Dot plot đã được chỉnh sửa và khuynh hướng hawkish của Fed rõ ràng như ban ngày, nhận ra rằng áp lực lạm phát đang gia tăng và hiện đang dự báo 2 lần tăng lãi suất trong năm 2023. Thị trường lập tức định giá lại khi lợi suất trái phiếu chính phủ tăng 5 bps và nhiều hơn ở các kỳ hạn hạn dài hơn, khiến đường cong lợi suất dốc hơn. Không cần phải nói, USD tăng vọt khi DXY chạm mức cao chưa từng thấy kể từ tháng 4. Các tài sản rủi ro khác bao gồm cổ phiếu và dầu thoái lui, vì các nhà đầu tư xem xét chi phí đi vay cao hơn trước khi tài trợ cho các vị thế của họ. Đây có thể là sự khởi đầu của một động thái risk-off lớn hơn. Chúng tôi cho rằng có khả năng USD tiếp tục mạnh lên do thiệt hại kỹ thuật được thực hiện vào đêm qua, đặc biệt là đối với các cặp beta cao điển hình.

• EUR/USD – EUR/USD mở cửa ở mức 1.2129 và chạm mức cao 1.2134 tại phiên London. New York đã bán nó xuống và đóng cửa ở mức thấp 1.1995 sau FOMC. Hỗ trợ hiện tại là 1.1940/50, tiếp theo là 1.1900/10 và kháng cự tại 1.2050/60, tiếp theo là 1.2090/00.
• USD/JPY – USD/JPY nhanh chóng vượt qua ngưỡng kháng cự 110.20, được thúc đẩy bởi sự tăng vọt của lợi suất đồng Dollar. Tuy nhiên, các cặp chéo đồng JPY gặp nhiều áp lực với tâm lý risk-off, điều này có khả năng kìm hãm đà tăng của USDJPY. 110.70 là mức kháng cự tiếp theo mà tôi thấy, trùng với mức đỉnh đã từng thấy vào đầu tháng 4 và tôi không nghĩ rằng đây sẽ là một cứ bứt phá dễ dàng nếu có. Tôi thích tham gia Short các cặp chéo đồng tiền hàng hóa/JPY trong thời gian tới, với quan điểm rằng tâm lý rủi ro có thể đã đạt đến điểm xoay chiều.
• AUD/USD - Cuối cùng là một số minh chứng trong quan điểm bearish AUD, sau hành động giá trong phạm vi hẹp 3-4 tuần qua. Lập luận cho quan điểm bearish AUD trên cơ sở chênh lệch lợi suất bất lợi ngày càng tăng, cũng như việc không thể mạnh lên trong môi trường risk-on và RBA kiên quyết để giữ nguyên chính sách hiện tại. Tôi cho rằng AUD sẽ tiếp tục giảm xuống vùng hỗ trợ tiếp theo là 0.7555/65 ở MA 200 ngày của nó. Tôi khuyến nghị sell on rally, miễn là kháng cự tại vùng 0.7680/90 được giữ vững.
• USD/SGD - Mức độ của nhịp tăng khiến tôi ngạc nhiên ngay cả đối với một người có quan điểm bullish. Nó vượt qua MA 100 ngày một cách nhẹ nhàng sau FOMC và tạo thành vùng chờ mua (1.3220-30) cho cả những “chú bò” mới và cũ. Mức kháng cự tiếp theo xung quanh 1.3390 với MA 200 ngày của nó, trùng với mức đỉnh trước đó hồi tháng 5.