Bitcoin cho thấy dấu hiệu phục hồi và tăng lên trên 60,000 USD vào thứ Ba, sau ba phiên giảm khi điều chỉnh từ mức 60,500 USD vào cuối tuần. Theo dữ liệu của CME Group, động lực tích cực này có thể được củng cố bởi kỳ vọng Fed cắt giảm lãi suất 50bps vào thứ Tư. Đồng thời, thông báo về kế hoạch mua thêm BTC của Microstratergy cho thấy tiềm năng phục hồi của Bicoin trong những ngày tới.
Chứng khoán châu Âu tăng; Hợp đồng tương lai S&P 500 không biến động nhiều
Lợi suất trái phiếu 10 năm của Mỹ giảm 1.6 điểm cơ bản xuống 4.718%
Vàng tăng 0.1% lên 1,822.24 USD
Dầu thô WTI giảm 1.6% xuống 82.88 USD
Bitcoin tăng 0.3% lên 27,744 USD
Diễn biến phiên Âu hôm nay không có nhiều biến động, khi thị trường bắt đầu tập trung vào báo cáo việc làm của Mỹ ngày mai.
Lợi suất trái phiếu Mỹ duy trì đà tăng hỗ trợ cho tâm lý thị trường. Đồng đô la giảm trong khi cổ phiếu đang biến động nhẹ khi tâm lý risk-on vẫn ở mức thấp. Hợp đồng tương lai S&P 500 đã giảm tới 0.4% nhưng hiện đang đi ngang trước phiên giao dịch Mỹ.
EUR/USD tăng 0.2% lên 1.0520 nhưng được giữ trong phạm vi hẹp trong khi USD/JPY giảm 0.2% xuống 148.84 mặc dù hành động giá khá mờ nhạt trong phiên, chủ yếu giữ ở mức 148.80 đến 149.00.
Động lực nổi bật trong giao dịch phiên Âu là dầu giảm thêm 1.5% với dầu thô WTI trượt ngay dưới mốc 83 USD trong ngày khi áp lực giá dầu tiếp tục gia tăng sau đợt giảm mạnh ngày hôm qua.
Đồng NZD mạnh nhất và CAD là đồng tiền yếu nhất. USD giảm do lợi suất giảm nhẹ đầu phiên giao dịch Mỹ.
BLS sẽ công bố báo cáo việc làm mới nhất trong tháng 9 vào ngày mai với kỳ vọng tăng 170 nghìn so với 187 nghìn vào tháng trước. Hôm qua, báo cáo việc ADP yếu hơn dự kiến ở mức 89K. Tỷ lệ thất nghiệp ở Mỹ dự kiến sẽ giảm xuống 3.7% từ mức 3.8% vào tháng trước (mức cao nhất kể từ tháng 3 năm 2022). Thu nhập trung bình mỗi giờ dự kiến sẽ tăng 0.3% MoM, 4.3% YoY. Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu hàng tuần công bố hôm nay tăng khiêm tốn lên 207 nghìn so với 204 nghìn vào tuần trước. Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp đã giảm trở lại khu vực 200K sau khi đạt đỉnh gần 260K vào tháng 5 và tháng 6 năm nay. Cơ hội việc làm của JOLT đã gây ngạc nhiên cho thị trường trong tuần này khi bất ngờ tăng lên 9.61 triệu so với ước tính 8.8 triệu.
Trong khi cuộc đình công ở Mỹ tiếp tục không mang lại kết quả có ý nghĩa, các cuộc đàm phán giữa Kaiser Permanente và các công đoàn đại diện cho hơn 75,000 công nhân đã bị đình trệ, dẫn đến cuộc đình công trong lĩnh vực chăm sóc sức khỏe lớn nhất trong lịch sử Hoa Kỳ. Mặc dù Kaiser đã tuyên bố đạt được một thỏa thuận dự kiến về một số vấn đề nhưng các công đoàn đang chờ đợi một phản hồi có ý nghĩa. Các công đoàn yêu cầu trả lương cao hơn và nhiều nhân viên hơn để giải quyết tình trạng thiếu nhân sự. Lệnh ngừng làm việc kéo dài ba ngày đang có hiệu lực, liên quan đến nhiều chuyên gia chăm sóc sức khỏe khác nhau ở 5 tiểu bang của Hoa Kỳ và Washington DC, ảnh hưởng đến khoảng 13 triệu bệnh nhân. Kaiser đảm bảo rằng các bệnh viện và cơ sở cấp cứu sẽ vẫn mở cửa, tuy nhiên xu hướng đình công vẫn tiếp tục làm gia tăng xu hướng lạm phát và lo ngại về tỷ giá.
Giá dầu ngày hôm qua giảm mạnh. Mặc dù dữ liệu tồn kho dầu hàng tuần cho thấy mức giảm lớn hơn dự kiến, tồn kho xăng tăng đáng kể cho thấy nhu cầu giảm sau kỳ nghỉ hè. Giá dầu thô giảm 5.61% - mức giảm tồi tệ nhất trong một ngày kể từ tháng 9 năm 2022. Sự sụt giảm mạnh xảy ra bất chấp OPEC+ xác nhận rằng Ả Rập Saudi và Nga sẽ duy trì mức sản lượng thấp.
Chỉ số cắt giảm việc làm Challenger của Mỹ tháng 9: 47.46k
Trước đó: 75.15k
Các nhà tuyển dụng có trụ sở tại Hoa Kỳ đã công bố cắt giảm 46,457 việc làm vào tháng trước, giảm khoảng 37% so với mức 75,151 việc làm được công bố vào tháng 8. Tuy nhiên, chỉ số vẫn tăng khoảng 58% so với tháng 9 năm ngoái và tiếp tục xu hướng cắt giảm việc làm ngày càng tăng. Đây là dấu hiệu thị trường lao động sẽ sớm nới lỏng.
Giá dầu tiếp tục giảm trong bối cảnh triển vọng nhu cầu thiếu rõ ràng và nguồn cung thắt chặt. OPEC+ không đưa ra thay đổi nào đối với chính sách sản lượng dầu; Ả Rập Saudi cho biết sẽ tiếp tục cắt giảm tự nguyện 1 triệu thùng mỗi ngày còn Nga sẽ giữ mức hạn chế xuất khẩu tự nguyện 300.000 thùng/ngày cho đến cuối năm 2023.
Có những dấu hiệu rõ ràng rằng việc tăng lãi suất đang có tác động
Nhưng có lẽ hiệu ứng đó yếu hơn trước hoặc vẫn bị trì hoãn
Lạm phát ở Anh đạt mục tiêu trong 2 năm tới
Câu hỏi liệu có tiếp tục tăng lãi suất hay không là một câu hỏi mở
BOE hiện đang ở một vị thế khá khó khăn khi bắt đầu ngừng tăng lãi suất nhưng lại lo lắng về việc thể chưa làm đủ trong cuộc chiến chống lạm phát. Ngoài ra, nền kinh tế Anh đang xấu đi trong bối cảnh rủi ro suy thoái gia tăng và việc thắt chặt hơn nữa có thể gây ra hạ cánh cứng vào năm tới.
Công thức chung trong các bình luận của quan chức ECB sẽ là: cố gắng thuyết phục thị trường rằng lãi suất đã tăng đủ và lạm phát đang trên đà giảm. Tuy nhiên, họ chỉ đang cố gắng đánh lạc hướng thị trường khỏi một thực tế là tình hình kinh tế đang ngày một tồi tệ.
Đạt 45 điểm (dự kiến: 49.9 điểm, trước đó: 50.8 điểm)
Cập nhật FX: GBP/USD đã giảm khoảng 10pip sau khi dữ liệu đc công bố
Hoạt động xây dựng yếu kém trong tháng 9 được dẫn đầu bởi ngành xây dựng nhà ở khi số lượng công trình ghi nhận mức giảm mạnh nhất kể từ tháng 5/2020. Thêm vào đó, số lượng đơn đặt hàng mới cũng giảm mới cũng chứng kiến sự sụt giảm nhanh chất trong hơn 3 năm qua. S&P Global lưu ý rằng:
“Trong tháng 9, mức sản lượng trên toàn ngành xây dựng của Vương quốc Anh đã giảm lần đầu tiên sau 3 tháng. Hoạt động xây dựng yếu kém trong tháng trước cho thấy hiệu suất xây dựng tổng thể có tháng tồi tệ nhất kể từ giai đoạn đầu của đại dịch COVID-19."
“Hoạt động xây dựng nhà ở sụt giảm nhanh chóng là lực cản lớn đối với các dự án phát triển khu dân cư mới, trong bối cảnh nhu cầu trì trệ và chi phí vay tăng cao. Lo ngại về triển vọng kinh tế trong nước cũng phần nào làm giảm chi tiêu của khách hàng trong thời gian này". Sự sụt giảm trong tháng 9 đã góp phần làm số lượng tòa nhà thương mại ghi nhận mức giảm mạnh nhất kể từ tháng 1/2021.
“Một lần nữa, các thước đo về kỳ vọng trong tương lai trong cuộc khảo sát vẫn tương đối bi quan do số lượng đơn đặt hàng giảm với tốc độ nhanh và kỳ vọng về hoạt động kinh doanh chạm mức thấp nhất từ đầu năm đến nay. Hơn nữa, số dự án khởi công ít hơn có nghĩa là số lượng nhà thầu phụ sẵn có tăng lên mức lớn nhất kể từ mùa hè năm 2009.
“Nhu cầu giảm trên toàn chuỗi cung ứng đã góp phần cải thiện mạnh mẽ thời gian giao hàng đối với sản phẩm và vật liệu xây dựng, bên cạnh đó chi phí mua hàng ổn định trong tháng 9.”
Chỉ số PMI xây dựng tại Đức ghi nhận sự sụt giảm mạnh nhất trong 3.5 năm qua khi niềm tin kinh doanh giảm xuống mức thấp gần kỳ lục. Nhu cầu kém hơn nữa dẫn đến các hoạt động mua hàng giảm mạnh nhưng cũng phần nào giảm bớt áp lực lạm phát. Một lần nữa, nhà ở là lĩnh vực hoạt động kém nhất trong số các nhóm ngành vào tháng 9, bên cạnh đó là hoạt động thương mại và xây dựng dân dụng.
USD gần như không đổi so với EUR và GBP và USD/JPY đã hồi lại phần nào lên 148.90 từ mức đáy 148.30 trong phiên Á, trong bối cảnh lợi suất TPCP Hoa Kỳ 10 năm đã tăng nhẹ từ 4.71% lên 4.75%.
Ở chiều ngược lại, AUD/USD tăng khoảng 0.3% lên 0.6340 sau khi giảm nhẹ từ mức đỉnh trong phiên Á tại 0.6377. Cần cẩn trọng rằng cổ phiếu và khẩu vị rủi ro hiện đang khá nhạy cảm so với những biến động của lợi suất. HĐTL chỉ số S&P 500 hiện -0.3% (khoảng 14 điểm) và điều này có thể sẽ khiến AUD và NZD giảm xuống nếu đà tăng dâng cao hơn trong phiên Âu.
Đáng chú ý hôm nay là 2 cặp tiền EUR/USD ở mức 1.0500 và USD/JPY ở 149.00. Tuy nhiên, tâm lý giao dịch hiện tại phần lớn được quyết định bởi biến động giá trên thị trường trái phiếu. Đối với EUR/USD, thời hạn đáo hạn có thể mang lại lợi nhuận và có lẽ đối với cả USD/JPY nếu lợi suất tăng cao hơn một chút trong phiên tới.
Đồng USD suy yếu trong phiên Á, điều này xảy ra sau khi lợi suất trái phiếu Mỹ giảm vào thứ Tư.
Trong khi đó, JPY là đồng tiền tăng giá đáng chú ý. Để hỗ trợ đồng Yên, Thủ tướng Nhật Bản Kishida đã bàn bạc với các công đoàn lao động Nhật Bản, Rengo. Ông cho biết sẽ làm cho việc tăng lương trở nên bền vững.
EUR, GBP, CAD, AUD, NZD đều tăng so với đồng đô la.
Dữ liệu xuất khẩu của Úc phục hồi mạnh mẽ so với tháng trước.
Thị trường chứng khoán châu Á:
Chỉ số Nikkei 225 của Nhật Bản: +1.2%
Shanghai Composite của Trung Quốc: 0% (Trung Quốc nghỉ lễ cả tuần này)
20:00 - Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang Cleveland, Loretta Mester, phát biểu khai mạc ngắn gọn trước Hội nghị do Ngân hàng Dự trữ Liên bang Chicago tổ chức
21:40 - Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang Minneapolis Neel Kashkari điều hành phiên hỏi đáp trong khuôn khổ Hội nghị Nghiên cứu của Viện Cơ hội và Tăng trưởng Toàn diện năm 2023
22:30 - Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang Richmond Thomas Barkin phát biểu về triển vọng quốc gia trước Hội nghị & Triển lãm WilmingtonBiz 2023
Thủ tướng Nhật Bản Kishida phát biểu tại Đại hội của liên đoàn lao động Nhật Bản:
“Năng lượng của nền kinh tế đến từ việc tăng lương”
“Chúng ta phải làm cho làn sóng tăng lương trở nên bền vững và lan rộng đến các khu vực cũng như các doanh nghiệp vừa và nhỏ.”
Ngân hàng Nhật Bản mong muốn tiền lương tăng bền vững khi cho rằng điều này sẽ giúp lạm phát giữ ở mức mục tiêu một cách bền vững.
Đây là một động thái bất thường khi Kishida là Thủ tướng đầu tiên của Đảng Dân chủ Tự do phát biểu tại Đại hội của liên đoàn lao động Nhật Bản hai năm một lần kể từ năm 2007.
15:00: Thành viên Hội đồng Thống đốc ECB Peter Kazimir phát biểu tại cuộc họp báo hàng quý của Ngân hàng Quốc gia Slovakia về triển vọng kinh tế của Slovakia
16:45: Nhà kinh tế trưởng ECB Philip Lane có bài phát biểu tại Hội nghị ECB về Chính sách tiền tệ năm 2023: Kết nối khoa học và thực tiễn ở Frankfurt - Đức
21:00: Phó Chủ tịch ECB Luis de Guindos phát biểu tại Hội nghị ECB về Chính sách tiền tệ năm 2023: Kết nối khoa học và thực tiễn ở Frankfurt - Đức
16:45: Phó Thống đốc thứ nhất Riksbank Anna Breman, sẽ tham gia vào một cuộc thảo luận với chủ đề: “Đánh giá chu kỳ tăng lãi suất” tại Hội nghị ECB về Chính sách tiền tệ năm 2023. Sveriges Riksbank là Ngân hàng Trung ương Thụy Điển và hoạt động độc lập với Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB). Mặc dù Thụy Điển là thành viên EU nhưng nước này chưa sử dụng đồng euro làm tiền tệ chính thức, điều đó có nghĩa là nước này không can dự vào các quyết định chính sách tiền tệ của ECB. Thay vào đó, Riksbank quản lý chính sách tiền tệ cho đồng krona Thụy Điển.
"Gotobi" đề cập đến thông lệ thực hiện thanh toán nhất định vào những ngày cụ thể trong tháng ở Nhật Bản.
Thuật ngữ "gotobi" có thể được dịch là "mỗi ngày thứ năm". Điều này có nghĩa là các khoản thanh toán này thường xảy ra vào những ngày kết thúc bằng "5" hoặc "0" (chẳng hạn như ngày 5, 10, 15, 20, 25 và 30 trong tháng).
Đối với nhiều công ty Nhật Bản, đặc biệt là trong các ngành như xuất khẩu, ngày "gotobi" rất có ý nghĩa vì đó là những ngày điển hình để thực hiện hoặc nhận thanh toán. Điều này có thể dẫn đến hoạt động gia tăng trong các dịch vụ tài chính và ngân hàng vào những ngày này.
Do đó, USD/JPY được cho là giảm do hôm nay là ngày Gotobi. Cặp tiền hiện ở 148.37
Sắc xanh bao trùm thị trường chứng khoán Mỹ trong bối cảnh lợi suất trái phiếu kho bạc đồng loạt giảm sau dữ liệu biên chế việc làm yếu. Biến chế việc làm ADP đạt 89.000 trong tháng 9, thấp hơn nhiều so với ước tính 160.000 từ Dow Jones và dường như đó là dấu hiệu cho thấy rằng thị trường lao động đang nới lỏng. S&P 500 tăng 0.81%, trong khi Dow Jones chấm dứt chuỗi 3 ngày giảm điểm với mức tăng 0.39%. Nasdaq Composite tăng 1.35%.
S&P500 +0.81%
Dow Jones +0.39%
Nasdaq +1.35%
Trên thị trường FX, USD giảm nhẹ khi trái phiếu tăng trong phiên Mỹ. DXY giảm 0.28% trong ngày, kết phiên ở 106.78. GBP mạnh nhất, CAD yếu nhất trong nhóm tiền tệ chính. Đầu phiên Mỹ, GBPUSD đã phá vỡ mức đáy kể từ ngày 16 tháng 3 (ở 1.2036) và tăng lên trên 38.2% của mức tăng từ mức đáy năm 2022 ở 1.2076. Tuy nhiên, cặp tiền đã không thể duy trì đà tăng khi phe bán đã xuất hiện gần mức trung bình động 200 giờ ở 1.2163. GBPUSD đóng cửa dưới mức trung bình động 100 giờ ở mức 1.2142. CAD chịu áp lực khi giá dầu giảm. USDCAD tăng 0.3% trong ngày, kết phiên ở 1.3746. USDJPY kết ngày ở gần 149.00.
Chỉ số DXY -0.28%
EURUSD +0.36%
GBPUSD +0.47%
AUDUSD +0.37%
NZDUSD +0.06%
USDJPY +0.09%
USDCHF -0.40%
USDCAD +0.30%
Vàng giảm 0.09%, kết ngày ở $1,821. Lợi suất trái phiếu kho bạc đồng loạt giảm với lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm giảm xuống 4.884%. Chênh lệch giữa lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 2 năm và 10 năm khi kết phiên ở mức khoảng 31 điểm cơ bản. Đường cong lợi suất 2 và 10 năm đã bị đảo ngược kể từ tháng 3 năm 2022 – có nghĩa là lãi suất trái phiếu kho bạc ngắn hạn cao hơn lãi suất dài hạn. Tuy nhiên, sự chênh lệch giữa hai bên đang bắt đầu tăng cao, điều mà một số người cho rằng đó là dấu hiệu của một cuộc suy thoái sắp xảy ra. Giá dầu lao dốc, dầu WTI giảm xuống dưới 85 USD . Sự sụt giảm này diễn ra bất chấp việc USD suy yếu và lượng tồn kho dầu thô giảm 2.2 triệu thùng so với mức ước tính 446 triệu thùng. OPEC + xác nhận không có thay đổi nào đối với chính sách sản lượng của mình khi Ả Rập Saudi gia hạn cắt giảm nguồn cung 1 triệu thùng/ngày cho đến cuối năm 2023 còn Nga sẽ duy trì mức cắt giảm xuất khẩu 300 nghìn thùng/ngày cho đến cuối năm.
Một nhà phân tích của JP Morgan dự báo mục tiêu cuối năm của dầu Brent là 86 USD/thùng:
Nhu cầu dầu sụt giảm khi mùa lái xe sắp kết thúc
Việc giảm tồn kho dầu toàn cầu đã kết thúc
Các quan sát dự trữ vệ tinh sơ bộ từ Platts cho thấy rằng trong ba tuần đầu tiên của tháng 9, tồn kho dầu thô thương mại toàn cầu giảm 8 triệu thùng, trong khi tồn kho sản phẩm dầu mỏ trên thế giới tăng 38 triệu thùng, nâng tổng lượng dầu thương mại lỏng tăng thêm 30 triệu thùng.
Cựu Phó chủ tịch Fed Clarida - người hiện là giám đốc điều hành của Pacific Investment Management Co (PIMCO) và cố vấn kinh tế toàn cầu của công ty cho biết trong một cuộc phỏng vấn với Bloomberg:
Fed hiện phụ thuộc nhiều vào dữ liệu.
Các ước tính mới nhất của Fed về tăng trưởng, tỷ lệ thất nghiệp và lạm phát của Hoa Kỳ vào năm 2024 cho thấy một kịch bản hạ cánh mềm là tỷ lệ thất nghiệp chỉ ở trên mức trung tính và tăng trưởng chỉ ở mức khiêm tốn dưới xu hướng. Đây là một sự thay đổi đáng chú ý so với các ước tính trước đó và so với lý thuyết truyền thống cho rằng để giảm lạm phát xuống mục tiêu một cách đáng tin cậy thì cần phải có sự điều chỉnh nhẹ nhàng trên thị trường lao động.
Triển vọng hạ cánh mềm của Fed là khả thi, nhưng chúng tôi nhận thấy những rủi ro rõ ràng như: các khu vực lạm phát dai dẳng hay những trở ngại mà nền kinh tế và người tiêu dùng phải đối mặt
Fed có thể gặp khó khăn trong việc thực hiện đợt tăng lãi suất bổ sung mà cơ quan này hiện đang dự kiến.
