• NZD dẫn đầu đà tăng, JPY yếu nhất nhóm G7
• Cổ phiếu châu Âu đồng loạt giảm. Hợp đồng tương lai S&P 500 đi ngang
• Lợi suất trái phiếu 10 năm của Mỹ tăng 3.7 điểm cơ bản lên 3.751%
• Vàng tăng 0.06% trong ngày, hiện ở $1,966.78
• Dầu thô WTI tăng 0.3% lên 71,50 USD
• Bitcoin giảm 0.2% xuống còn 26,590 USD

Thị trường khá yên ắng vì nhu cầu giao dịch không còn nữa do không có thêm thông tin kinh tế quan trọng nào trước cuối tuần.

Thị trường tiền tệ:

• USD suy yếu, DXY giảm 0.14% xuống 103.38
• NZDUSD tăng 0.37% trong ngày, hiện ở 0.6118 trong khi AUDUSD cũng tăng lên 0.6727
• EURUSD tăng lên 1.0775 khi GBPUSD tăng 0.15% lên 1.2565
• USDJPY hiện giằng co quanh 139.38
• USDCAD giảm 0.25% trong ngày, hiện ở 1.3322. 

Với thị trường chứng khoán, các HĐTL Mỹ đi ngang trong khi cổ phiếu châu Âu đồng loạt giảm nhẹ

Tâm điểm trong tuần sau là dữ liệu CPI của Mỹ và quyết định chính sách của Fed.

 

Sau báo cáo việc làm của Hoa Kỳ vào thứ Sáu tuần trước, thị trường đã định giá cao hơn khả năng Fed duy trì lãi suất cao hơn trong thời gian dài hơn và điều đó không thay đổi nhiều ngay cả sau khi số lượng đơn xin trợ cấp thất nghiệp hàng tuần được công bố ngày hôm qua. So sánh với một tháng trước khi thị trường định giá Fed sẽ cắt giảm lãi suất ba lần vào cuối năm, đó là một sự thay đổi đáng kể trong triển vọng khi Fed thành công trong việc truyền tải thông điệp của họ.

Tất cả hiện sẽ phụ thuộc vào thông điệp tiếp theo sẽ là gì từ Hội đồng Thống đốc khi họ đưa ra quyết định vào tuần tới:

• Nếu Fed tạm dừng tăng lãi suất, đó có thể sẽ là một hành động diều hâu (hoặc ít nhất là một nỗ lực như vậy) vì có khả năng rằng Fed sẽ chỉ bỏ qua một cuộc họp trước khi tiếp tục tăng lãi suất trở lại. Tuy nhiên, chỉ cần một thông tin bị diễn đạt sai, thị trường sẽ nhanh chóng bị dao động và cho rằng Fed sẽ hành động ôn hòa hơn.
• Nhưng nếu Fed quyết định tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản nữa, điều đó chắc chắn sẽ gây ra nhiều thiệt hại hơn cho các tài sản rủi ro và sẽ có sự định giá lại đáng kể trên các thị trường rộng lớn hơn. Đổi lại, kỳ vọng rằng điều đó sẽ thúc đẩy đồng đô la tăng mạnh trừ khi Fed nói rõ ràng rằng đây sẽ là lần tăng lãi suất cuối cùng của họ và họ sẽ tạm dừng để đánh giá lại các bước tiến trong tương lai.

• Lạm phát thông thường sẽ có độ trễ do hồi phục cung-cầu
• Tự tin đạt mục tiêu tăng trưởng chính thức
• GDP quý 2 của Trung Quốc dự kiến sẽ tăng cao

"Đã có những thông tin rằng một số bên muốn chứng khoán Trung Quốc tách biệt, nhưng Trung Quốc không tách rời với thế giới bên ngoài và sẽ không làm như vậy trong tương lai. Thái độ của chúng tôi là chủ động kết nối với những thị trường khác."

Phát ngôn của cơ quan quản lí chứng khoán Trung Quốc

 

Các cặp tiền tệ hậu hết chỉ giao động dưới 0.1%, ngoại trừ cặp USD/JPY. Cặp tiền này tăng 0.3% lên 139.35 do tác động của thị trường trái phiếu Nhật Bản.

Dự kiến, đây sẽ có thể là một phiên giảm nhẹ để kết thúc tuần làm việc.

Tuyên bố của Binance:

• SEC đã mạnh tay áp dụng các biện pháp nhằm đối phó với thị trường crypto của Mỹ.
• BinanceUS và các đối tác kinh doanh đã không chấp nhận hành vi này do ảnh hưởng tiêu cực của nó đối với các ngân hàng mà chúng tôi cùng làm việc
• Do đó, hôm nay Binance.US sẽ tạm dừng hoạt động đối với tiền gửi USD và các ngân hàng đối tác của chúng tôi cũng đang chuẩn bị tạm hoãn lại các kênh rút tiền pháp định (USD), sớm nhất là vào ngày 13 tháng 6 năm 2023 nhằm bảo vệ nền tảng và các khách hàng của mình.
• Chúng tôi khuyến khích các khách hàng có động thái phù hợp để bảo vệ tiền gửi của họ.

• Giá đóng cửa trước đó: 7.1120
• PBOC bơm 2 tỷ nhân dân tệ reverse repo kỳ hạn 7 ngày với lãi suất không đổi là 2%
• 2 tỷ nhân dân tệ của reverse repo sẽ đáo hạn trong ngày hôm nay

Tóm tắt dự báo của CBA:

• Chúng tôi dự báo tăng trưởng GDP là 0.7%/năm vào Q4 năm 2023 và 1.9%/năm vào Q4 năm 2024.
• Trọng tâm dự báo: tiêu dùng thực tế của các hộ gia đình nhìn chung không đổi trong thời gian còn lại của năm 2023, nền kinh tế sẽ hạ nhiệt và rơi vào tình trạng suy thoái trong nửa cuối năm nay.
• Có 50% khả năng nền kinh tế Úc suy thoái vào năm 2023 do tác động của độ trễ chính sách đang làm cạn kiệt dòng tiền của các hộ gia đình mắc nợ.
• Tỷ lệ lạm phát hàng năm Lạm phát Lạm phát được định nghĩa là thước đo định lượng về tốc độ tăng mức giá trung bình của hàng hóa và dịch vụ trong một nền kinh tế hoặc một quốc gia trong một khoảng thời gian. Đó là sự gia tăng mức giá chung mà một loại tiền tệ nhất định thực sự mua ít hơn so với thời kỳ trước. Về mặt đánh giá sức mạnh hoặc tiền tệ, và bằng cách mở rộng ngoại hối, lạm phát hoặc các biện pháp của nó có ảnh hưởng cực kỳ lớn. Lạm phát bắt nguồn từ việc tạo ra tiền nói chung. Số tiền này là m Lạm phát được định nghĩa là thước đo định lượng về tốc độ tăng mức giá trung bình của hàng hóa và dịch vụ trong một nền kinh tế hoặc quốc gia trong một khoảng thời gian. Đó là sự gia tăng mức giá chung mà một loại tiền tệ nhất định thực sự mua ít hơn so với thời kỳ trước. Về mặt đánh giá sức mạnh hoặc tiền tệ, và bằng cách mở rộng ngoại hối, lạm phát hoặc các biện pháp của nó có ảnh hưởng cực kỳ lớn. Lạm phát bắt nguồn từ việc tạo ra tiền nói chung. số tiền này là m Đọc Điều khoản này có thể giảm xuống 3.8% vào cuối năm 2023 (dự báo lạm phát lõi là 3.6%/năm trong Q4 năm 2023).
• Tỷ lệ thất nghiệp sẽ tăng lên 4.4% vào cuối năm 2023 và 4.7% vào giữa năm 2024.
• Lãi suất điều hành sẽ tăng 25bp trong quý 3 năm 2023 để đạt mức đỉnh trong chu kỳ thắt chặt tại 4.35%. Họ cũng có thể sẽ nới lỏng chính sách khoảng 125bp vào năm 2024.
• Chính sách tiền tệ hiện đang bị thắt chặt mạnh mẽ, đồng nghĩa với việc nền kinh tế sẽ hạ nhiệt đáng kể từ đây.

Theo trang The Washington Post:

• Thái tử Ả Rập Xê Út Mohammed bin Salman đe dọa sẽ làm căng thẳng mối quan hệ Mỹ - Ả Rập tồn tại hàng thập kỷ qua và áp đặt các chi phí kinh tế lớn nếu nước này trả đũa lại việc cắt giảm sản lượng dầu mỏ.

Thống đốc BoJ Ueda đã có bài phát biểu trước Quốc hội, cho biết họ sẽ cố gắng điều chỉnh chính sách sao cho cân bằng, hiệu quả với mức chi phí phù hợp.

• Chúng tôi đã dự báo trong báo cáo tháng 4 hàng quý rằng lạm phát tiêu dùng Lạm phát Lạm phát được định nghĩa là thước đo định lượng về tốc độ tăng mức giá trung bình của hàng hóa và dịch vụ trong một nền kinh tế hoặc một quốc gia trong một khoảng thời gian. Đó là sự gia tăng mức giá chung mà một loại tiền tệ nhất định thực sự mua ít hơn so với thời kỳ trước. Về mặt đánh giá sức mạnh hoặc tiền tệ, và bằng cách mở rộng ngoại hối, lạm phát hoặc các biện pháp của nó có ảnh hưởng rất lớn. Lạm phát bắt nguồn từ việc tạo ra tiền nói chung. Số tiền này là m Lạm phát được định nghĩa là thước đo định lượng về tốc độ tăng mức giá trung bình của hàng hóa và dịch vụ trong một nền kinh tế hoặc quốc gia trong một khoảng thời gian. Đó là sự gia tăng mức giá chung mà một loại tiền tệ nhất định thực sự mua ít hơn so với thời kỳ trước. Về mặt đánh giá sức mạnh hoặc tiền tệ, và bằng cách mở rộng ngoại hối, lạm phát hoặc các biện pháp của nó có ảnh hưởng rất lớn. Lạm phát bắt nguồn từ việc tạo ra tiền nói chung. số tiền này là m Đọc Điều khoản này sẽ chậm lại trong nửa cuối năm tài chính này
• Vẫn có nhiều điều không chắc chắn về triển vọng lạm phát
• Sự thay đổi trong hành vi thiết lập giá từ các doanh nghiệp và triển vọng tăng lương mạnh mẽ trong các cuộc đàm gần đây đang đẩy lạm phát lên cao
• Sẽ xem xét kỹ lưỡng các dữ liệu khác nhau trước khi đưa ra dự báo tháng 7 hàng quý tiếp theo.
• Việc chính phủ cân nhắc chính sách tài khóa sẽ không cản trở BOJ đưa ra các quyết định cần thiết để thoát khỏi chính sách tiền tệ siêu nới lỏng
• Tôi tin rằng chính phủ Nhật Bản công nhận lập trường về chính sách tiền tệ của BOJ.

Cuộc họp tiếp theo của BoJ sẽ diễn ra vào ngày 15 - 16 tháng 6. Cuộc họp tháng 7 mà Thống đốc Ueda đề cập phía trên dự kiến sẽ diễn ra vào ngày 27 và 28 tháng 7.

CIBC dự đoán AUDUSD sẽ đạt 0.68 vào Q3 và tăng lên 0.69 vào quý 4 năm 2023.

Nhận định của CIBC:

• Sau khi gây bất ngờ cho thị trường với các đợt tăng lãi suất liên tiếp vào tháng 5 và tháng 6, Thống đốc RBA Lowe vẫn giữ nguyên quan điểm diều hâu trong các bài phát biểu gần đây, tập trung vào vấn đề hiệu suất lao động thấp hơn tại Úc. Chúng tôi vẫn cho rằng lãi suất sẽ tăng cao do chi phí lao động lớn hơn và CPI lõi cao hơn so với các nước khác.
• Trong ngắn hạn, USD tăng sẽ hạn chế sức mạnh của AUD/USD trong ngắn hạn, nhưng chúng tôi vẫn nhất trí với quan điểm rằng cặp tỷ giá sẽ tăng chậm trong thời gian dự báo do các yếu tố trên.
• Bất chấp những ảnh hưởng tiêu cực từ các nhân tố bên ngoài đối với Úc gần đây, bao gồm nhu cầu sản xuất toàn cầu giảm và dữ liệu đáng thất vọng của Trung Quốc, chúng tôi vẫn cho rằng mức thu nhập cao hơn tại Trung Quốc sẽ hỗ trợ cho ngành du lịch Úc.
• Hơn nữa, nếu các điều kiện tín dụng của Trung Quốc được nới lỏng, nhu cầu hàng hóa có thể sẽ tăng theo thời gian.

Cựu Tổng thống Mỹ Donald Trump cho biết ông đang bị truy tố trong cuộc điều tra tài liệu mật. 

• Donald Trump đã bị triệu tập tới một tòa án ở Miami vào hôm thứ Ba
• Ông bị truy tố về 07 tội danh, bao gồm những cáo buộc liên quan đến việc mất cắp các tài liệu mật 

Bao cáo lạm phát tháng 5 tại Trung Quốc sẽ được công bố vào Thứ Sáu, ngày 09 tháng 06 năm 2023, vào lúc:

• 01:30 GMT hay 08:30 theo giờ Việt Nam
• 21:30 tối theo giờ Mỹ

Nhận định từ CBA:

• Chúng tôi ước tính CPI toàn phần tăng nhẹ trong tháng 5 do giá thực phẩm cao hơn.
• Nhưng giá thực phẩm ở mức cao trong năm ngoái kết hợp với nhu cầu suy yếu lại phản ánh giá sẽ giảm.
• Giảm phát PPI có thể mạnh mẽ hơn do giá hàng hóa giảm và hoạt động sản xuất tiếp tục suy yếu

Cuộc thăm dò ý kiến của Reuters đối với 59 nhà phân tích cho thấy 43 người trong số họ kỳ vọng ECB sẽ tăng lãi suất gấp đôi.

• Tất cả 59 người tham gia đồng tình rằng lãi suất sẽ +25bpn vào tháng 6
• 43 nhà phân tích trong số đó nhận định lãi suất sẽ tăng 25bp ở cả tháng 6 và tháng 7 

Trưởng bộ phận vĩ mô toàn cầu tại ING, Carsten Brzeski cho biết: 

• “Việc tăng lãi suất 25bp có vẻ như đã được thiết lập cho cuộc họp vào tuần tới"
• "Những diễn biến vĩ mô kể từ cuộc họp tháng 5 rõ ràng mang lại lợi thế cho phe dovish hơn là phe hawkish trong hội đồng ECB"
• "Tuy nhiên, ECB hiện hoàn toàn quyết tâm muốn kiềm chế lạm phát"

Tất nhiên, lý do cho việc thắt chặt là do lạm phát ở mức cao và dai dẳng tại khu vực châu Âu. Chủ tịch ECB Lagarde đã xác nhận vào hôm thứ Hai rằng:

• Còn quá sớm để cho rằng lạm phát lõi đã đạt đỉnh và tái khẳng định việc lãi suất sẽ cần phải tăng trở lại.

Nhận định của các nhà phân tích tại BofA về triển vọng của EUR, Fed và ECB:

• Miễn là lạm phát toàn cầu và đặc biệt là ở Mỹ vẫn còn cao, EUR/USD có thể sẽ tiếp tục suy yếu, với khả năng giảm hơn nữa trong quá trình không thể tránh khỏi hạ cánh cứng.
• EUR/USD suy trì mức tăng sẽ thúc đẩy Fed điều chỉnh lập trường. Trong khi hiện tại, chiến lược giao dịch tận dụng chênh lệch lãi suất suất giữa hai đồng tiền trên cũng đang gây áp lực giảm giá đối với EUR.
• Mặc dù giao dịch đối với các cặp tỷ giá chéo cùng EUR (không phải USD) có thể vẫn mạnh mẽ, nhưng triển vọng tăng giá cao hơn có thể sẽ bị hạn chế. Về dài hạn, sức mạnh của EUR sẽ phụ thuộc vào mức độ cam kết với mục tiêu lạm phát ngày càng nhiều khó khăn của ECB so với phần còn lại của G10.

Nhận định của JP Morgan về cuộc khủng hoảng ngân hàng Mỹ và nó khó có thể gây ảnh hưởng châu Âu do các ngân hàng tại khu vực này:

• Có lượng tiền gửi ổn định hơn
• Ít ghi nhận rủi ro xuất hiện “tổn thất hạch toán theo giá thị trường"
• Lợi nhuận tại các ngân hàng châu Âu thấp hơn so với ở Mỹ 
• Các biện pháp ổn định khả năng thanh toán, thanh khoản và nguồn vốn tốt hơn