.

• Sẽ cực kỳ sơ suất nếu bỏ qua những diễn biến lạm phát ở Thụy Sĩ
• Đồng Franc không còn được định giá cao nữa
• Nếu không tăng lãi suất hôm nay, dự báo lạm phát sẽ còn cao hơn
• Có dấu hiệu lạm phát đang lan sang hàng hóa và dịch vụ không bị ảnh hưởng bởi Ukraine và đại dịch