Các nhà lãnh đạo Liên minh châu Âu đã gặp nhau vào thứ Hai, ngày 30 tháng 5 năm 2022 để thảo luận về một loạt các biện pháp trừng phạt khác nhằm vào Nga.

Tweet từ Charles Michel, Chủ tịch Hội đồng Châu Âu:

• Đây là hành động cụ thể từ EU. Reuters đưa tin rầm rộ rằng 90% lượng dầu nhập khẩu của Nga sẽ bị cấm vào cuối năm nay.
• Ngoài ra lệnh cấm sẽ đi kèm với 'de-SWIFTing ngân hàng lớn nhất của Nga.

• Đảng Lao động đối lập và đang thể hiện ưu thế tuyệt đối so với Đảng Cộng hòa/Độc lập, Anthony Albanese dự kiến sẽ là Thủ tướng mới.
• Thủ tướng đương nhiệm, Scott Morrison, đã thừa nhận thất bại vào tối bầu cử (ngày 21/05).
• Tuy nhiên, nghi ngờ là liệu chính phủ mới có chiếm đa số trong nghị viện hay sẽ điều hành cùng với Đảng Cộng hòa / Độc lập. Albanese tự tin rằng mình sẽ thành lập một chính phủ đa số.

Phó Thống đốc / Tổng Giám đốc Ổn định Tài chính Ngân hàng Dự trữ New Zealand Christian Hawkesby cho biết:

• Cần giảm các hoạt động kích thích nền kinh tế.
• Lạm phát cần phải được đưa về mức trung tính (trung tính là 2%).

• Giá vàng tăng $3 lên mốc $1856
• Lợi suất kỳ hạn 10 năm của Đức tăng 10 bps lên 1.056%
• Dầu thô WTI tăng $2.10 lên $117.17/thùng
• HĐTL S&P 500 tăng 21 điểm
• AUD dẫn đầu, JPY yếu nhất nhóm G7

Hôm nay thị trường không có sự tham gia của nước Mỹ, các đồng tiền hàng hóa dẫn đầu khi Trung Quốc công bố kế hoạch mở cửa trở lại Thượng Hải và Bắc Kinh.

Diễn biến thị trường trái phiếu châu Âu đáng chú ý nhất trong ngày khi lợi suất tăng vọt do chỉ số CPI của Đức tăng nhanh hơn dự kiến. Ngày càng có nhiều khả năng bà Lagarde sẽ cần tăng lãi suất quyết liệt hơn nữa. Điều này giúp đồng euro hưởng lợi, và EUR/USD đã tăng thêm 50 pips vào ngày hôm nay.

CAD tiếp tục được hưởng lợi từ giá dầu. Nếu nhu cầu của Trung Quốc tăng trở lại và dầu của Nga bị hạn chế hơn nữa, thì sẽ không có gì cản trở được đà tăng này (trừ khi nhu cầu sụt giảm vì nguyên nhân nào đó)

Bitcoin cuối cùng cũng hòa nhịp tăng với tài sản rủi ro. Mặc dù BTC vẫn nằm trong phạm vi gần đây, nhưng khả năng tăng giá là điều cần phải theo dõi trong những giờ tới.

Đây là một đợt tăng giá ấn tượng kéo dài 6 tuần qua

WTI ban đầu chỉ tăng nhẹ từ $102 lên $106/thùng do bối cảnh lúc đó vẫn tiêu cực. Thời điểm đó, Mỹ phải giải phóng 1 triệu thùng mỗi ngày từ kho dự trữ chiến lược SPR, Trung Quốc bị đóng cửa và những lo lắng về tăng trưởng toàn cầu lan tràn.

Hiện nay, dầu thô WTI hiện chỉ cách mức cao nhất cuối tháng 3 vài chục cent. Việc phá vỡ mốc này sẽ mở đường cho việc quay trở lại 130 đô la. Trung Quốc đang trên đà mở cửa trở lại, lực cầu hiện đang tăng cường.

• Lãi suất sẽ phải ở trên mức trung lập vào cuối năm.
• Mức tăng 50 bps sẽ hợp lý cho tới khi mục tiêu lạm phát mà FED để ra thực tế tiến gần tới mốc 2%.
• Việc thu hẹp bảng cân đối kế toán sẽ có tác động tương đương với một vài đợt tăng lãi suất 25 bps.
• Tình trạng lạm phát hiện nay vẫn đang cao ở mức báo động.
• Chuỗi cung ứng đứt gãy sẽ tạo áp lực lớn tới nền kinh tế Mỹ.

USDCAD giảm phiên thứ ba liên tiếp, hiện đang kiểm tra đường MA 200 ngày tại 1.2658, với động lực chính là USD suy yếu trên toàn cục diện khi thị trường đang định giá Fed đã chạm đến đỉnh điểm hawkish, còn BoC vẫn là một trong những NHTW diều hâu nhất. Ngoài ra, dầu tăng cũng là một động lực hỗ trợ CAD.

Nếu không giữ được hỗ trợ MA 200 ngày, hỗ trợ tiếp theo sẽ xuống dưới vùng 1.2480/00. Dưới đó sẽ là 1.2403 (đáy phiên 5/4/2022) và 1.2300/20.

• Hai tàu chở dầu của Hy Lạp đã bị Iran bắt dữ trên vịnh Ba Tư vào hôm thứ sáu, mỗi tàu trở khoảng 1 triệu thùng dầu.
• Đây có thể là sự trả đũa tới từ Iran sau những gì mà Châu Âu đã làm với các tàu trở dầu tới từ nước này trước đó.
• Các động thái bắt giữ này khiến cho nguy cơ gián đoạn các chuyến hàng từ khu vực vốn là nguồn cung cấp năng lượng quan trọng cho toàn cầu tăng cao.

• Sự lạc quan trên các thị trường hôm nay phần lớn là do Trung Quốc thông báo rằng họ sẽ ngừng đóng cửa tại Thượng Hải vào tháng 6, ít nhất là trong các khu vực rủi ro thấp. Vẫn còn một số hoài nghi đối với tình hình dịch bệnh, tuy vậy đây là động thái cần thiết để kính thích trở lại nền kinh tế đối với thành phố 25 triệu dân này.
• Những động thái này tới từ chính quyền Trung Quốc nhằm mục đích sớm đưa quốc gia đông dân nhất thế giới này sớm quay trở lại với guồng tăng trưởng kinh tế trước đây.

Thị trường chứng khoán Mỹ mở cửa phiên giao dịch ngày 30 tháng 05 trong tâm lý tích cực đến từ giới đầu tư - sau thông tin chính sách Zero Covid của Trung Quốc đang được nới lỏng. Thượng Hải là thành phố lớn đầu tiên ghi nhận các hoạt động sản xuất quay trở lại.

Bên cạnh đó, tâm lý Risk-on cũng được thúc đẩy một phần tới từ việc thị trường đang pricing FED khi mà các động thái diều hâu đã giảm bớt. Các dự báo đều chỉ ra lạm phát tại Mỹ có dấu hiệu đã chạm đỉnh. Bảng lương phi nông nghiệp tháng 5 công bố trong tuần này sẽ đánh giá sức khỏe thị trường lao động Mỹ trong 1 tháng vừa qua.

Cập nhất các chỉ số chứng khoán chính:

• Dow Jone +1.76%
• Nasdaq +3.33%
• S&P 500 +2.47%

Cập nhật thị trường FX:

Đồng Đô la Mỹ tiếp tục suy yếu trong các diễn biến cập nhật mới nhất, qua đó thúc đẩy các đồng tiền khác trên thị trường tiền tệ quốc tế. Thông tin tích cực về giá dầu thời gian quá đã thúc đẩy CAD tăng giá so với USD. Hiện CAD đang là mạnh nhất. JPY là đồng tiền yếu nhất.

Cập nhật các cặp tiền chính:

• EURUSD +0.35%
• GBPUSD +0.09%
• AUDUSD +0.36%
• NZDUSD +0.08%
• USDCHF +0.19%
• USDCAD -0.38%
• USDJPY +0.52%

Cập nhật thị trường vàng và thị trường dầu mỏ:

• Giá vàng neo trên mốc hỗ trợ 1,850 ở thời điểm hiện tại. Giá đã giảm trong phiên Châu Á và hồi phục trong phiên giao dịch tại thị trường Châu Âu. Hiện giá kim loại quý đang di chuyển trên MA 100 giờ khung H1, giao dịch tại mốc 1,856 USD/ounce.
• Dầu Brent và dầu WTI đều ghi nhận mức tăng nhẹ gần 1%. Dầu Brent đã chính thức quay trở lại mốc 120 USD/thùng sau gần 2 tháng (kể từ tháng 04/2022). Dầu WTI giao dịch tại ngưỡng 116 USD/thùng.

• Tôi lạc quan rằng châu Âu sẽ tiếp tục sát cánh cùng nhau chống lại cuộc chiến tranh giữa Nga - Ukraine.
• Tất cả những gì mọi người đang bàn bạc đều có một mục tiêu duy nhất - đó là hướng tới sự đồng thuận về lệnh cấm đối với dầu Nga.
• Tuy vậy, lệnh cấm này đã vấp phải sự phản đối tới từ phía Hungary.

• Bitcoin trong phiên giao dịch ngày 31 tháng 05 ghi nhận các động thái tương đối tích cực trong phiên giao dịch Châu Á. Tuy vậy, đồng tiền kỹ thuật số đã chịu áp lực bán mạnh tại ngưỡng kháng cự 31,000 trong phiên giao dịch tại Mỹ - khiến cho Bitcoin lùi lại mốc 30,400.
• Trên khung H1, giá đồng tiền này giao dịch ở mức 30,452. 
• Trong tuần này, Hoa Kỳ sẽ công bố bảng lương phi nông nghiệp tháng 5. Đây có thể sẽ là tin tức quan trọng tác động trực tiếp tới tâm lý của các nhà giao dịch đang nắm giữ đồng tiền kỹ thuật số này.

• Các nỗ lực can thiệp hiện tại bằng phát biểu hay thậm chí là chính sách ở thời điểm hiện tại đều đang trở nên khó khăn hơn trong việc giữ cho giá của EUR ổn định.
• Đồng tiền mất giá đang khiến ECB gặp khó khăn trong việc kiểm soát lạm phát thời điểm hiện tại.
• Đợt tăng lãi suất mà thị trường kỳ vọng cho khu vực đồng Euro Zone sẽ bắt đầu vào tháng 7, theo như các phát biểu trước đó của quan chức ECB.

• Tài khoản vãng lai quý 1 của Canada thặng dư 5.04 tỷ CAD (so với +3.20 tỷ CAD dự kiến).
• Trước đó ghi nhận thâm hụt 0.8 tỷ CAD (sửa đổi thành -0.14 tỷ CAD).
• FDI của Canada ghi nhận mức cao nhất trong 1 năm trở lại đây.
• Giá trị xuất khẩu ghi nhận 180.7 tỷ USD.
• Giá trị nhập khẩu ghi nhận 172.1 tỷ USD.

• Chỉ số CPI tháng 5 của Đức tăng lên 7.9% (so với 7.6% dự kiến).
• CPI tháng trước ghi nhận ở mức 7.4%.
• CPI cập nhật hàng tháng +0.9% (so với +0.5% trước đó).
• HCPI +8.7% (dự kiến trước đó +8.0%).
• HCPI cập nhật hàng tháng + 1.1% (dự kiến trước đó +0.5%).

• “Chúng tôi giữ quan điểm của mình rằng sự phục hồi gần đây chỉ là đà điều chỉnh, khi vùng kháng cự chính tại 0.7258/67 vẫn sẽ ngăn cản phe "bò".”
• “Chúng tôi dự báo tỷ giá sẽ quay đầu giảm xuống thấp hơn một lần nữa, mục tiêu là các vùng 0.7088/70 và 0.6956/48, 0.6827, 0.6758 ”.
• “Nếu mức 0.7258/67 phá vỡ, quan điểm giảm trung hạn của chúng tôi sẽ bị bác bỏ.”

Theo Bloomberg, các nhà lãnh đạo của 27 quốc gia EU đặt mục tiêu đạt được một thỏa thuận chính trị về lệnh cấm dầu vào thứ Hai, một quan chức EU cho biết. Quan chức này nói thêm rằng đã có thỏa thuận về hai giai đoạn thực hiện lệnh cấm nhập khẩu, nhưng ngày bắt đầu thực hiện vẫn còn đang được thảo luận.

Bình luận lạc quan hơn (về cơ hội đạt được thỏa thuận) từ một quan chức EU được đưa ra sau những nhận xét bi quan từ Thủ tướng Estonia trước đó.

Thủ tướng Estonia Kaja Kallas nói rằng việc kỳ vọng đạt được thỏa thuận về gói trừng phạt thứ sáu chống lại Nga vào ngày hôm nay là không thực tế.

EU đang đấu tranh để đạt được thỏa thuận về gói thứ 6 chủ yếu nhắm mục tiêu vào nhập khẩu dầu của Nga trong bối cảnh một số nước EU bao gồm Hungary kêu gọi miễn trừ lệnh cấm vận chuyển dầu thô bằng đường ống từ Nga.

Tâm lý risk-on đang bao trùm thị trường khi tình hình COVID tại Trung Quốc diễn biến tích cực và khả năng tăng lãi suất mạnh của các NHTW giảm đi.

• Tỷ giá EUR/USD tăng 0.36% trước khi số liệu lạm phát tại Đức được công bố tối nay.
• Đồng Aussie hưởng lợi từ diễn biến tích cực tại Trung Quốc và tăng 0.34% trong phiên.
• Cặp USD/JPY tăng 0.24% lên mốc 127.40 trong bối cảnh risk-on và thống đốc BOJ không cho rằng lạm phát có thể tăng bền vững.

Thêm vào đó, thành phố này cho biết họ cũng sẽ dỡ bỏ các quy định hạn chế đối với ô tô cá nhân đi vào các cộng đồng nhà ở từ nửa đêm ngày 1 tháng 6. Điều này sẽ áp dụng cho tất cả các khu phức hợp dân cư ngoại trừ các khu vực có nguy cơ lây nhiễm trung bình và cao, các khu vực được kiểm soát và phong tỏa.

Đó chắc chắn là một diễn biến đáng hoan nghênh đối với tài sản rủi ro.

Kỳ vọng lạm phát tại Vương quốc Anh trong 12 tháng tới là 6.1% so với mức 6% trước đó, theo một cuộc khảo sát do Citi/YouGov thực hiện.

Trong khi đó, cuộc thăm dò cho thấy kỳ vọng lạm phát trong 5-10 năm tới sẽ ở mức 4.2%, không đổi so với trước đó.

Nhà kinh tế học của Ngân hàng Citi, Benjamin Nabarro cho biết “Chúng tôi thấy những dữ liệu hiện tại khó có thể cung cấp thêm động lực cho một động thái tăng lãi suất 50 điểm cơ bản của BOE".

• Niềm tin kinh tế: 105.0, trước đó 105.0, sửa đổi thành 104.9
• Niềm tin công nghiệp: 6.3, trước đó 7.5, sửa đổi thành 7.7
• Niềm tin ngành dịch vụ: 14.0, trước đó 13.5, sửa đổi thành 13.6

Đây là một bước nhảy vọt trong lạm phát tiêu dùng hàng năm ở Sachsen, với số liệu hàng tháng cho thấy áp lực giá cả tăng 1.1%.

Tesla đã khôi phục sản lượng hàng tuần tại nhà máy ở Thượng Hải lên gần 70% mức hoạt động trước khi thành phố bị phong tỏa do dịch Covid-19.

Nguồn tin của Reuters cũng cho biết nhà sản xuất ô tô Mỹ dự kiến sẽ tăng sản lượng hơn nữa trong tuần này.

• CPI Hesse +8.4% so với cùng kỳ năm trước, trước đó +7.9%
• CPI Baden-Wuerttemberg +7.4% so với cùng kỳ năm trước, trước đó +7.0%

Các nhà lãnh đạo EU một lần nữa không cùng đồng ý về lệnh cấm vận dầu mỏ đối với Nga. Họ dự kiến sẽ công bố một thỏa thuận về vòng trừng phạt tiếp theo và lệnh cấm vận dầu mỏ của Nga sẽ là một phần trong số đó. Theo một nguồn tin của Reuters: 

"Hội đồng châu Âu đồng ý gói trừng phạt thứ sáu chống lại Nga sẽ bao gồm dầu thô, cũng như các sản phẩm dầu mỏ, được chuyển từ Nga vào các Quốc gia Thành viên, với ngoại lệ tạm thời đối với dầu thô được vận chuyển bằng đường ống."

Và nói thêm rằng các nước sẽ "giải quyết các vấn đề liên quan dầu thô được vận chuyển bằng đường ống càng sớm càng tốt".

Khoảng 75% lượng dầu của Nga đến châu Âu được vận chuyển bằng các tàu chở dầu, vì vậy lệnh cấm vận đối với tất cả những phương thức khác ngoại trừ đường ống sẽ vẫn có tác động đáng kể.

• Eurostoxx +0.7%
• DAX +0.8%
• CAC 40 +0.6%
• FTSE +0.4%
• IBEX +0.5%

Tâm lý lạc quan từ tuần trước đang được tiếp tục sang tuần này, tình hình tại Trung Quốc cũng chuyển biến tích cực hơn khi các lệnh phong tỏa đang được giảm bớt. 

• Đồng Yên đang lấy lại sự ổn định sau khi suy yếu trong ngắn hạn
• Suy yếu do tình hình kinh tế thế giới bất thường khi giá dầu lên tới 130 USD/thùng
• Cam kết duy trì chính sách nới lỏng để hỗ trợ sự phục hồi kinh tế
• Lạm phát tăng chủ yếu bắt nguồn từ việc tăng giá hàng hóa
• Đồng Yên suy yếu chỉ góp phần nhỏ vào sự tăng mạnh gần đây của lạm phát

Trước đó +8.3%

Chỉ số HICP +8.5% y/y, cao hơn +8.2% dự kiến, trước đó +8.3%

Trước đó đạt 101.7

Chỉ số KOF đo lường tổng thể nền kinh tế Thụy Sĩ trong tương lai.

Ông Lane cho rằng ngân hàng trung ương nên tăng lãi suất thêm 25 bps trong tháng 7 và tháng 9, đồng thời nói thêm rằng việc chấm dứt vùng lãi suất âm vào cuối quý 3 là phù hợp.

Một số thành viên khác trong Hội đồng đang kêu gọi tăng lãi suất 50 bps vào tháng 7.

Số vị thế mở trên thị trường vàng tương lai đã kéo dài xu hướng giảm vào thứ Sáu, với khoảng 1.2 nghìn hợp đồng theo số liệu sơ bộ từ CME Group. Khối lượng giảm trong phiên thứ hai liên tiếp, lần này là khoảng 62.8 nghìn hợp đồng.

Mức tăng nhẹ vào thứ Sáu của giá vàng trong bối cảnh khối lượng và số vị thế mở bị thu hẹp cho thấy triển vọng của đà tăng không mấy khả quan trong ngắn hạn.

• Chỉ số giá nhập khẩu tháng 4 của Đức tăng 1.8% so với tháng trước, dự báo tăng 2.0%
• Tháng trước tăng 5.7%
• Chỉ số giá nhập khẩu tăng 31.7% so với cùng kỳ năm ngoái, dự kiến tăng 32.0%
• Tháng trước tăng 31.2%

Thống đốc Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BOJ) Haruhiko Kuroda cho rằng không nên kỳ vọng lạm phát do chi phí đẩy sẽ dẫn đến việc giá cả tăng bền vững và ổn định.

• “Điều kiện việc làm và thu nhập tiền lương ở Nhật Bản hiện nay khá yếu.”
• "Mục đích là tạo ra sự tăng trưởng hợp lý với việc tăng giá cả kéo theo tăng lương."
• “CPI sẽ duy trì mức tăng trưởng khoảng 2% trong 12 tháng tới nhưng sẽ giảm sau đó”.

Các đợt phong tỏa ở Trung Quốc là nguyên nhân chính khiến Moody's hạ dự báo, cho rằng chúng sẽ làm chậm tốc độ tăng trưởng của quốc gia này trong bối cảnh các loại tài sản giảm giá và căng thẳng địa chính trị đang diễn ra.

"Chúng tôi đã hạ dự báo tăng trưởng GDP năm 2022 của Trung Quốc xuống 4.5% từ 5.2%, với kỳ vọng tăng trưởng 5.3% vào năm 2023. Chúng tôi kỳ vọng dòng tiền đầu tư tài sản cố định sẽ tăng trong nửa cuối năm, trong khi nhu cầu bình thường hóa giá hàng hóa và đồng Nhân dân tệ yếu hơn sẽ hỗ trợ xuất khẩu. Nhưng hoạt động tiêu dùng sẽ chỉ được tăng cường nếu các mối lo về COVID giảm đi cùng với các quy định hạn chế. "

Sắp tới, sẽ có khá nhiều số liệu được công bố nhưng đây có thể là một phiên giao dịch khá yên ắng ở châu Âu cho đến khi có sự trở lại của thị trường Hoa Kỳ vào ngày mai.

• 13h - Chỉ số giá nhập khẩu tháng 4 tại Đức
• 14h - Số liệu CPI sơ bộ tháng 5 tại Tây Ban Nha
• 15h - Tổng số tiền gửi không kỳ hạn vào SNB tuần trước
• 16h - Chỉ số niềm tin người tiêu dùng Eurozone tháng 5
• 19h - Số liệu CPI sơ bộ tháng 5 tại Đức

Đó là một bước nhảy vọt đáng chú ý trong lạm phát ở một bang công nghiệp của Đức. Chúng ta sẽ xem liệu số liệu của các tiểu bang khác có cùng ghi nhận đà tăng hay không. Số liệu hàng tháng cũng cho thấy mức tăng 0.9% trong tháng 5 sau khi CPI tăng 0.6% vào tháng 4, chứng tỏ áp lực giá tiếp tục gia tăng.

Giá vàng đang bứt phá phiên đầu tuần khi lợi suất TPCP Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm. Giá vàng giao ngay hiện tăng 0.45% lên mốc $1861/oz.

Cuộc họp giữa Tổng thống Mỹ Joe Biden và Chủ tịch Fed Jerome Powell được cho là sẽ diễn ra vào thứ Ba 31 tháng Năm.

Không có thêm chi tiết cụ thể ở thời điểm hiện tại. 

Báo cáo của Bloomberg về cuộc khảo sát MLIV Pulse mới nhất. Một trong những câu hỏi đặt ra cho những người tham gia khảo sát là liệu họ có tin rằng Trung Quốc sẽ chấm dứt chính sách zero-Covid nghiêm ngặt của mình trong năm nay hay không:

• Chiến lược zero-Covid của Trung Quốc sẽ duy trì trong phần còn lại của năm nay, làm gia tăng ảnh hưởng tới chuỗi cung ứng của thế giới và thách thức các nỗ lực của các ngân hàng trung ương để kiềm chế lạm phát.