SNB đã tăng lãi suất thêm 75 bps lên 0.50%, kết thúc kỷ nguyên lãi suất âm nhưng có vẻ các thị trường đã kỳ vọng một mức tăng cao hơn. ĐỊnh hướng chính sách của họ vẫn giữ nguyên và họ thậm chí còn nâng cao dự báo lạm phát. Đây là một gợi ý tiềm năng rằng SNB sẽ thắt chặt chính sách hơn nữa.

Trong khi đó, USD/CHF cũng đang tìm cách bứt phá lên trên đường MA 100 ngày ở mức 0.9681. USD/CHF có thể sẽ kiểm tra lại mức cao nhất của tháng 7 và đầu tháng 9 ở khoảng 0.9850-0.9886.

 Thị trường chứng khoán châu Âu sập mạnh trong bối cảnh khả năng 'hạ cánh mềm' giảm sau khi Fed tăng lãi suất thêm 75 điểm cơ bản và báo hiệu thắt chặt hơn nữa. Các chỉ số chính đồng loạt giảm sâu hơn 1% ngay khi phiên Âu mở cửa. Chỉ số Stoxx 600 nhanh chóng giảm 1.4% xuống mức thấp nhất kể từ ngày 5/7, vốn đã suy giảm trước đó vào phiên Á. Các hợp đồng S&P 500 cũng mất 0.7%, ghi nhận đà giảm hơn 20% kể từ mức đỉnh trong tháng Một đầu năm nay. Hiện các chỉ số đã ổn định trở lại nhưng vẫn duy trì sắc đỏ.

• DAX -0.24%
• CAC -0.47%
• FSTE -0.16%
• IBEX -0.07%
• Euro stoxx 50 - 0.31%
• STOXX 600 - 0.48%

Đồng tiền biến động mạnh nhất hôm nay gọi tên yên Nhật. Sau khi công bố giữ nguyên định hướng chính sách tiền tệ và hàng loạt phát biểu của Thống đốc Kuroda, USD/JPY tăng vọt lên trên 145 nhưng nhanh chóng giảm hơn 1% sau khi BOJ có động thái can thiệp vào thị trường FX khiến cặp tiền bay hơn 1%. Điều này khiến cho USD lao đao, thoái lui toàn bộ đà tăng có được kể từ FOMC. GBP nhân cơ hội này quay trở lại trên 1.1300 trong khi EUR vẫn chật vật dưới 0.9900. SNB tăng lãi suất thêm 0.75% như dự kiến, khiến CHF suy yếu so với USD và EUR.

Giá vàng suy yếu trong ngày, tranh thủ tăng được hơn $14 nhờ USD suy yếu, hiện có giá $1,670/oz. Dầu thô WTI cũng được hưởng lợi nhưng không quá đáng kể, hiện giao dịch ở mức $84.1/thùng.

• Tăng lãi suất thêm 75bp từ 0-.25% lên 0.50%.
• Chính sách thắt chặt hơn là để chống lại sự gia tăng áp lực lạm phát.
• Không loại trừ việc tăng lãi suất hơn nữa để đảm bảo ổn định giá cả.
• Nâng dự báo lạm phát 2022 từ 2.8% lên 3.0%.
• Nâng dự báo lạm phát 2023 từ 1.9% lên 2.4%.
• Nâng dự báo lạm phát 2024 từ 1.6% lên 1.7%.
• Chỉ kỳ vọng mức tăng trưởng kinh tế khiêm tốn trong kịch bản cơ sở.

SNB tăng lãi suất 75 điểm cơ bản từ -0.25% lên 0.50%.

Lãi suất Thụy Sĩ chính thức bước ra khỏi vùng âm.

Thống đốc Kuroda cho biết ông không kỳ vọng chính phủ sẽ yêu cầu BOJ giải quyết sự suy yếu của đồng yên. 

Trong họp báo, ông cũng nhấn mạnh sẽ tiếp tục nới lỏng chính sách tiền tệ và không thay đổi định hướng chính sách ở hiện tại.

Trong khi đó, USD/JPY tiếp tục vươn lên đỉnh mới ở 145.7 sau loạt phát ngôn của ông Kuroda.

• DAX -1.51%
• CAC -1.52%
• FTSE -1.02%
• IBEX -1.20%
• Euro Stoxx 50 -1.60%
• STOXX 600 -1.38%

Kể từ khi buổi họp báo của BOJ diễn ra, USD/JPY tăng hơn 50 pip và chưa cho thấy dấu hiệu hạ nhiệt.

Hiện cặp tiền giao dịch ở mức cao 145.7 và được nhận định là sẽ tiếp tục chinh phục các mức cao hơn nữa.

• Đồng yên không phải đồng tiền duy nhất suy yếu.
• Đồng bảng Anh, đồng euro cũng đã giảm so với đô la.

Thống đốc Kuroda đã nhắc đến hai đồng tiền lớn này đầu tiên. Tuy nhiên, cả đồng euro và bảng Anh đều không chứng kiến mức giảm 26% so với đô la trong năm nay, vậy liệu sự so sánh này có đang khập khiễng hay không? 

Theo Thống đốc Kuroda:

• Tác động của đại dịch vẫn còn hiện hữu, nền kinh tế có thể phải chịu rủi ro tiêu cực.
• Do đó, quyết định giữ nguyên định hướng chính sách hiện tại.
• Nhưng sẽ không loại trừ khả năng thay đổi định hướng chính sách trong tương lai.

Ông Kuroda cũng nói rằng ngân hàng trung ương hiện không xem xét tăng lãi suất, vì chính sách nới lỏng hiện tại là "phù hợp".

• HĐTL DAX -1.6%
• HĐTL FTSE -0.9%
• HĐTL S&P 500 giảm 19 điểm, tương đương 0.4%

Theo Thống đốc Haruhiko Kuroda:

• Sẽ không ngần ngại nới lỏng chính sách tiền tệ hơn nữa nếu cần thiết.
• Sự suy yếu của đồng Yên chỉ là hiện tượng một chiều.
• Đã có những động thái đầu cơ đằng sau sự suy yếu của đồng yên.
• Sẽ theo dõi chặt chẽ các động thái thị trường.

• Niềm tin kinh doanh tháng 9: 102
• Tháng 8: 103; đã sửa đổi thành 104
• Niềm tin sản xuất tháng 9: 102
• Tháng 8: 104; đã sửa đổi thành 103
• Niềm tin dịch vụ tháng 9: 106
• Tháng 8: 106; đã sửa đổi thành 107

Cặp USD/JPY chính thức phá qua 145 để giao dịch ở mức 145.264.

USD/JPY đã chính thức phá qua 145.00 cách đây ít phút.

Việc USD/JPY vươn lên các mốc cao hơn nữa sau quyết định chính sách của Fed và BoJ là điều hoàn toàn có thể.

Cặp tỷ giá này đã tăng lên mức quan trọng trong hai tuần nay và chúng ta sẽ thấy được sự đột phá trong hôm nay. Mức cao nhất năm 1998 ở khoảng 146.79-147.67 sẽ là kháng cự quan trọng tiếp theo nhưng tỷ giá cũng có thể tăng lên gần mức 150.00.

Các quan chức Nhật Bản nhìn nhận về đồng tiền yên là kết quả không phải vấn đề, mà quan trọng là hành trình. Nói cách khác, họ cảm thấy ổn khi đồng yên giảm hơn nữa và tốc độ suy yếu mới là điều quan trọng nhất đối với họ ở giai đoạn này.

Schnabel, thành viên Ban điều hành của Ngân hàng Trung ương Châu Âu cho biết:

• Trong ngắn hạn, lạm phát có thể sẽ cao hơn nữa bất chấp việc tăng lãi suất
• Kinh tế Đức có thể khó tránh khỏi suy thoái

Nền kinh tế Khu vực đồng tiền chung châu Âu đang phải đối mặt với những căng thẳng đáng kể khi bước vào mùa đông, hơn nữa rủi ro suy thoái ngày càng hiện hữu và có thể trở thành sự thật ở khu vực này. 

Một thông cáo quan trọng từ Powell ngay trước phiên hỏi đáp dành cho các phóng viên, ông nói rằng "Thông điệp chính của tôi không thay đổi kể từ Jackson Hole". Minh chứng cho điều đó của Fed là một dự báo về dot plots diều hâu hơn. Biểu đồ Dot Plot của FOMC rõ ràng báo hiệu các đợt tăng lãi suất mạnh mẽ hơn cho đến cuối năm 2023 trước khi có bất kỳ đợt cắt giảm nào, cao hơn mức thị trường đang định giá. Các quan chức dự báo rằng lãi suất sẽ đạt 4.4% vào cuối năm nay và 4.6% vào cuối năm 2023, một sự thay đổi diều hâu hơn dự kiến. Điều này có nghĩa là một đợt tăng 75 điểm cơ bản lần thứ tư liên tiếp có thể được đưa ra vào tháng 11 - khoảng một tuần trước cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ của Hoa Kỳ.

Hôm nay là một ngày náo nhiệt với thị trường khi mà quyết định tăng lãi suất của các ngân hàng trung ương đang làm chao đảo các chỉ số chính của Forex và chứng khoán. 

Chứng khoán châu Á giảm điểm, HĐTL S&P500 giảm gần 0.5% do chịu ảnh hưởng tâm lý một phần từ chứng khoán Mỹ và dự báo tăng trưởng của nền kinh tế lớn trong khu vực là Trung Quốc bị cắt giảm. Ngân hàng Trung ương Nhật Bản tiếp tục giữ nguyên mức lãi suất, không tham gia vào làn sóng thắt chặt chính sách toàn cầu và khiến đồng yên trượt xuống mức thấp nhất trong 24 năm.

Các quan chức Cục Dự trữ Liên bang đã đưa ra tín hiệu rõ ràng rằng họ sẵn sàng chấp nhận suy thoái kinh tế như một sự đánh đổi cần thiết để kiểm soát lạm phát. Sau tin, DXY tăng ổn định trong phiên, giữ ở mức trên 111.000.

Theo Bloomberg, nguồn cung đến từ khai thác mỏ sẽ đạt đỉnh vào năm 2024. S&P Global dự đoán kịch bản thế giới vào năm 2035 sẽ thiếu hụt 10 triệu tấn đồng, cao nhất trong lịch sử. Goldman Sach ước tính các đơn vị khai thác đồng sẽ phải chi 150 tỷ USD trong thập kỷ tới để giải quyết bài toán thiếu hụt 8 triệu tấn kim loại này, theo thông tin từ báo cáo tháng gần nhất. BloombergNEF cho rằng vào năm 2040, nguồn cung đến từ khai thác có thể thiếu hụt 14 triệu tấn so với nhu cầu và sẽ phải bù đắp bằng cách tái chế kim loại.

Sau pha quét rất ảo hơn 200 pip khi BoJ tuyên bố giữ nguyên chính sách, USDJPY tiếp tục tăng ổn định trở lại và một lần nữa tiến sát 145.

Kanda nói ngắn gọn với các phóng viên Nhật Bản:

• Chúng tôi không thể ngồi yên chịu đựng sự biến động ngoại hối quá mức và lộn xộn
• Luôn ở trạng thái sẵn sàng cho những trường hợp cần hành động
• Các động thái ngoại hối gần đây diễn ra nhanh chóng
• Không đưa ra bất kỳ bình luận nào về việc kiểm tra tỷ giá USD/JPY cho ngày hôm nay

Cập nhật USD/JPY: Có những nỗ lực kéo USDJPY xuống thấp hơn mức 145

Goldman Sachs nói rằng nếu FOMC muốn thất nghiệp tăng lên 5-6% để chắc chắn lạm phát đang thực sự giảm, thì họ dự đoán S&P 500 có thể giảm về biên độ 2.900-3.375 và lợi suất 5 năm sẽ trong khoảng 4.5-5.4%

Sau những thông báo đối lập của Fed và BOJ, SNB và BOE sẽ là tâm điểm chú ý tiếp theo. 

Ngân hàng trung ương Thụy Sĩ dự kiến sẽ tăng lãi suất thêm 75 bps và đưa lãi suất chính sách của họ vào vùng tích cực từ 0.25% ở hiện tại.

Trong khi đó, BOE dự kiến sẽ tăng lãi suất ngân hàng thêm 50 bps lên 2.25% nhưng lá phiếu biểu quyết và ý kiến của các nhà hoạch định chính sách sau đó vẫn cần theo dõi và chưa được chắc chắn.

Điểm đáng lưu ý là ngân hàng trung ương đang chật vật đối phó không chỉ với lạm phát mà còn là rủi ro nền kinh tế sẽ suy thoái kéo dài. 

Chênh lệch lợi suất 2-10 năm hiện ở mức -57bp, đây cũng là mức sâu nhất được thống kê, ít nhất là từ năm 1989.

Tỷ giá USD / JPY đạt mức cao nhất khoảng 145.40 nhưng đã nhanh chóng giảm trở lại.

Không có dấu hiệu nào về sự can thiệp thị trường của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản.

• Nền kinh tế Nhật Bản có khả năng phục hồi vì tác động của đại dịch, hạn chế nguồn cung đang giảm bớt
• Lạm phát tiêu dùng lõi của Nhật Bản Lạm phát Lạm phát được định nghĩa là một thước đo định lượng về tốc độ mà mức giá trung bình của hàng hóa và dịch vụ trong một nền kinh tế hoặc quốc gia tăng lên trong một khoảng thời gian. Đó là sự gia tăng của mức giá chung mà một loại tiền tệ nhất định có hiệu quả mua ít hơn so với thời kỳ trước. Lạm phát bắt nguồn từ việc tạo ra tiền tổng thể. Số tiền này được đo lường bằng mức tổng cung tiền của một loại tiền cụ thể, ví dụ như đô la Mỹ, đồng tiền này không ngừng tăng lên. Tuy nhiên, cung tiền tăng không có nghĩa là có lạm phát. Điều dẫn đến lạm phát là cung tiền tăng nhanh hơn so với của cải tạo ra (đo bằng GDP). Do đó, điều này tạo ra áp lực của cầu đối với nguồn cung không tăng với cùng tốc độ. Sau đó, chỉ số giá tiêu dùng tăng lên, tạo ra lạm phát. nước theo mặt bằng giá chung. Khi làm như vậy, điều này có thể giúp xác định quốc gia có chi phí sinh hoạt đắt đỏ nhất. cũng bị tác động. Tỷ lệ lạm phát quá cao sẽ đẩy lãi suất lên cao, có tác động làm mất giá đồng tiền ngoại hối. Ngược lại, lạm phát quá thấp (hoặc giảm phát) đẩy lãi suất xuống, có tác động làm tăng giá tiền tệ trên thị trường ngoại hối. Lạm phát được định nghĩa là một thước đo định lượng về tốc độ mà mức giá trung bình của hàng hóa và dịch vụ trong một nền kinh tế hoặc quốc gia tăng lên trong một khoảng thời gian. Đó là sự gia tăng của mức giá chung mà một loại tiền tệ nhất định có hiệu quả mua ít hơn so với thời kỳ trước. Lạm phát bắt nguồn từ việc tạo ra tiền tổng thể. Số tiền này được đo lường bằng mức tổng cung tiền của một loại tiền cụ thể, ví dụ như đô la Mỹ, đồng tiền này không ngừng tăng lên. Tuy nhiên, cung tiền tăng không có nghĩa là có lạm phát. Điều dẫn đến lạm phát là cung tiền tăng nhanh hơn so với của cải tạo ra (đo bằng GDP). Do đó, điều này tạo ra áp lực của cầu đối với nguồn cung không tăng với cùng tốc độ. Sau đó, chỉ số giá tiêu dùng tăng lên, tạo ra lạm phát. nước theo mặt bằng giá chung. Khi làm như vậy, điều này có thể giúp xác định quốc gia có chi phí sinh hoạt đắt đỏ nhất. cũng bị tác động. Tỷ lệ lạm phát quá cao sẽ đẩy lãi suất lên cao, có tác động làm mất giá đồng tiền ngoại hối. Ngược lại, lạm phát quá thấp (hoặc giảm phát) đẩy lãi suất xuống, có tác động làm tăng giá tiền tệ trên thị trường ngoại hối. Đọc Điều khoản này có khả năng tăng tốc vào cuối năm do giá năng lượng, thực phẩm và hàng hóa lâu bền tăng
• Sự gia tăng lạm phát tiêu dùng lõi của Nhật Bản có thể sẽ chậm lại sau đó
• Áp lực tăng giá của Nhật Bản có xu hướng nặng nề hơn
• BOJ quyết định loại bỏ chương trình tài trợ đại dịch, chuyển sang cung cấp tài chính đáp ứng đa dạng nhu cầu. 

Tổng thống Volodymyr Zelenskiy yêu cầu tòa án đặc biệt của Liên hợp quốc áp đặt "sự trừng phạt chính đáng" đối với Nga vì hành vi xâm lược Ukraine, bao gồm các hình phạt tài chính và tước bỏ quyền phủ quyết của Moscow trong Hội đồng Bảo an.

Bài phát biểu ghi hình của Zelenskiy được gửi tới các nhà lãnh đạo thế giới tại Đại hội đồng Liên Hợp Quốc hôm thứ Tư sau khi Tổng thống Nga Vladimir Putin ra lệnh huy động lực lượng thời chiến đầu tiên của Moscow kể từ Thế chiến thứ hai và đe dọa sử dụng vũ khí hạt nhân để bảo vệ Nga trong cuộc đụng độ Đông-Tây.

BOJ giữ nguyên chính sách tiền tệ nới lỏng đúng như kỳ vọng

Lãi suất tiếp tục được giữ ở mức -0.1%

Cập nhật: USDJPY quét 2 chiều rất mạnh sau tin

Tuyên bố từ người đứng đầu chính sách đối ngoại của EU, Josep Borrell, nói rằng các bộ trưởng EU đã đồng ý với các biện pháp bổ sung chống lại Nga.

Và mong rằng có thể thực hiện các biện pháp này càng sớm càng tốt.

BOJ không có thời gian dự kiến chắc chắn cho tuyên bố chính sách của họ. Một số thời điểm từ 02:30 đến 03:30 GMT thường là một kỳ vọng tốt.

Đó là bất cứ lúc nào bây giờ!

Hôm qua, Ngân hàng đã tích cực tham gia vào thị trường JGB để thúc đẩy lợi suất giảm xuống mức cao gần đây. Đây không phải là dấu hiệu cho thấy một Ngân hàng đã sẵn sàng tiếp tục với các thiết lập chính sách cực kỳ dễ dàng của mình.

• Thông tin thêm về việc mua trái phiếu đột xuất, tích cực của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản hôm nay

Bản xem trước:

• Goldman Sachs xem trước cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (đoạn giới thiệu, dự kiến không có thay đổi)

• Cuộc họp chính sách tiền tệ của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản - previe w

• Một cơ hội nhỏ BOJ có thể "khuấy động thị trường tiền tệ và trái phiếu" - YCC đặt câu hỏi vào thứ Năm

Không có thay đổi về chính sách là kỳ vọng gần như nhất trí. Vì vậy, nếu bạn thích sự bất ngờ, thì vẫn có cơ hội (rất, rất mỏng, nhưng vẫn còn).

Hiện tại thị trường đang định giá 64.5% khả năng Fed tăng 75bp, và 35.5% tăng 50bp trong cuộc họp tháng 11. Dot plot hawkish cũng đã phần nào đẩy mạnh kỳ vọng thắt chặt.

Cơn bão FOMC vẫn chưa dừng lại:

• Các HĐTL chứng khoán Mỹ suy yếu
• Thị trường chứng khoán châu Á lao dốc. Các chỉ số Hang Seng, Nikkei, Trung Quốc đều giảm sâu
• AUD, NZD, GBP, CAD đều giảm so với USD
• Vàng giảm, dầu chưa có nhiều thay đổi

Các chiến lược gia UBS nói rằng tỷ lệ vỡ nợ doanh nghiệp tại Mỹ có thể tăng lên 5 hoặc 6% trong nửa đầu năm sau, từ mức 1.5% trong tháng trước. Thị trường trái phiếu rác tại đây có vẻ không quan tâm, với phần bủ rủi ro trung bình ở mức 4.83%, thấp hơn trung bình 20 năm tại 5.1%. Hoạt động thắt chặt đã bắt đầu có tác động lên các doanh nghiệp hoạt động yếu tại Mỹ, với 6 công ty đã tuyên bố vỡ nợ trong tháng trước.

Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc đặt tỷ giá tham chiếu USD/CNY cho ngày hôm nay tại 6.9798 (so với ước tính là 6.9946)

Trong hoạt động thị trường mở:

• PBoC bơm 2 tỷ nhân dân tệ thông qua reverse repos 7 ngày với lãi suất không thay đổi là 2.0%
• Bơm 16 tỷ nhân dân tệ cho reverse repos 14 ngày ở mức không thay đổi 2.15% 
• 2 tỷ nhân dân tệ reverse repos sẽ đáo hạn ngày hôm nay

Sau EUR và GBP, bây giờ tới lượt AUD và NZD bị đạp mạnh khi các trader châu Á trở lại. CAD cũng đang giảm tương đối sâu do dầu giảm và sức ép từ USD.

• Chúng tôi đang điều chỉnh lãi suất một cách có mục đích
• Kinh tế Mỹ đã chậm lại kể từ năm 2021
• Áp lực giá đang hiện rõ trên nhiều loại mặt hàng và dịch vụ
• Đang rất để ý tới rủi ro lạm phát tăng
• Tốc độ tăng lãi suất sẽ tiếp tục dựa theo dữ liệu và triển vọng kinh tế
• Sẽ có thời điểm giảm tốc độ tăng lãi suất trong lúc đánh giá tác động của các lần tăng trước
• Quyết định sẽ được đưa ra theo từng cuộc họp
• Để khôi phục bình ổn giá, lãi suất cần giữ ở mức hạn chế một thời gian
• Lịch sử cảnh báo về việc hạ lãi suất quá sớm
• Dot plot không nói lên một kế hoạch hay cam kết nào
• Sẽ tiếp tục làm nhiệm vụ cho đến khi hoàn thành
• Chưa có nhiều bằng chứng thị trường lao động đang hạ nhiệt
• Để hãm lại lạm phát sẽ cần đánh đổi bằng kinh tế tăng trưởng chậm hơn và thị trường lao động hạ nhiệt
• Cần thấy bằng chứng rõ ràng lạm phát đang giảm xuống 2%
• Để bắt đầu giảm tốc độ thắt chặt, cần thấy kinh tế, thị trường lao động hạ nhiệt và bằng chứng rõ ràng lạm phát đang giảm
• Cần một thời giản để thấy được sự thay đổi trong điều kiện tài chính ảnh hưởng thế nào đến lạm phát
• Lãi suất lúc này đang là “mức thấp nhất” của mức lãi suất hạn chế
• Tình hình hiện tại không phải điều bình thường trong quá khứ
• Có một số bằng chứng cho thấy sốc cung đang hạ nhiệt, giá hàng hóa có vẻ đã đạt đỉnh, và sẽ hỗ trợ lạm phát giảm
• Khả năng hạ cánh mềm cũng sẽ giảm cùng với mức độ thắt chặt của chính sách
• Khó hạ cánh mềm, không rõ liệu chu kỳ thắt chặt này có dẫn tới suy thoái, hoặc suy thoái sâu đến đâu
• Lãi suất cao không gây nhiều thiệt hại bằng lạm phát
• Kỳ vọng chung của các thành viên Fed là tăng thêm 125bp cuối năm nay
• Thông điệp không thay đổi kể từ Jackson Hole
• Không được phép thất bại trong việc đưa lạm phát xuống 2%
• Kinh tế vẫn mạnh, người dân có nhiều tiền tiết kiệm
• Giá nhà sẽ tiếp tục cao trong một thời gian, không rõ khi nào sẽ giảm
• Kỳ vọng lạm phát dài hạn vẫn đang ổn định, nhưng không phải lý do để tự mãn, tuy nhiên vẫn hỗ trợ cho việc khôi phục bình ổn giá
• Nếu kỳ vọng lạm phát mất kiểm soát, chi phí lấy lại ổn định giá tăng lên, nên muốn làm ngay từ bây giờ, và sẽ mạnh tay cho đến khi đạt được mục tiêu

Như vậy, Fed đã nâng lãi suất 75bp đúng như kỳ vọng thị trường. Nhưng có lẽ điều đáng chú ý hơn cả là dot plot tháng 9 và chủ tịch Powell diều hâu thế nào. Dot plot hiện dự báo lãi suất cuối năm 2022 ở mức 4.4% (tăng 1% so với dot plot tháng 6) và lãi suất cuối năm 2023 ở mức 4.6% (tăng 0.8% so với dot plot tháng 6). Chủ tịch Powell cũng đã có những bình luận hawkish như “để khôi phục bình ổn giá, lãi suất cần giữ ở mức hạn chế một thời gian,” hay “lịch sử cảnh báo về việc hạ lãi suất quá sớm” và “lãi suất lúc này đang là “mức thấp nhất” của mức lãi suất hạn chế.” Tóm lại, đây có lẽ là phiên họp FOMC hawkish nhất từ trước đến giờ.

Kết hợp với đó là tin tổng thống Nga tuyên bố điều động quân sự một phần ở Nga, đặt người dân và nền kinh tế nước này vào tình thế thời chiến. Fed hawkish + châu Âu dậy sóng, kết quả rõ ràng sẽ là một phiên không vui với tất cả những gì không phải USD (trừ năng lượng, năng lượng tăng mạnh sau tin Putin, nhưng giảm trở lại sau Fed). Cả 3 chỉ số chứng khoán Mỹ sau khi quét 2 chiều liên tục trước những úp mở của chủ tịch Powell cuối cùng cũng đã giảm sâu khi buổi họp báo kết thúc:

• Chỉ số Dow Jones -1.70%
• Chỉ số S&P 500 -1.71%
• Chỉ số Nasdaq -1.79%

Và cũng không khó hiểu khi USD đã lập đỉnh mới sau những sự kiện trên. Chỉ số DXY bứt phá dứt khoát khỏi 111 (dù trước đó cũng biến động 2 chiều liên tục), chốt phiên tại 111.35. Không khó hiểu khi EUR là đồng tiền giảm sâu nhất, trong khi đó những đồng tiền haven như JPY và CHF trụ vững nhất so với USD. JPY được hỗ trợ nhờ rủi ro từ phía Nga nhưng cũng đã vượt trở lại 144, và thị trường cũng đang kỳ vọng rất nhiều vào một SNB hawkish.

• Chỉ số DXY +1.05%
• EURUSD -1.33%
• GBPUSD -1.01% (mức thấp nhất trong 37 năm) 
• AUDUSD -0.91%
• NZDUSD -0.68%
• USDJPY +0.25%
• USDCHF +0.23%
• USDCAD +0.71%

Ngay từ phiên sáng nay USD đã tiếp tục mạnh lên, với EURUSD tiến sát 0.98, GBPUSD về gần 1.1200. Ngoài đồng bạc xanh, lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ cũng đã có một phiên đầy biến động, với lợi suất ngắn hạn tăng mạnh. Lợi suất 2 năm vượt 4%. Trong khi đó, lợi suất 10 năm lại giảm 3bp, nhưng vẫn ở trên mức 3.5%. Lợi suất 30 năm giảm 5bp tuy vậy vẫn giữ trên 3.5%.

Vàng đã có một phiên đầy biến động, chạy trong biên độ $34, giảm mạnh trước dot plot hawkish, nhưng lại tăng trở lại trước những bình luận đầu tiên có phần dovish của chủ tịch Powell như “sẽ bắt đầu giảm tốc độ thắt chặt trong khi đánh giá tác động của các đợt tăng lãi suất” nhưng rồi những bình luận hawkish lại trở lại và vàng một lần nữa thoái lui. Chốt phiên, vàng tăng $8.66/oz lên $1,673.2/oz, với đỉnh và đáy intraday lần lượt là $1,653.93 và $1,688.05. Dầu cũng đã có một phiên rất khó chịu, tăng nhờ tổng thống Nga Putin điều động quân sự, nhưng sau đó lại giảm vì chủ tịch Powell đang rất có thể đánh đổi tăng trưởng để kìm hãm lạm phát, khi ông nói “không biết rủi ro suy thoái là bao nhiêu” và “hạ cánh mềm rất khó.” Dầu WTI chốt phiên tại $82.94, giảm $1/thùng từ mức mở cửa, nhưng giảm gần $4/thùng từ đỉnh.

Hôm nay ta sẽ tiếp tục với 3 cuộc họp của các ngân hàng trung ương khác, bao gồm SNB, BoJ và BoE. SNB có lẽ sẽ được chú ý hơn cả khi họ được kỳ vọng sẽ rất hawkish. Nhiều người đang dự báo ông Jordan và các đồng nghiệp sẽ tăng lãi suất 100bp để dứt điểm vấn đề lạm phát, sau khi ECB đã tăng 75bp trong cuộc họp gần đây.

Theo dữ liệu cán cân thương mại được công bố từ New Zealand sáng nay, thâm hụt thương mại của New Zealand tăng mạnh trong tháng 8, xuất khẩu thấp hơn nhiều so với tháng 7

Ngân hàng Quốc gia Thụy Sĩ và Ngân hàng trung ương Anh sẽ họp ngày hôm nay để công bố quyết định của chính sách tiền tệ.

BNZ đưa ra bình luận về những gì mong đợi từ Ngân hàng Trung ương Anh:

• Thị trường đang nghiêng về mức tăng lãi suất 75 điểm cơ bản
• Các nhà kinh tế dự đoán sẽ ở mức 50bps

Bộ trưởng Tài chính Hàn Quốc với lời đe dọa can thiệp thị trường ngoại hối.

Điều này diễn ra khi đồng won của Hàn Quốc đã giảm xuống mức thấp nhất so với đô la Mỹ kể từ tháng 3 năm 2009

 FOMC đã tăng lãi suất trong đêm và hứa hẹn nhiều hơn nữa trong tương lai.

Goldman Sachs đã cắt giảm dự báo của họ về tăng trưởng kinh tế Trung Quốc trong năm tới, với tốc độc tăng trưởng là 4.5% trong năm 2023 so với mức 5.3% được dự báo trước đó.

Nguyên nhân là do nền kinh tế Trung Quốc đang phải đối mặt với nhiều khó khăn, hầu hết đều có thể bắt nguồn từ các ưu tiên và lựa chọn chính sách kém:

• Chính sách Zero covid
• Ném tên lửa vào Đài Loan để đánh lạc hướng dân chúng
• Sự theo đuổi quyền lực một lòng của Chủ tịch Tập Cận Bình