EUR (Simon Spearing)

Tôi đã đề cập trước đó là tôi nghĩ một gói kích thích rất khó được đưa ra trước cuộc bầu cử và tối qua, dòng tweet từ tổng thống Trump đã xác nhận dự đoán của tôi và khiến đồng tiền chung châu Âu và các tài sản rủi ro đồng loạt giảm giá. Tin tức này rõ ràng là tiêu cực trong ngắn hạn, tuy nhiên nhìn vào bức tranh toàn cảnh, nếu bạn tin vào thị trường đặt cược (ông Biden đang chiếm ưu thế) và sau đó là Đảng Dân chủ chiếm đa số ghế lưỡng viện, thì một gói kích thích khổng lồ sẽ rất gần mà thôi. Với căng thẳng giữa EU và Anh, việc EU nói sẽ không nhượng bộ cho đến tận tuần sau đã khiến đồng Euro giảm giá vào trưa nay. Tuy nhiên, chỉ số JPM European EASI đang có xu hướng tăng về mức dương và niềm tin vào một đồng USD yếu đi (mặc dù đà tăng gần đây của lợi suất rõ ràng cần phải được chú ý), chúng tôi vẫn giữ vị thế Long EUR/USD. Chỉ khi EUR/USD phá vỡ hỗ trợ 1.1650 thì chúng tôi mới đánh giá lại quan điểm. Biên bản cuộc họp của Fed vào tối nay sẽ được theo dõi kỹ xem liệu có diễn biến mới nào về QE hay không.

AUD, NZD, CAD (James Clark)

Thông tin Trump rút lại khỏi bàn đàm phán kích thích cho đến sau cuộc bầu cử rõ ràng là tiêu cực do thị trường có một số kỳ vọng về một thỏa thuận gói kích thích tài khóa trước bầu cử. Tuy nhiên, nếu bạn tin vào thị trường đặt cược, sự dẫn trước của Biden lớn đến mức nào và khả năng một chiến thắng cho Đảng Dân chủ, thì liệu tin tức này có quan trọng không, khi mà chúng ta chỉ còn cách gói kích thích tài khóa khổng lồ vài tháng nữa? Mặc dù tin tức này rõ ràng không phải là tích cực, nhưng tôi nghĩ rằng mọi thứ đã được phản ánh đầy đủ lên giá và chuẩn bị có nhịp đảo chiều. Tôi đã Short USD qua EUR, GBP, AUD, NOK, MXN trong buổi sáng với kỳ vọng về một nhịp điều chỉnh trong ngày hôm nay. Bây giờ, điều khiến tôi lo lắng hơn trong trung hạn là đà tăng của lợi suất TPCP Mỹ khi thị trường bắt đầu đặt cược vào cơ hội chiến thắng của Đảng Dân chủ. Có lẽ short USD không tốt như kỳ vọng trừ khi chúng ta nhận được sự trợ giúp từ các biện pháp can thiệp “dovish” của Fed để đảo ngược xu hướng đó. Ngân sách Úc được công bố ngày hôm qua, phần lớn phù hợp với kỳ vọng của chúng tôi. Tôi tiếp tục nghĩ rằng RBA sẽ cắt giảm lãi suất 15 bps vào tháng 11 và Thống đốc sẽ gợi ý điều đó trong bài phát biểu của mình vào tối ngày 14/10, mặc dù điều đó đã được thị trường đoán trước.

GBP (Charlie Cass)

Các tin tức khá trái chiều trong 24 giờ qua nhưng không đủ để thay đổi quan điểm tích cực của chúng tôi. Thông tin rằng EU không thừa nhận thời hạn chót tự áp đặt của Johnson sẽ không gây ngạc nhiên, khi chính Johnson đã nói vào tuần trước nói rằng đây không phải là ngày cuối cùng để ký kết một thỏa thuận mà là để kết luận rằng một thỏa thuận là “khả thi”. Nhóm đàm phán của EU sẽ đến London hôm nay sau khi cho biết rằng vòng đàm phán Brexit mới đây là một trong những vòng đàm phán tích cực nhất cho đến nay với nhiề tiến độ về quyền an sinh xã hội. Vấn đề hạn mức đánh bắt hải sản vẫn tiếp tục là một vấn đề nan giải, với báo chí đưa tin rằng các nước EU ven biển, đặc biệt là Pháp, đang giữ lập trường cứng rắn. Giữ các vị thế Long chủ đạo ở đây và sẽ tiếp tục ưu tiên Long theo dòng tin tức. Hỗ trợ trong ngày tại 1.2865 với 1.2800/10 (0.9045/50, 0.9000 với EUR/GBP) trong khi 1.2910/15 trở thành kháng cự ngắn hạn với 1.3000/10 ở phía trên (0.9120/25 0.9165/70 với EUR/GBP).

JPY (Charlie Cass)

Tweets của Trump có lúc khiến TTCK giảm ~2% trong đêm qua, điều này đã khiến USD/JPY giảm hơn 16 pips, nhưng sau đó đã phục hồi hoàn toàn. Càng ngày càng khó để viết những bài bình luận như này. Trong khi việc Trump đột ngột chấm dứt các cuộc đàm phán tài khóa trước bầu cử là một điều tiêu cực trong ngắn hạn đối với các tài sản rủi ro, thị trường có thể sẽ sớm quên điều này và hướng sự chú ý về khả năng đảng Dân Chủ kiểm soát lưỡng viện (blue wave) và “làn sóng” kích thích tài khóa mà nó sẽ mang theo. Sự lạc quan của thị trường về kết quả này đang được phản ánh qua đường cong lợi suất của Mỹ, hiện đang trở nên dốc hơn và khiến lợi suất thực tăng theo. Đy là điều mà JPY sẽ không thích và sẽ quan trọng để theo dõi xem xu hướng này sẽ kéo dài đến khi nào trước khi Fed can thiệp.Nếu lợi suất tiếp tục tăng, tôi sẽ kỳ vọng một số phản ứng từ Fed. Có thể là hơi sớm nhưng chúng ta có cuộc họp FOMC diễn ra tối nay. Hôm qua các chi nhánh ghi nhận lực bán JPY từ các quỹ phòng hộ và quỹ tiền thật. Dù khối lượng không có gì đang kể nhưng điều này làm tăng khả năng USD/JPY bứt phá 105.80 trong hôm nay. Chúng tôi giữ quan điểm trung lập ở hiện tại và xem xét Short trên vùng 106. Phía trên 105.80, 106.50/60 là mức kháng cự tiếp theo, trong khi 105.20/25 vẫn là hỗ trợ với 104.85/90 bên dưới.

CHF (Matthew Pheasant)

Ông Trump đã huỷ tất cả các cuộc đàm phán về gói kích thích bằng 1 dòng tweet khiến đồng Dollar tăng giá mạnh khi tâm lý rủi ro trở nên tiêu cực, nhưng có vẻ như được dẫn dắt bởi các động thái cắt lỗ short USD. Chúng ta bước vào phiên chiều với việc tâm lý rủi ro đã trở nên tích cực hơn chút bởi sau cùng, nếu ông Biden đắc cử tổng thống thì một gói kích thích sẽ không còn xa. Tiếp tục giữ vị thế Short USD/CHF khi tỷ giá còn nằm dưới kháng cự 0.92/0.9250.